1. Ved vurderingen af, om et instituts datastandarder opfylder minimumsstandarderne for, at den interne risikomålingsmodel kan anses for at være rimelig nøjagtig i forbindelse med risikomåling, jf. artikel 325bi, stk. 1, litra f), i forordning (EU) nr. 575/2013, kontrollerer de kompetente myndigheder, om:
a)
instituttet som led i sine interne retningslinjer dokumenterer enhver metode, der anvendes til at udfylde tidsrækker med manglende datapunkter, og om denne dokumentation indeholder en velfunderet analyse, der viser, at disse metoder ikke påvirker risikofaktorernes volatilitet og korrelationer
b)
instituttet har fastsat objektive kriterier for, hvilken metode der skal anvendes til at udfylde tidsrækkerne, hvis der findes mere end én metode, og har dokumenteret disse kriterier i sine interne retningslinjer
c)
instituttet som led i sine interne retningslinjer har fastlagt den proces, der skal følges, når værdierne i en tidsrække ændres, og hvorvidt en sådan proces omfatter dokumentation for de foretagne ændringer
d)
instituttet undlader at frasortere data, herunder udelukkelse af afvigende værdier (»outliers«) eller værdier under eller over en bestemt tærskel, medmindre instituttet kan påvise, at det udelukkede datapunkt vedrører fejlagtige eller forældede data, og instituttet dokumenterer en sådan udelukkelse
e)
instituttet periodisk udfører kvalitetskontrol af de tidsrækker, der anvendes til beregning af risikomålet for expected shortfall, og dokumenterer denne kontrol og de dertilhørende resultater.
f)
instituttet analyserer som led i den kontrol, der er omhandlet i litra e), indvirkningen af manglende eller erstattede data samt den metode, der er anvendt til at opnå tidsrækkerne, på risikofaktorernes volatilitet og korrelationer
g)
datakvaliteten af de tidsrækker, som instituttet anvender, er passende.
Med henblik på litra e) kontrollerer de kompetente myndigheder, om instituttet som led i den kontrol, der er omhandlet i nævnte litra, for hver tidsrække overvåger:
a)
antallet af dage, hvor datapunkterne oprindeligt manglede og derefter blev udfyldt ved hjælp af en bestemt metode
b)
antallet af dage, hvor datapunkterne oprindeligt var tilgængelige og derefter blev erstattet ved hjælp af en bestemt metode
c)
antallet af dage uden daglige ændringer
d)
det maksimale antal på hinanden følgende dage uden daglige ændringer.
2. Med henblik på stk. 1, litra g), skal de kompetente myndigheder:
a)
kræve, at instituttet fremlægger en oversigt over de tidsrækker, der anvendes i
,
,
,
,
,
, jf. artikel 325bb i forordning (EU) nr. 575/2013, og ved beregning af de stressscenariobaserede risikomål, jf. artikel 7 i Kommissionens delegerede forordning (EU) 2024/397, og angiver i oversigten for hver anvendt tidsrække:
i)
det samlede antal dage i den historiske observationsperiode, der anvendes ved beregning af
,
,
,
,
og
, jf. artikel 325bb i forordning (EU) nr. 575/2013, og de stressscenariobaserede risikomål, jf. artikel 7 i Kommissionens delegerede forordning (EU) 2024/397
ii)
antallet af dage med manglende data i tidsrækkerne, før instituttet foretager justeringer
iii)
antallet af dage uden daglige ændringer i tidsrækkerne, før instituttet foretager justeringer
iv)
det maksimale antal på hinanden følgende dage uden daglige ændringer i tidsrækkerne, før instituttet foretager justeringer
v)
antallet af dage, i hvilke data oprindeligt var tilgængelige i tidsrækken, men som instituttet udelukkede eller ændrede før anvendelsen heraf i beregningen af
,
,
,
,
og
, jf. artikel 325bb i forordning (EU) nr. 575/2013, og de stressscenariobaserede risikomål, jf. artikel 7 i Kommissionens delegerede forordning (EU) 2024/397
b)
på grundlag af den oversigt, der er omhandlet i litra a), identificere de tidsrækker, der anvendes til de risikofaktorer, der kan være påvirket af lav datakvalitet
c)
på grundlag af den oversigt, der er omhandlet i litra a), udvælge et udsnit af tidsrækkerne, som er kendetegnet ved et stort antal datapunkter, der oprindeligt manglede, og anvende følgende trin i følgende rækkefølge:
i)
kræve, at instituttet fremlægger tidsrækkerne alene med de oprindelige datapunkter samt tidsrækkerne efter udfyldelsen heraf
ii)
kontrollere, at tidsrækkerne er blevet udfyldt i overensstemmelse med de metoder, der er angivet i de interne retningslinjer, jf. stk. 1, litra a) og b), og at sådanne metoder er hensigtsmæssige i den foreliggende sag
d)
på grundlag af den oversigt, der er omhandlet i litra b), udvælge et udsnit af tidsrækkerne, som er kendetegnet ved et stort antal datapunkter, der oprindeligt var tilgængelige, men som er blevet erstattet af andre datapunkter, og anvende følgende trin i følgende rækkefølge:
i)
kræve, at instituttet fremlægger tidsrækkerne alene med de oprindelige datapunkter samt tidsrækkerne efter erstatning af datapunkter heri
ii)
kontrollere, at datapunkterne er blevet erstattet i overensstemmelse med de metoder, der er angivet i de interne retningslinjer, jf. stk. 1, litra a) og b), og at sådanne metoder er hensigtsmæssige i den foreliggende sag.
Med henblik på litra b) kan de kompetente myndigheder i relevante tilfælde anvende følgende indikatorer som grundlag for den identificering, der er omhandlet i nævnte litra:
a)
tidsrækker med mindre end 10 % af de oprindeligt tilgængelige datapunkter
b)
tidsrækker med 20 på hinanden følgende arbejdsdage uden daglige ændringer
c)
tidsrækker med mere end 20 % dage uden ændringer
d)
tidsrækker, for hvilke mere end 50 % af de oprindeligt tilgængelige data er blevet ændret.
De kompetente myndigheder skal kræve, at instituttet begrunder anvendelsen af disse tidsrækker og, i relevante tilfælde, årsagen til, at den tilsvarende risikofaktor indgår i det reducerede sæt af risikofaktorer, jf. artikel 325bc, stk. 2, litra a) og b), og artikel 325bc, stk. 3, litra a) og b), i forordning (EU) nr. 575/2013.
3. For så vidt angår risikofaktorer, for hvilke der anvendes tilnærmede data, skal de kompetente myndigheder foretage den i stk. 2 omhandlede vurdering vedrørende de tilnærmede tidsrækker, der anvendes i beregningen af
,
,
,
,
og
, jf. artikel 325bb i forordning (EU) nr. 575/2013, og de stressscenariobaserede risikomål, jf. artikel 7 i Kommissionens delegerede forordning (EU) 2024/397
