CRR – Artikel 384 Grundläggande metod

Artikel 384 1.

Ett institut ska beräkna kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk i enlighet med punkt 2 eller 3 i denna artikel, beroende på vad som är tillämpligt, för en portfölj av transaktioner med en eller flera motparter med hjälp av en av följande formler, beroende på vad som är tillämpligt:

a)

Den formel som anges i punkt 2 i denna artikel, om institutet i sin beräkning inkluderar en eller flera godtagbara risksäkringar som beaktats i enlighet med artikel 386.

b)

Den formel som anges i punkt 3 i denna artikel, om institutet i beräkningen inte inkluderar några godtagbara risksäkringar som beaktats i enlighet med artikel 386.

De metoder som anges i första stycket a och b får inte kombineras.

Artikel 384 2.

Ett institut som uppfyller det villkor som avses i punkt 1 a ska beräkna kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk enligt följande:

BACVAtotal = β · BACVAcsr-unhedged + DSCVA · (1 – β) · BACVAcsr-hedged

där

BACVAtotal

= kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk enligt den grundläggande metoden,

BACVAcsr-unhedged

= kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk enligt den grundläggande metoden beräknade i enlighet med punkt 3 för ett institut som uppfyller det villkor som anges i punkt 1 b,

DSCVA

= 0,65 ,

β

= 0,25 ,

där

a

= 1,4 ,

ρ

= 0,5 ,

c	= det index som anger alla motparter för vilka institutet beräknar kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk med hjälp av den metod som anges i denna artikel,

NS	= det index som anger alla nettningsmängder avseende en viss motpart för vilken institutet beräknar kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk med hjälp av den metod som anges i denna artikel,

h	= det index som anger alla instrument med ett enda namn beaktade som godtagbara risksäkringar i enlighet med artikel 386 avseende en viss motpart för vilken institutet beräknar kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk med hjälp av den metod som anges i denna artikel,

i	= det index som anger alla indexinstrument beaktade som godtagbara risksäkringar i enlighet med artikel 386 avseende alla motparter för vilka institutet beräknar kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk med hjälp av den metod som anges i denna artikel,

RWc	= den riskvikt som ska tillämpas på motpart c; motparten c ska hänföras till en av riskvikterna på grundval av en kombination av sektor och kreditkvalitet fastställd i enlighet med tabell 1.

Om en viss motpart inte har några externa kreditvärderingar, får instituten, efter godkännande av den behöriga myndigheten, koppla den interna kreditvärderingen till en motsvarande extern kreditvärdering och åsätta en riskvikt motsvarande antingen kreditkvalitetssteg 1–3 eller kreditkvalitetssteg 4–6. I annat fall ska riskvikterna för exponeringar utan kreditvärdering tillämpas.

= den effektiva löptiden för nettningsmängd NS avseende motpart c.

ska beräknas i enlighet med artikel 162; vid den beräkningen ska dock inte begränsas till fem år utan till den längsta avtalsenliga resterande löptiden i nettningsmängden.

= motpartsriskexponeringsvärdet av nettningsmängd NS med avseende på motpart c, inbegripet effekten av säkerheter i enlighet med de metoder som anges i avdelning II kapitel 6 avsnitten 3–6, beroende på vad som är tillämpligt vid beräkningen av kapitalbaskraven för motpartsrisk enligt artikel 92.4 a och g,

= den regulatoriska diskonteringsfaktorn för nettningsmängd NS avseende motpart c.

