+Artikkel 325s Vegariski tundlikkus
---+Artikkel 325s 1.
---+Artikkel 325s 2.
---+Artikkel 325s 3.
---+Artikkel 325s 4.
|
Artikkel 325s Vegariski tundlikkus
-
1. Ülevaade
| Pealkiri |
Regulatsioon |
|
Artikkel 325s 1.
|
►C10
Finantsinstitutsioonid ◄ arvutavad optsiooni vegariski tundlikkuse antud riskiteguri k suhtes järgmiselt:
kus:
|
sk
|
=
|
optsiooni vegariski tundlikkus;
|
|
k
|
=
|
konkreetne vegariski tegur, mis koosneb eeldatavast volatiilsusest;
|
|
volk
|
=
|
riskiteguri väärtus, mida peaks väljendama protsendina, ning
|
|
x, y
|
=
|
muud riskitegurid kui volk hinnastamisfunktsioonis Vi.
|
|
|
Artikkel 325s 2.
|
Riskiklasside puhul, kus vegariski teguritel on lõpptähtaja mõõde, kuid reegleid riskitegurite määramiseks ei saa kohaldada, sest optsioonidel ei ole lõpptähtaega, määravad
►C10
finantsinstitutsioonid ◄ need riskitegurid kõige pikemale ettenähtud lõpptähtajale. Nimetatud optsioonide suhtes kohaldatakse jääkriskide lisandit. |
|
Artikkel 325s 3.
|
Optsioonide puhul, millel pole täitmishinda või barjääri, ning optsioonide puhul, millel on mitu täitmishinda või barjääri, kohaldavad
►C10
finantsinstitutsioonid ◄ täitmishindade ja lõpptähtaegade suhtes määramist, mida
►C10
finantsinstitutsioon ◄ kasutab optsiooni hinnastamiseks asutusesiseselt. Ka nende optsioonide suhtes kohaldatakse jääkriskide lisandit. |
|
Artikkel 325s 4.
|
►C10
Finantsinstitutsioonid ◄ ei arvuta vegariski artikli 325 lõigetes 6, 7 ja 8 osutatud alternatiivsesse korrelatsioonil põhinevasse kauplemisportfelli lisatud väärtpaberistamise seeriate puhul, millel pole eeldatavat volatiilsust. Nende väärtpaberistamise seeriate puhul arvutatakse delta- ja kumerusriski omavahendite nõuded.
|
,
1.1 Viited
1.2 Tuvastatud nõuded
1.3 Seotud standardid
2. Tuvastatud nõuded
3. Seotud standardid
|