12. Source of PDs and LGDs

Keď má inštitúcia schválené odhady pravdepodobnosti zlyhania (PD) alebo odhady PD a straty v prípade zlyhania (LGD) ako súčasť prístupu na základe vnútorných ratingov (IRBA) stanoveného v článku 84 smernice 2006/48/ES, môžu sa použiť aj tieto údaje ako zdroj na získanie odhadov PD a LGD na účely IRC.

Keď v uvedených prípadoch inštitúcia nemá schválené PD a/alebo LGD v rámci IRB, alebo keď neexistuje PD a/alebo LGD v rámci IRB pre emitenta alebo cenný papier v obchodnej knihe, tieto by sa mali vypočítať pomocou metodiky IRB, čo si následne bude vyžadovať osobitný súhlas príslušného orgánu na použitie v IRC.

PD neutrálne z hľadiska rizika by sa nemali prijímať ako odhady pozorovaných (historických) PD na modelovanie migrácie alebo zlyhania ratingu. Ak sa používajú PD odvodené z trhových cien, inštitúcia by mala vykonať príslušné opravy, aby z pravdepodobností neutrálnych z hľadiska rizika dosiahla skutočnú mieru pravdepodobnosti, a výsledky svojej metodiky by mala porovnať s historickými záznamami.

Inštitúcie môžu alternatívne použiť aj PD a LGD z vonkajších zdrojov (napríklad ratingové agentúry), keďže tie sa vo všeobecnosti považujú za primerané.

Inštitúcie by si mali určiť hierarchiu preferovaných zdrojov pre svoje PD a LGD, aby sa predchádzalo účelovému výberu parametrov.