9. Aiškiai apibrėžiamas vadovybės ir, kai taikytina, filialo vadovybės vaidmuo ir atsakomybė, taip pat vadovybės ir, kai taikytina, filialo vadovybės atskaitomybės ryšiai, taip pat valdybos ir, kai taikytina, filialo valdybos ir juridinio asmens, kuriam teisiškai priklauso filialas, valdybos atskaitomybės ryšiai. Vadovybės sudėtimi ir, kai taikytina, filialo vadovybės sudėtimi užtikrinamas asmeninis vientisumas ir tinkama techninių įgūdžių, žinių ir patirties SSMS ir bendraisiais finansų rinkų klausimais visuma, kad vadovybė galėtų vykdyti savo atsakomybę už SSMS operatoriaus veikimą ir rizikos valdymą.