+Член 52 Оценка на съответствието с особените изисквания
---+Article 52 (a)
---+Article 52 (b)
---+Article 52 (c)
---+Article 52 (d)
---+Член 52 2
---+Член 52 3
---+Член 52 4
---+Член 52 5
---+Член 52 6

Член 52 Оценка на съответствието с особените изисквания

При оценяването на съответствието на дадена институция с изискванията, определени в член 325бп от Регламент (ЕС) № 575/2013, компетентните органи:

1. Преглед

,
Article 52 (a)

in relation to the modelling of the default of individual as well as multiple issuers as required by Article 325bp(1) of Regulation (EU) No 575/2013:

(i)

identify the approach that the institution uses to model the default, and verify that the two types of systematic risk factors selected by the institution capture the most relevant systematic effects;

(ii)

verify whether the granularity of the two types of systematic risk factors is sufficient to capture the characteristics of the issuers in the portfolio subject to the own funds requirement for default risk;

(iii)

verify whether for each issuer, the institution uses a separate idiosyncratic risk factor in addition to the two types of systematic risk factors referred to in Article 325bp(1) of Regulation (EU) No 575/2013;

(iv)

verify whether the mapping of issuers to the appropriate systematic risk factors is sound;

(v)

verify whether the institution analyses the explanatory power of the factor model;

(vi)

when requesting the sample for the purpose of the assessment, consider the materiality of the issuers, and ensure that the sample encompasses issuers that have been mapped to different systematic risk factors;
Article 52 (b)

in relation to the requirement to reflect the economic cycle in the internal default risk model as required by Article 325bp(2) of Regulation (EU) No 575/2013, assess how the modelling of losses given defaults, including stochastic ones, is performed for such losses given defaults to reflect changes in the properties taken by the systematic risk factors;
Article 52 (c)

in relation to the requirement to capture non-linearities as required by Article 325bp(3) of Regulation (EU) No 575/2013, assess:

(i)

how institutions revalue a non-linear financial instrument following the default of an issuer, including how institutions revalue a financial instrument with multiple underlying following the default of an individual issuer or of multiple issuers corresponding to the underlyings;

(ii)

whether any simplifications introduced by the institution to calculate the price of a financial instrument leads to material inaccuracies or a systematic underestimation of the risk;

(iii)

the extent to which the revaluation of a financial instrument takes into account model risk;
Article 52 (d)

in relation to the requirement to have an internal default risk model that is consistent with internal risk-management as required by Article 325bp(9) of Regulation (EU) No 575/2013, verify whether the institution has documented the differences between the internal default risk model and the models that the institution uses for its internal risk management for the same scope of positions, and whether the institution is able to explain those differences.
Член 52 2

За целите на буква а), подточка i) компетентните органи оценяват обосновката, предвидена във вътрешните политики на институцията, за избора на факторите на системен риск и тяхното икономическо тълкуване.
Член 52 3

За целите на буква а), подточка iii), когато е целесъобразно, компетентните органи проверяват въз основа на извадка от подобни емитенти дали характерните рискови фактори се различават.
Член 52 4

За целите на буква а), подточка iv), когато е целесъобразно, компетентните органи проверяват въз основа на извадка от емитенти дали отнасянето е правилно.
Член 52 5

За целите на буква а), подточка v), когато е целесъобразно и когато анализите, извършени от институцията към съответния момент, не изглеждат достатъчни за портфейла, подложен на риск от неизпълнение, компетентните органи може да изискват от институцията, въз основа на извадка от емитенти да оцени способността на системните рискови фактори, избрани от институцията, да обяснят причините за неизпълнението на всеки актив на емитента.
Член 52 6

За целите на буква б), когато е целесъобразно, компетентните органи може да извършват статистически анализи въз основа на извадка от емитенти, включително тестване на хипотези, за да проверяват зависимостта на загубите при неизпълнение от системните рискови фактори.

1.1 Препратки

1.2 Идентифицирани изисквания

1.3 Свързани стандарти

2. Идентифицирани изисквания

Изисквания

3. Свързани стандарти

Стандарти