+Άρθρο 16 Αντιμετώπιση ή άρση των κωλυμάτων στη δυνατότητα εξυγίανσης
---+Άρθρο 16 1
---+Άρθρο 16 2
---+Άρθρο 16 3
---+Άρθρο 16 4
---+Άρθρο 16 5
---+Άρθρο 16 6
---+Άρθρο 16 7
|
Άρθρο 16 Αντιμετώπιση ή άρση των κωλυμάτων στη δυνατότητα εξυγίανσης
1. Επισκόπηση
| Τίτλος |
Κανονισμός |
|
Άρθρο 16 1
|
1. Όταν, έπειτα από την εκτίμηση του άρθρου 15, η αρχή εξυγίανσης, σε συντονισμό με το σώμα εξυγίανσης κατά τη διαδικασία του άρθρου 17, καταλήξει στο συμπέρασμα ότι υπάρχουν ουσιώδη κωλύματα στη δυνατότητα εξυγίανσης ενός κεντρικού αντισυμβαλλομένου, η αρχή εξυγίανσης, σε συνεργασία με την αρμόδια αρχή, καταρτίζει και υποβάλλει έκθεση στον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο και στο σώμα εξυγίανσης.
Η έκθεση του πρώτου εδαφίου αναλύει τα ουσιώδη κωλύματα στην αποτελεσματική χρήση των εργαλείων εξυγίανσης και την άσκηση των εξουσιών εξυγίανσης σε σχέση με τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο, εξετάζει τον αντίκτυπό τους στο επιχειρηματικό μοντέλο του κεντρικού αντισυμβαλλομένου και προτείνει στοχευμένα μέτρα για την άρση των εν λόγω κωλυμάτων.
|
|
Άρθρο 16 2
|
2. Η απαίτηση για τα σώματα εξυγίανσης να καταλήγουν σε κοινή απόφαση για τα σχέδια εξυγίανσης, όπως προβλέπεται στο άρθρο 14, αναστέλλεται μετά την υποβολή της έκθεσης που αναφέρεται στην παράγραφο 1 του παρόντος άρθρου, ώσπου να γίνουν δεκτά τα μέτρα για την άρση των ουσιωδών κωλυμάτων στη δυνατότητα εξυγίανσης από την αρχή εξυγίανσης κατά την παράγραφο 3 του παρόντος άρθρου ή να αποφασισθούν εναλλακτικά μέτρα κατά την παράγραφο 4 του παρόντος άρθρου.
|
|
Άρθρο 16 3
|
3. Εντός τεσσάρων μηνών από την ημερομηνία παραλαβής της έκθεσης που υποβάλλεται κατά την παράγραφο 1 του παρόντος άρθρου, ο κεντρικός αντισυμβαλλόμενος προτείνει στην αρχή εξυγίανσης ενδεχόμενα μέτρα για την αντιμετώπιση ή την άρση των ουσιωδών κωλυμάτων που προσδιορίζονται στην έκθεση. Η αρχή εξυγίανσης κοινοποιεί στο σώμα εξυγίανσης κάθε μέτρο που προτείνεται από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο. Η αρχή εξυγίανσης και το σώμα εξυγίανσης εκτιμούν, σύμφωνα το άρθρο 17 παράγραφος 1 στοιχείο β), αν είναι αποτελεσματικά τα εν λόγω μέτρα στην αντιμετώπιση ή άρση των κωλυμάτων.
|
|
Άρθρο 16 4
|
4. Όταν η αρχή εξυγίανσης σε συντονισμό με το σώμα εξυγίανσης κατά τη διαδικασία του άρθρου 17 καταλήγει στο συμπέρασμα ότι τα μέτρα που προτείνει ο κεντρικός αντισυμβαλλόμενος κατά την παράγραφο 3 του παρόντος άρθρου δεν περιορίζουν αποτελεσματικά ούτε αίρουν τα κωλύματα που προσδιορίζονται στην έκθεση, η αρχή εξυγίανσης προσδιορίζει εναλλακτικά μέτρα τα οποία κοινοποιεί στο σώμα εξυγίανσης για τη λήψη κοινής απόφασης κατά το άρθρο 17 παράγραφος 1 στοιχείο γ).
