Дял I — Предмет, обхват и определения

1.1. Съгласно член 47, параграф 6 от Директивата за възстановяване и преструктуриране на кредитни институции и инвестиционни посредници (Директива 2014/59/ЕС )² настоящите насоки определят обстоятелствата, при които би било целесъобразно, когато се прилага инструментът за споделяне на загуби съгласно член 43 или обезценяването или преобразуването на капиталови инструменти съгласно член 59, да се предприеме едно или две от следните действия:

• (а) обезсилване на съществуващите акции или на другите инструменти на собственост или прехвърлянето им на кредитори при споделяне на загуби;
• (б) разсейване на участието на съществуващите акционери и притежателите на други инструменти на собственост в резултат от преобразуването на:
• (i) съответни капиталови инструменти, емитирани от институцията въз основа на правомощието по член 59, параграф 2 от Директива 2014/59/ЕС; или
• (ii) приемливи задължения в акции или други инструменти на собственост, емитирани от институцията в режим на преструктуриране въз основа на правомощията по член 63, параграф 1, буква е) от Директива 2014/59/ЕС.

Член 47, параграф 1 изисква действие б) да може да бъде предприето само при условие че съгласно оценката, извършена в съответствие с член 36, институцията в режим на преструктуриране има положителна стойност на нетните активи, и при условие че преобразуването се извършва при коефициент, който значително разсейва съществуващото участие в акции и други инструменти на собственост.

2. Определения

В контекста на настоящите насоки се прилагат следните определения:

• (a) „обезсилване“ на акции означава, че акциите биват анулирани и икономическите вземания и други права на собственост на акционерните са изцяло заличени от тези акции;
• (б) „прехвърляне“ на акции означава, че акциите или другите инструменти на собственост са прехвърлени на кредиторите и бъдещите икономически вземания и други права на собственост върху акциите на първоначалните акционери се заличават;
• (в) „разсейване“ означава, че са емитирани нови акции или другите инструменти на собственост и като такива бъдещите икономически вземания и други права на съществуващите акционери се намаляват пропорционално, но не са непременно заличени. Те могат да запазят някои икономически и административни права на собственост (с право на глас)³

3. Обхват и ниво на прилагане

Настоящите насоки са предназначени за органите за преструктуриране, когато прилагат инструмента за споделяне на загуби или правомощията за обезценяване или преобразуване на съответните капиталови инструменти към момента на установяване на нежизнеспособност на институция или дружество по член 1, буква б), в) или г) от Директива 2014/59/ЕС.

² Директива 2014/59/ЕС на Европейския парламент и на Съвета от 15 май 2014 г. за създаване на рамка за възстановяване и преструктуриране на кредитни институции и инвестиционни посредници (ОВ L 173, 12.6.2014 г., стр. 190).

³ Разсейването може да се комбинира с „обезсилване“ или „прехвърляне“, вследствие на което някои, но не всички акции се обезсилват или прехвърлят.