+Artikel 33 Vurdering af risikofaktorers likviditetshorisont
---+Artikel 33 1
---+Artikel 33 2
---+Artikel 33 3
---+Artikel 33 4
|
Artikel 33 Vurdering af risikofaktorers likviditetshorisont
1. Oversigt
| Titel |
Regulering |
|
Artikel 33 1
|
1. Ved vurderingen af, om et institut overholder artikel 325bi, stk. 1, litra e), i forordning (EU) nr. 575/2013 for så vidt angår kravene vedrørende risikofaktorers likviditetshorisont, kontrollerer de kompetente myndigheder, om de interne retningslinjer, der er omhandlet i nævnte litra, indebærer, at der udarbejdes en ajourført fortegnelse, hvori følgende præciseres for hver risikofaktor:
|
a)
|
en beskrivelse af risikofaktoren
|
|
b)
|
om risikofaktoren er modellerbar efter den modellerbarhedsvurdering, der er omhandlet i artikel 325be i forordning (EU) nr. 575/2013, og, hvis risikofaktoren er modellerbar, om denne risikofaktor er medtaget i den række af modellerbare risikofaktorer, der er omhandlet i nævnte forordnings artikel 325bc, stk. 2, litra a)
|
|
c)
|
en enkel beskrivelse af de datainput, der er anvendt til at markere risikofaktoren
|
|
d)
|
den likviditetshorisont, der er tildelt risikofaktoren, jf. artikel 325bd, stk. 2, i forordning (EU) nr. 575/2013
|
|
e)
|
at risikofaktorens art ikke svarer til nogen bred risikofaktorkategori, jf. artikel 1, stk. 2, i delegeret forordning (EU) 2022/2058
|
|
f)
|
om arten af den risiko, der opfanges af risikofaktoren, og de datainput, der anvendes for den pågældende risikofaktor, svarer til risikofaktorer, der kan falde ind under mere end én bred risikofaktorkategori eller bred risikofaktorunderkategori, jf. artikel 1, stk. 3, i delegeret forordning (EU) 2022/2058
|
|
g)
|
hvis den anvendes til at modellere et homogent indeks, om der er anvendt den metode, der er omhandlet i artikel 1 i delegeret forordning (EU) 2022/2058, eller den metode, der er omhandlet i nævnte forordnings artikel 2, til at henføre risikofaktoren til den relevante brede kategori og underkategori af risikofaktorer i tabel 2 i artikel 325bd i forordning (EU) nr. 575/2013.
|
|
|
Artikel 33 2
|
2. Ved vurderingen af, om et instituts interne model anvendes forsvarligt, jf. artikel 325bi, stk. 1, i forordning (EU) nr. 575/2013, for så vidt angår kravene vedrørende risikofaktorers likviditetshorisont, kontrollerer de kompetente myndigheder, om:
|
a)
|
følgende er tilfældet ved at anvende de elementer, der er nævnt i nærværende artikels stk. 1:
|
i)
|
der er overensstemmelse mellem risikofaktorernes art, de datainput, der anvendes for risikofaktorerne, og den brede kategori og underkategori af risikofaktorer i tabel 2 i artikel 325bd i forordning (EU) nr. 575/2013
|
|
ii)
|
aktie- og kreditrisikofaktorer, der afspejler en systematisk komponent, har været omfattet af den behandling, der er omhandlet i artikel 1, stk. 3, i delegeret forordning (EU) 2022/2058, når disse risikofaktorer kalibreres ved hjælp af datainput, der vedrører forskellige brede kategorier eller underkategorier af risikofaktorer
|
|
iii)
|
basisrisikofaktorer, der repræsenterer forskellen mellem to risikofaktorer, og som, hvis de modelleres direkte af instituttet i stedet for basen, ville blive henført til to forskellige underkategorier, er omfattet af den behandling, der er omhandlet i artikel 1, stk. 3, i delegeret forordning (EU) 2022/2058
|
|
iv)
|
hvis en risikofaktor ikke er blandt de risikofaktorer, der er omhandlet i artikel 3 og 4 i delegeret forordning (EU) 2022/2058, og denne risikofaktor ikke utvetydigt vedrører en af de brede underkategorier af risici i tabel 2 i artikel 325bd i forordning (EU) nr. 575/2013, henføres denne risikofaktor til underkategorien »Andre« i den relevante kategori
|
|
v)
|
aktierisikofaktorer, der anses som aktier med stor markedskapitalisering, opfylder en af betingelserne i artikel 7, stk. 1, i delegeret forordning (EU) 2022/2058
|
|
|
b)
|
instituttet har indført objektive kriterier til fastlæggelse af, hvornår en kreditspændsrisikofaktor henviser til en »investment grade« eller en position med højt afkast
|
|
c)
|
instituttet, hvis det anvender undtagelsen i artikel 325bd, stk. 3, i forordning (EU) nr. 575/2013 vedrørende anvendelsen af længere likviditetshorisonter til at beregne risikomålet for expected shortfall, jf. nævnte forordnings artikel 325bb, og det stressscenariobaserede risikomål, jf. nævnte forordnings artikel 325bk, skelner mellem positioner, der tilhører handelsenheder, for hvilke undtagelsen anvendes, og de handelsenheder, for hvilke undtagelsen ikke anvendes
|
|
d)
|
instituttet som led i den månedlige kontrol, der er omhandlet i artikel 325bd, stk. 6, i forordning (EU) nr. 575/2013, kontrollerer, om:
|
i)
|
der er sket en ændring i den relevante underkategori for en aktierisikofaktor som følge af en ændring i egenkapitaliseringen eller i de indekskomponenter, der er omhandlet i artikel 7, stk. 1, litra b), i delegeret forordning (EU) 2022/2058
|
|
ii)
|
der er sket en ændring i den relevante underkategori for en kreditspændsrisikofaktor som følge af migrering eller andre kreditkvalitetshændelser
|
|
|
e)
|
kun én valuta betragtes som national med henblik på at henføre en risikofaktor til den brede kategori »Rente« og underkategorien »Mest likvide valutaer og national valuta« i artikel 325bd, tabel 2, i forordning (EU) nr. 575/2013.
|
Med henblik på litra c) fokuserer de kompetente myndigheder på risikofaktorer, der tilhører den underkategori, der er omfattet af undtagelsen, og som er til stede både i handelsenheder, for hvilke undtagelsen anvendes, og i handelsenheder, for hvilke undtagelsen ikke anvendes.
|
|
Artikel 33 3
|
3. Med henblik på stk. 2, litra a), kan de kompetente myndigheder kræve, at instituttet udpeger risikofaktorerne i et udsnit af finansielle instrumenter eller råvarer og foretager sin vurdering under hensyntagen til arten af de finansielle instrumenter, som rummer risikofaktorerne. Når de kompetente myndigheder kræver et sådant udsnit, fokuserer de på finansielle instrumenter eller råvarer, der omfatter en tilstrækkelig bred vifte af risikofaktortyper til at sikre en omfattende vurdering.
|
|
Artikel 33 4
|
4. Med henblik på stk. 2, litra d), kan de kompetente myndigheder kræve, at instituttet fremlægger risikofaktorer, hvis underkategori er blevet ændret, og kontrollerer, at risikomålet for expected shortfall, jf. artikel 325bb i forordning (EU) nr. 575/2013, og det stressscenariobaserede risikomål, jf. nævnte forordnings artikel 325bk, efter den månedlige kontrol afspejler ændringerne i likviditetshorisonten.
|
,
1.1 Referencer
1.2 Identificerede krav
1.3 Relaterede standarder
2. Identificerede krav
3. Relaterede standarder
|