Τα εναλλακτικά μέτρα που αναφέρονται στο πρώτο εδάφιο λαμβάνουν υπόψη τα ακόλουθα:
|
α)
|
την απειλή για τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα που συνιστούν τα εν λόγω ουσιώδη κωλύματα στη δυνατότητα εξυγίανσης ενός κεντρικού αντισυμβαλλομένου·
|
|
β)
|
τις πιθανές επιπτώσεις των εναλλακτικών μέτρων:
|
i)
|
στον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο, συμπεριλαμβανομένου του επιχειρηματικού του μοντέλου και της λειτουργικής του αποτελεσματικότητας·
|
|
ii)
|
στα εκκαθαριστικά μέλη του και, εφόσον υπάρχουν διαθέσιμες πληροφορίες, τους πελάτες και τους έμμεσους πελάτες τους, συμπεριλαμβανομένων και των περιπτώσεων όπου έχουν οριστεί ως O-SIIs κατά το άρθρο 131 παράγραφος 3 της οδηγίας 2013/36/ΕΕ·
|
|
iii)
|
σε τυχόν συνδεδεμένες FΜΙ·
|
|
iv)
|
στις χρηματοπιστωτικές αγορές, συμπεριλαμβανομένων των τόπων διαπραγμάτευσης, που εξυπηρετούνται από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο·
|
|
v)
|
στο χρηματοπιστωτικό σύστημα σε οποιοδήποτε κράτος μέλος ή στην Ένωση ως σύνολο· και
|
|
vi)
|
στην εσωτερική αγορά· και
|
|
|
γ)
|
τις επιπτώσεις στην παροχή ολοκληρωμένων υπηρεσιών εκκαθάρισης για διαφορετικά προϊόντα και τον καθορισμό περιθωρίων βάσει χαρτοφυλακίου σε όλες τις κατηγορίες στοιχείων ενεργητικού.
|
Για τους σκοπούς του δευτέρου εδαφίου στοιχεία α) και β), η αρχή εξυγίανσης συμβουλεύεται την αρμόδια αρχή και το σώμα εξυγίανσης και, εφόσον αρμόζει, τις σχετικές ορισθείσες εθνικές αρχές μακροπροληπτικής εποπτείας.
|
|
Άρθρο 16 5
|
5. Η αρχή εξυγίανσης ενημερώνει τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο γραπτώς, είτε άμεσα είτε έμμεσα μέσω της αρμόδιας αρχής, για τα εναλλακτικά μέτρα που πρέπει να ληφθούν προκειμένου να επιτευχθεί ο σκοπός της άρσης των κωλυμάτων στη δυνατότητα εξυγίανσης. Η αρχή εξυγίανσης τεκμηριώνει για ποιον λόγο τα μέτρα που πρότεινε ο κεντρικός αντισυμβαλλόμενος δεν θα μπορούσαν να εξαλείψουν τα ουσιώδη κωλύματα στη δυνατότητα εξυγίανσης και με ποιον τρόπο θα ήταν αποτελεσματικά τα εναλλακτικά μέτρα από την άποψη αυτή.
|
|
Άρθρο 16 6
|
6. Ο κεντρικός αντισυμβαλλόμενος προτείνει εντός ενός μηνός σχέδιο συμμόρφωσης προς τα εναλλακτικά μέτρα, με εύλογο χρονικό πλαίσιο για την εφαρμογή του σχεδίου. Εφόσον κριθεί αναγκαίο από την αρχή εξυγίανσης, η αρχή εξυγίανσης δύναται να συντομεύσει ή να παρατείνει το προτεινόμενο χρονικό πλαίσιο.
|
|
Άρθρο 16 7
|
7. Για τους σκοπούς της παραγράφου 4, η αρχή εξυγίανσης, κατόπιν διαβούλευσης με την αρμόδια αρχή και προβλέποντας παράλληλα εύλογο χρονικό διάστημα εφαρμογής, δύναται να:
|
α)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να επανεξετάζει ή να καταρτίζει συμφωνίες παροχής υπηρεσιών, είτε ενδοομιλικές είτε με τρίτα μέρη, για να καλύπτει την παροχή κρίσιμων λειτουργιών·
|
|
β)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να περιορίσει τα μέγιστα μεμονωμένα και συνολικά ακάλυπτα ανοίγματά του·
|
|
γ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να επιφέρει αλλαγές στον τρόπο με τον οποίο συλλέγει και διατηρεί περιθώριο ασφαλείας κατά το άρθρο 41 του κανονισμού (ΕΕ) αριθ. 648/2012·
|
|
δ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να επιφέρει αλλαγές στη σύνθεση και τον αριθμό των οικείων κεφαλαίων εκκαθάρισης κατά το άρθρο 42 του κανονισμού (ΕΕ) αριθ. 648/2012·
|
|
ε)
|
επιβάλλει στον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο απαιτήσεις παροχής συγκεκριμένων ή τακτικών πρόσθετων πληροφοριών·