För ett institut ska den regulatoriska diskonteringsfaktorn fastställas till 1 med hjälp av de metoder som anges i avdelning II kapitel 6 avsnitt 6. I alla andra fall ska den regulatoriska diskonteringsfaktorn beräknas enligt följande:

rhc	= en regulatoriska korrelationsfaktorn mellan kreditspreadrisken för motpart c och kreditspreadrisken för ett instrument med ett enda namn som beaktas som en godtagbar risksäkring h för motpart c, fastställd i enlighet med tabell 2,

= den återstående löptiden för ett instrument med ett enda namn som beaktas som en godtagbar risksäkring,

= teoretiskt belopp för ett instrument med ett enda namn som beaktas som en godtagbar risksäkring,

= den regulatoriska diskonteringsfaktorn för ett instrument med ett enda namn som beaktas som en godtagbar risksäkring, beräknad enligt följande:

= regulatorisk riskvikt för ett instrument med ett enda namn som beaktas som en godtagbar risksäkring; de riskvikterna ska baseras på en kombination av sektor och kreditkvalitet för säkringsinstrumentets referenskreditspread och fastställas i enlighet med tabell 1,

= den återstående löptiden för en eller flera positioner i samma indexinstrument som beaktas som en godtagbar risksäkring; om det finns mer än en position i samma indexinstrument, ska vara den teoretiska viktade löptiden för alla de positionerna,

= hela det teoretiska beloppet för en eller flera positioner i samma indexinstrument som beaktas som en godtagbar risksäkring,

= den regulatoriska diskonteringsfaktorn för en eller flera positioner i samma indexinstrument som beaktas som en godtagbar risksäkring, beräknad enligt följande:

= regulatorisk riskvikt för ett indexinstrument som beaktas som en godtagbar risksäkring; ska baseras på en kombination av sektor och kreditkvalitet för alla indexkomponenter och beräknas enligt följande:

a)

Om alla indexkomponenter tillhör samma sektor och har samma kreditkvalitet, fastställd i enlighet med tabell 1, ska beräknas som den relevanta riskvikten i tabell 1 för den sektorn och kreditkvaliteten multiplicerad med 0,7 .

b)

Om alla indexkomponenter inte tillhör samma sektor eller inte har samma kreditkvalitet, ska beräknas som ett vägt medelvärde av riskvikterna för alla indexkomponenter, fastställda i enlighet med tabell 1, multiplicerat med 0,7 .

Tabell 1

Motpartens sektor	Kreditkvalitet
Motpartens sektor	Kreditkvalitetssteg 1–3	Kreditkvalitetssteg 4–6 och utan kredit-värdering
Nationella regeringar, inklusive centralbanker, multilaterala utvecklingsbanker och internationella organisationer enligt artikel 117.2 eller 118	0,5 %	2,0 %
Regionala självstyrelseorgan eller lokala myndigheter och offentliga organ	1,0 %	4,0 %
Enheter i den finansiella sektorn, inklusive kreditinstitut som utgör en del av eller som etablerats av en nationell regering, ett regionalt självstyrelseorgan eller en lokal myndighet, och subventionerade långivare	5,0 %	12,0 %
Råvaror, energi, industri, jordbruk, tillverkning, mineralutvinning	3,0 %	7,0 %
Konsumtionsvaror och tjänster, transport och lagring, administrativa tjänster och stödtjänster	3,0 %	8,5 %
Teknik, telekommunikation	2,0 %	5,5 %
Hälso- och sjukvård, allmännyttiga tjänster, yrkesrelaterade och tekniska aktiviteter	1,5 %	5,0 %
Övriga sektorer	5,0 %	12,0 %

Tabell 2

Korrelationer mellan motpartskreditspread och risksäkringar med ett enda namn
Risksäkring med ett enda namn h för motpart i	Värdet på rhc
Motparter som avses i artikel 386.3 a i	100 %
Motparter som avses i artikel 386.3 a ii	80 %
Motparter som avses i artikel 386.3 a iii	50 %

Artikel 384 3.

Ett institut som uppfyller villkoret i punkt 1 b ska beräkna kapitalbaskraven för kreditvärdighetsjusteringsrisk enligt följande:

där alla termer i formeln är de som anges i punkt 2.

Artikel 384 Grundläggande metod

1. Översikt

1.1 Referenser

1.2 Identifierade krav

1.3 Relaterade standarder

2. Identifierade krav

3. Relaterade standarder