2.4 Proporcionalita a zapojení orgánů dohledu

Příslušné orgány by v závislosti na kategorii investičního podniku podle tabulky 2 níže měly uplatňovat zásadu proporcionality, pokud jde o rozsah, četnost a intenzitu zapojení orgánů dohledu a dialog s investičním podnikem a očekávání orgánů dohledu ohledně požadavků, které by investiční podnik měl splňovat.

Pokud jde o aspekt četnosti zapojení orgánů dohledu, příslušné orgány by se při plánování činností v rámci procesu SREP měly řídit modelem minimální úrovně zapojení uvedeným v následujících podkapitolách a v tabulce č. 2.

Dospějí - li příslušné orgány k závěru, že investiční podniky mají podobný rizikový profil, mohou provést tematická SREP hodnocení u několika investičních podniků jako jediné hodnocení (zejména analýzu obchodního modelu lze provést u malých investičních podniků, které přijímají a předávají pokyny k několika třídám aktiv, protože u všech těchto investičních podniků budou pravděpodobně zjištěny stejné problémy související s životaschopností). Příslušné orgány

10 Nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení

• o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES (Úř. věst. L 173, 12.6.2014, s. 1). 11 Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/57/EU ze dne 16. dubna 2014 o trestních sankcích za zneužívání trhu (směrnice o zneužívání trhu) (Úř. věst. L 173, 12.6.2014, s. 179). 12 Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2004/109/ES ze dne 15. prosince 2004 o harmonizaci požadavků na průhlednost týkajících se informací o emitentech, jejichž cenné papíry jsou přijaty k obchodování na regulovaném trhu, a o změně směrnice 2001/34/ES (Úř. věst. L 390, 31.12.2004, s. 38). 13 mohou rovněž přizpůsobit metodiky pro uplatňování procesu SREP u investičních podniků s podobnými rizikovými profily.

U investičních podniků s celkovým SREP skóre 4 a případně u investičních podniků s celkovým SREP skóre 3 na základě zjištění z předchozích hodnocení SREP prvků by příslušné orgány měly stanovit dodatečnou úroveň zapojení, přičemž by měly být požadovány rozsáhlejší zdroje dohledu a vyšší četnost hodnocení (alespoň dočasně), bez ohledu na kategorii investičního podniku. S ohledem na stanovenou minimální četnost hodnocení všech SREP prvků uvedených v dalších podkapitolách a v tabulce 2, častější posouzení může zahrnovat specifické SREP prvky, kterým je třeba věnovat zvláštní pozornost z důvodu vyššího rizika nebo provedení celkového SREP hodnocení.

Bez ohledu na dobu uplynulou od posledního procesu SREP by příslušné orgány měly provést nové hodnocení, pokud nastala alespoň jedna z těchto situací:

• a. při sledování klíčových ukazatelů je pozorována významná změna ve srovnání s referenčním datem posledního hodnocení všech SREP prvků;
• b. jsou k dispozici negativní veřejné informace o investičním podniku, které naznačují potenciální významné riziko (v souvislosti s rizikem ztráty dobré pověsti, rizikem jednání, bezpečností informačních technologií);
• c. příslušné orgány mají jiné důvody domnívat se, že se obchodní model nebo rizikový profil investičního podniku od referenčního data posledního hodnocení všech SREP prvků výrazně změnil.

Při plánování činností v rámci procesu SREP by příslušné orgány měly věnovat zvláštní pozornost koordinaci činností s jinými subjekty, které se na hodnocení přímo nebo nepřímo podílejí, zejména pak v případech, kdy jsou vyžadovány podklady od dotyčného investičního podniku a/nebo jiných příslušných orgánů, které se podílejí na dohledu nad přeshraničními skupinami dle hlavy 11.