|
|
στ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να εκποιήσει συγκεκριμένα περιουσιακά στοιχεία·
|
|
ζ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να περιορίσει ή να παύσει συγκεκριμένες υφιστάμενες ή προτεινόμενες δραστηριότητες·
|
|
η)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να επιφέρει αλλαγές στο σχέδιο ανάκαμψης, στους κανόνες λειτουργίας και σε άλλες συμβατικές ρυθμίσεις·
|
|
θ)
|
περιορίζει ή να εμποδίζει την ανάπτυξη νέων ή υφιστάμενων επιχειρηματικών τομέων ή την παροχή νέων ή υφιστάμενων υπηρεσιών·
|
|
ι)
|
απαιτεί αλλαγές στις νομικές ή λειτουργικές δομές του κεντρικού αντισυμβαλλομένου ή οιασδήποτε οντότητας του ομίλου, που βρίσκεται άμεσα ή έμμεσα υπό τον έλεγχό του, προκειμένου να διασφαλιστεί ότι οι κρίσιμες λειτουργίες είναι δυνατόν να διαχωριστούν νομικά και λειτουργικά από άλλες λειτουργίες, μέσω της εφαρμογής των εργαλείων εξυγίανσης·
|
|
ια)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να διαχωρίσει λειτουργικά και οικονομικά τις διάφορες υπηρεσίες εκκαθάρισης ώστε να απομονωθούν ορισμένες κατηγορίες στοιχείων ενεργητικού από άλλες κατηγορίες στοιχείων ενεργητικού και, εφόσον κρίνεται σκόπιμο, να περιοριστούν τα συμψηφιστικά σύνολα που καλύπτουν τις διάφορες κατηγορίες στοιχείων ενεργητικού·
|
|
ιβ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να συστήσει μητρική επιχείρηση στην Ένωση·
|
|
ιγ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να εκδώσει υποχρεώσεις που μπορούν να απομειωθούν ή να μετατραπούν ή να προβλέψει άλλους οικονομικούς πόρους, προκειμένου να αυξηθεί η ικανότητα απορρόφησης των ζημιών, ανακεφαλαιοποίησης και αναπλήρωσης των προχρηματοδοτημένων πόρων·
|
|
ιδ)
|
απαιτεί από τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο να λάβει άλλα μέτρα που να επιτρέπουν στο κεφάλαιο, στις λοιπές υποχρεώσεις και συμβάσεις να απορροφούν τις ζημίες, να ανακεφαλαιοποιούν τον κεντρικό αντισυμβαλλόμενο ή να τον ανεφοδιάζουν με προχρηματοδοτημένους πόρους. Οι σχετικές ενέργειες μπορούν να περιλαμβάνουν, ιδίως, την προσπάθεια αναδιαπραγμάτευσης κάθε υποχρέωσης που εξέδωσε ο κεντρικός αντισυμβαλλόμενος ή την επανεξέταση των συμβατικών όρων, προκειμένου να διασφαλιστεί ότι κάθε απόφαση της αρχής εξυγίανσης για απομείωση, μετατροπή ή αναδιάρθρωση της εν λόγω υποχρέωσης, του μέσου ή της σύμβασης θα διενεργείται δυνάμει της νομοθεσίας της περιοχής δικαιοδοσίας που διέπει την εν λόγω υποχρέωση ή το μέσο·
|
|
ιε)
|
αν ο κεντρικός αντισυμβαλλόμενος είναι θυγατρική, συντονίζεται με τις σχετικές αρχές, προκειμένου να απαιτείται από τη μητρική επιχείρηση να συστήσει χωριστή εταιρεία συμμετοχών για τον έλεγχο του κεντρικού αντισυμβαλλομένου, αν το μέτρο αυτό είναι αναγκαίο προκειμένου να διευκολυνθεί η εξυγίανση του κεντρικού αντισυμβαλλομένου και να αποτραπούν οι δυσμενείς επιπτώσεις που η χρήση των εργαλείων εξυγίανσης και η άσκηση των εξουσιών εξυγίανσης μπορούν να επιφέρουν σε άλλες οντότητες του ομίλου
|
|
ιζ)
|
περιορίζει ή να απαγορεύει τις συνδέσεις διαλειτουργικότητας του κεντρικού αντισυμβαλλομένου, όταν ο εν λόγω περιορισμός ή η απαγόρευση χρειάζονται προκειμένου να αποφεύγονται δυσμενείς επιπτώσεις στην επίτευξη των στόχων εξυγίανσης.
|
|
,
1.1 Παραπομπές
1.2 Εντοπισμένες απαιτήσεις
1.3 Σχετικά πρότυπα
2. Εντοπισμένες απαιτήσεις
3. Σχετικά πρότυπα
|