Delta-osjetljivosti agregiranog CVA-a na faktore rizika koji se sastoje od stopa kreditne marže druge ugovorne strane, kao i instrumenta priznate zaštite na te faktore rizika, institucije izračunavaju kako slijedi:
pri čemu je:
|
|
= osjetljivosti agregiranog CVA-a na faktor rizika stopa kreditne marže druge ugovorne strane;
|
|
ccskt
|
= vrijednost faktora rizika stopa kreditne marže druge ugovorne strane k na dan dospijeća t;
|
|
VCVA
|
= agregirani CVA izračunan primjenom regulatornog CVA modela;
|
|
x,y
|
= faktori rizika osim ccskt
u VCVA
;
|
|
|
= osjetljivosti priznate zaštite i na faktor rizika kreditne marže druge ugovorne strane;
|
|
Vi
|
= funkcija za određivanja cijene priznate zaštite i;
|
|
w,z
|
= faktori rizika osim ccskt
u funkciji za određivanje cijene Vi
.
|