Titolu I - Applikazzjoni tal- prinċipju tal -proporzjonalità

L- għan tal - prinċipju tal - proporzjonalità huwa li jqabbel l - arranġamenti ta’ governanza b’mod konsistenti mal -profil tar- riskju u l - mudell kummerċjali individwali tal - istituzzjoni u jqis il - pożizzjoni individwali li għaliha ssir valutazzjoni sabiex l -objettivi tar- rekwiżiti regolatorji jintlaħqu b’mod effettiv.

L- istituzzjonijiet għandhom iqisu d - daqs, l -organizzazzjoni interna u n- natura, l - iskala u l - kumplessità tal - attivitajiet tagħhom meta jiżviluppaw u jimplimentaw il -politiki u l- proċessi stabbiliti f’dawn il -Linji Gwida. L- istituzzjonijiet sinifikanti għandu jkollhom politiki u proċessi aktar sofistikati, filwaqt li istituzzjonijiet żgħar u inqas kumplessi, b’mod partikolari, jistgħu jimplimentaw politiki u proċessi aktar sempliċi. L - istituzzjonijiet għandhom jinnotaw li d - daqs jew l- importanza sistemika ta’ istituzzjoni ma tistax, waħedha, tkun indikattiva tal -punt sa fejn istituzzjoni tkun esposta għal riskji. Dawk il -politiki u l- proċessi għandhom, madankollu, jiżguraw konformità mal - kriterji speċifikati f’dawn il - Linji Gwida sabiex tiġi vvalutata l -idoneità tal-membri tal- korp ta’ ġestjoni u tat -titolari ta’ funzjonijiet ewlenin u mal- elementi sabiex titqies id - diversità meta jiġu reklutati membri għall - korp ta’ ġestjoni u biex jiġu pprovduti biżżejjed riżorsi għall -induzzjoni u t- taħriġ tagħhom.

Il- membri kollha tal - korp ta’ ġestjoni u t -titolari ta’ funzjonijiet ewlenin għandhom, fi kwalunkwe każ, ikollhom reputazzjoni tajba u jkollhom l - onestà u l - integrità, u l - membri kollha tal- korp ta’ ġestjoni għandu jkollhom indipendenza tal - ħsieb irrispettivament mid - daqs, l - organizzazzjoni interna u n-natura tal- istituzzjoni, il -kamp ta’ applikazzjoni u l- kumplessità tal - attivitajiet tagħha u l -kompiti u r- responsabbiltajiet tal - pożizzjoni speċifika, inklużi s - sħubiji miżmuma fil -kumitati tal- korp ta’ ġestjoni.

Għall -fini tal-applikazzjoni tal- prinċipju tal -proporzjonalit à u sabiex tiġi żgurata l - implimentazzjoni adegwata tar- rekwiżiti ta’ governanza tad -Direttiva 2013/36/UE u d - Direttiva 2014/65/UE li l - Linji Gwida jispeċifikaw b’mod ulterjuri, l - istituzzjonijiet u l - awtoritajiet kompetenti għandhom iqisu r - rekwiżiti li ġejjin:

• a. id- daqs tal - istituzzjoni f’termini tat -total tal- karta bilanċjali, l - assi tal -klijenti miżmuma jew ġestiti u/jew il -volum tat- tranżazzjonijiet ipproċessati mill - istituzzjoni jew mis - sussidjarji tagħha fi ħdan il -kamp ta’ applikazzjoni tal- konsolida ment prudenzjali;
• b. il- forma ġuridika tal - istituzzjoni, inkluż jekk l - istituzzjoni tagħmilx parti minn grupp jew le u, jekk iva, il -valutazzjoni tal- proporzjonalità għall - grupp;
• c. jekk l- istituzzjoni hijiex elenkata jew le;
• d. it- tip ta’ attivitajiet u servizzi awtorizzati mwettqa mill - istituzzjoni (ara wkoll l - Anness 1 għad -Direttiva 2013/36/UE u l - Anness 1 għad -Direttiva 2014/65/UE);
• e. il- preżenza ġeografika tal - istituzzjoni u d - daqs tal - operazzjonijiet f’kull ġurisdizzjoni;
• f. il-mudell u l- istrateġija kummerċjali sottostanti, in -natura u l- kumplessità tal - attivitajiet kummerċjali u l - istruttura organizzazzjonali tal - istituzzjoni;
• g. l- istrateġija tar - riskju, il - predispożizzjoni għar - riskju u l -profil tar- riskju attwali tal - istituzzjoni, filwaqt li jitqies ukoll ir- riżultat tal -valutazzjoni annwali tal-adegwatezza tal- kapital;
• h. l-awtorizzazzjoni lill- istituzzjonijiet biex jużaw mudelli interni għall -kejl tar- rekwiżiti tal- kapital, fejn rilevanti;
• i. it-tip ta’ klijenti⁷ ; u
• j. in-natura u l- kumplessità tal -prodott i, tal -kuntratti jew tal- istrumenti offruti mill - istituzzjoni.

⁷ Id-Direttiva 2014/65/UE tiddefinixxi kl ijent fl-Artikolu 4(1)(9), klijent professjonali fl -Artikolu 4(1)(10) u klijent mhux professjonali fl -Artikolu 4(1)(11). Il - premessa 103 tad -Direttiva 2014/65/UE tispeċifika wkoll li kontroparti eliġibbli għandha titqies li qed taġixxi bħala klijent, kif deskritt fl -Artikolu 30 ta’ dik id -Direttiva.