+Член 20 1

Член 20 1

1.   Когато оценяват дали вътрешният модел за измерване на риска, включително всеки модел на ценообразуване, е доказано достатъчно точен при оценката на рисковете и не се различава значително от моделите, които институцията използва за своите вътрешни модели за измерване на риска, както е посочено в член 325би, параграф 1, буква е) от Регламент (ЕС) № 575/2013, компетентните органи:

а)

проверяват дали институцията има описи, които включват:

i)

функциите или методите на ценообразуване, използвани в модела за оценка на вътрешния риск, и функциите или методите на ценообразуване, използвани за изчисляване на стойността на портфейла в края на деня;

ii)

за всяка от функциите или методите на ценообразуване, посочени в подточка i), кратко описание, основните характеристики, допускания, ключови параметри на тези функции или методи на ценообразуване, как са били калибрирани тези характеристики, допускания и параметри и как са внедрени тези функции или методи на ценообразуване;

iii)

описание на обхвата на финансовите инструменти и стоките, включени в модела за оценка на вътрешния риск, обхванат от всяка функция или метод на ценообразуване;

iv)

описание на обхвата на финансовите инструменти и стоките, включени във всяка функция или метод на ценообразуване при изчисляването на стойността на портфейла в края на деня;

v)

един или повече показатели за оценка на съществеността на позициите, оценени със съответната функция или метод на ценообразуване във вътрешния модел за измерване на риска;

vi)

един или повече показатели за оценка на съществеността на позициите, оценени със съответната функция или метод на ценообразуване при изчисляването на стойността на портфейла в края на деня;

vii)

цялостно съотнасяне между функциите и методите на ценообразуване, използвани във вътрешния модел за измерване на риска, и функциите и методите на ценообразуване, използвани при изчисляването на стойността на портфейла в края на деня;

б)

проверяват дали описите, посочени в буква а), се актуализират най-малко веднъж годишно и дали вътрешните политики на институцията предвиждат конкретна актуализация, когато това би било необходимо поради съществени промени в информацията, предоставена в описите;

в)

проверяват дали всички разлики между функциите на ценообразуване, използвани за изчисляване на стойността в края на деня, и функциите на ценообразуване, използвани във вътрешния модел за измерване на риска, са утвърдени като част от вътрешното утвърждаване, посочено в член 325бй от Регламент (ЕС) № 575/2013;

г)

въз основа на резултатите от разпределението на печалбата и загубата и резултатите от бек-тестовете оценяват дали има функции на ценообразуване, в които може да има недостатъци;

д)

анализират заключенията в най-актуалните доклади от вътрешното утвърждаване на институцията, посочено в член 325бй от Регламент (ЕС) № 575/2013, по отношение на точността на вътрешния модел за измерване на риска;

е)

анализират заключенията в най-актуалните доклади относно вътрешния преглед от институцията на точността на вътрешния модел за измерване на риска, както е посочено в член 325би, параграф 1, буква з) от Регламент (ЕС) № 575/2013;

ж)

проверяват дали институцията е документирала разликите между вътрешния модел за измерване на риска и моделите, които институцията използва за своето вътрешно управление на риска за същия обхват от позиции, както и дали институцията е в състояние да обясни тези разлики;

з)

анализират резултатите от тестовете, извършени от институцията като част от нейното вътрешно утвърждаване, за да проверяват дали допусканията, направени във вътрешния модел за оценка на риска, са подходящи и не подценяват или надценяват риска, както е посочено в член 325бй, параграф 3, буква а) от Регламент (ЕС) № 575/2013, по-специално за бюрата за търгуване с най-големи разлики между капиталовите изисквания, изчислени в съответствие с алтернативния стандартизиран подход, посочен в част трета, дял IV, глава 1а от Регламент (ЕС) № 575/2013, и капиталовите изисквания, изчислени в съответствие с вътрешния модел за измерване на риска.

За целите на буква г), когато е целесъобразно, компетентните органи може да изискват от институцията да изчислява по отношение на набор от инструменти и стоки, за които компетентният орган иска да провери точността на функциите на ценообразуване, съответните теоретични промени на риска, посочени в глава 2, раздел 2 от Делегиран регламент (ЕС) 2022/2059 на Комисията (10), и хипотетичните промени, посочени в глава 1, раздел 2 от посочения делегиран регламент, както и да изискват от институцията да обоснове разликите в резултатите между двете оценки.

1. Преглед

,

1.1 Препратки

1.2 Идентифицирани изисквания

1.3 Свързани стандарти

2. Идентифицирани изисквания

Изисквания

3. Свързани стандарти

Стандарти