8.1 Uwagi ogólne

Właściwe organy powinny szacować i oceniać za pomocą punktacji ryzyko płynności, które uznano za istotne dla firmy inwestycyjnej, oraz zarządzanie tym ryzykiem i mechanizmy jego kontroli stosowane przez firmę inwestycyjną.

Formalność i szczegółowość oceny powinny zależeć od wielkości firmy inwestycyjnej, jej struktury i organizacji wewnętrznej oraz charakteru, zakresu i złożoności jej działalności, a także ryzyka dla klientów, ryzyka dla rynku i ryzyka dla firmy inwestycyjnej. W przypadku firm inwestycyjnych, które nie zawierają transakcji na własny rachunek, ocena powinna być mniej wszechstronna, natomiast w przypadku firm inwestycyjnych, które zawierają transakcje na własny rachunek, ocena powinna być bardziej szczegółowa i wszechstronna.

Firmy inwestycyjne, które zawierają transakcje na własny rachunek, powinny przeprowadzić ocenę ryzyka płynności, w tym w perspektywie śróddziennej, zgodnie z art. 29 ust. 1 lit. d) dyrektywy (UE) 2019/2034. Właściwe organy powinny zatem przeprowadzić wszechstronną ocenę firm inwestycyjnych, które angażują się w działalność animatora rynku zdefiniowaną w art. 2 pkt 1 lit. k) rozporządzenia (UE) nr 236/2012, oraz tego, czy takie firmy inwestycyjne uwzględniają elementy, które są dla nich istotne, takie jak ocena ryzyka płynności śróddziennej i adekwatność dostępnych zasobów aktywów płynnych.

Właściwe organy powinny sprawdzić, czy firma inwestycyjna spełnia minimalne wymogi dotyczące płynności określone w rozporządzeniu (UE) 2019/2033 i dyrektywie (UE) 2019/2034. Właściwe organy powinny rozszerzyć zakres oceny w celu uzyskania kompleksowego obrazu ryzyka płynności.

Oceniając ryzyko płynności, właściwe organy powinny uwzględnić wszystkie następujące źródła informacji, o ile są one dostępne:

• a. wyniki analizy usług świadczonych i dzi ałalności prowadzonej przez firmę inwestycyjną oraz informacje pochodzące z monitorowania kluczowych wskaźników, zwłaszcza jeśli mogą one pomóc w zrozumieniu kluczowych źródeł ryzyka płynności;
• b. sprawozdawczość nadzorczą, w szczególności informacje przekazywane przez firmę inwestycyjną w ramach jej sprawozdawczości zgodnie z art. 54 rozporządzenia (UE) 2019/2033;

97

• c. wszelkie sprawozdania okresowe firmy inwestycyjnej, sprawozdania ilościowe, przeglądy sprawozdań finansowych, sprawozdania wewnętrzne, takie jak sprawozdania zarządu dotyczące płynności, oraz wszelkie inne informacje, których właściwy organ zażądał od firmy inwestycyjnej;
• d. wszelkie informacje przekazane przez jednostkę dominującą firmy inwestycyjnej, jeżeli firma inwestycyjna jest jednostką zależną i jest objęta nadzorem na zasadzie skonsolidowanej, a w szczególności informacje na temat ryzyka płynności firm inwestycyjnych będących częścią grupy bankowej;
• e. wyniki wszelkich działań nadzorczych;
• f. wszelkie informacje pochodzące z ILAAP firmy inwestycyjnej;
• g. ustalenia i wyniki sprawozdań z audytów wewnętrznych lub zewnętrznych;
• h. zalecenia i wytyczne publikowane przez EUNB lub ESMA oraz ostrzeżenia i zalecenia wydawane przez organy makroostrożnościowe lub ERRS; oraz
• i. ryzyko zidentyfikowane w innych firmach inwestycyjnych stosujących podobny model biznesowy.

Ocena ryzyka płynności powinna opierać się na wiarygodnych i aktualnych informacjach, a jej wyniki powinny być uwzględniane w ocenie procesu zarządzania ryzykiem płynności.

Właściwe organy powinny odzwierciedlić wynik oceny ryzyka płynności w podsumowaniu ustaleń zawierającym wyjaśnienie głównych czynników ryzyka, a także w punktacji.