Pokud jde o rozsah proporcionality, měly by si příslušné orgány při provádění procesu SREP podle těchto obecných pokynů uvědomit, že různé prvky, metodické aspekty a složky hodnocení uvedené v hlavách 4, 5, 6 a 8 nemají pro všechny investiční podniky stejný význam. Příslušné orgány by měly případně uplatňovat různé stupně podrobnosti hodnocení v závislosti na kategorii, do které je investiční podnik zařazen, a v rozsahu odpovídajícím velikosti, obchodnímu modelu investičního podniku a povaze, rozsahu a složitosti jeho činností.

Na konci každého hodnocení všech SREP prvků mohou příslušné orgány informovat investiční podnik o výsledku celkového SREP hodnocení a měly by poskytnout:

• a. prohlášení o výši a složení kapitálu, který je investiční podnik povinen držet nad rámec požadavků stanovených v části druhé, třetí a čtvrté nařízení IFR v souladu s čl. 39 odst. 2 písm. a) směrnice IFD;
• b. prohlášení o výši a složení kapitálu, který má investiční podnik držet v souladu s článkem 41 směrnice IFD;

14

• c. prohlášení o držené likviditě a veškerých zvláštních požadavcích na likviditu stanovených příslušnými orgány v souladu s článkem 42 směrnice IFD;
• d. prohlášení o ostatních opatřeních v oblasti dohledu, která příslušný orgán hodlá přijmout.

2.4.1 Investiční podniky kategorie 1

Aby byla zajištěna vhodná četnost činností dohledu souvisejících s procesem SREP pro investiční podniky kategorie 1, příslušné orgány by měly:

• a. čtvrtletně sledovat klíčové ukazatele;
• b. alespoň každé dva roky aktualizovat hodnocení všech jednotlivých SREP prvků;
• c. průběžně spolupracovat a vést dialog s vedoucím orgánem a vrcholným vedením investičního podniku.

2.4.2 Investiční podniky kategorie 2

Aby byla zajištěna vhodná četnost činností dohledu souvisejících s procesem SREP pro investiční podniky kategorie 2, příslušné orgány by měly:

• a. čtvrtletně sledovat klíčové ukazatele;
• b. alespoň každé tři roky aktualizovat hodnocení všech jednotlivých SREP prvků;
• c. spolupracovat s vedoucím orgánem a vrcholovým vedením investičního podniku s alespoň stejnou četností, s jakou jsou hodnoceny všechny SREP prvky .

2.4.3 Investiční podniky kategorie 3

Aby byla zajištěna vhodná četnost činností dohledu souvisejících s procesem SREP pro investiční podniky kategorie 3, příslušné orgány by měly:

• a. čtvrtletně sledovat klíčové ukazatele;
• b. provést hodnocení všech SREP prvků s ohledem na nové podstatné informace
• o daném riziku, přičemž přezkum by měl mít takový rozsah a hloubku, aby byl přizpůsoben konkrétnímu rizikovému profilu investičního podniku;
• c. spolupracovat s vedoucím orgánem a vrcholovým vedením investičního podniku s alespoň stejnou četností, s jakou jsou hodnoceny všechny SREP prvky .

Je - li to považováno za vhodné, mohou příslušné orgány stanovit pravidelnou minimální četnost hodnocení všech SREP prvků pro všechny investiční podniky kategorie 3 nebo pro jejich podskupinu.

15 2.4.4 Malé a nepropojené investiční podniky

V případě malých a nepropojených investičních podniků, které splňují kritéria uvedená čl. 12 odst. 1 nařízení IFR, by příslušné orgány měly:

• a. sledovat klíčové ukazatele alespoň jednou ročně;
• b. provést hodnocení všech SREP prvků s ohledem na nové podstatné informace
• o daném riziku, přičemž přezkum by měl mít takový rozsah a hloubku, aby byl přizpůsoben konkrétnímu rizikovému profilu investičního podniku;
• c. je - li to považováno za nezbytné, spolupracovat a vést dialog s vedoucím orgánem a vrcholným vedením investičního podniku, a to zejména v souvislosti s hodnocením SREP prvků, je - li prováděno.

Tabulka 2. Uplatňování procesu SREP u jednotlivých kategorií investičních podniků Monitorování