14. Θα πρέπει να επιτρέπεται στις αρμόδιες αρχές να θεωρούν ότι ένας όμιλος επιχειρήσεων επενδύσεων …

Θα πρέπει να επιτρέπεται στις αρμόδιες αρχές να θεωρούν ότι ένας όμιλος επιχειρήσεων επενδύσεων που δεν πληροί όλες τις προϋποθέσεις που καθορίζονται στην ενότητα 4.2 έχει επαρκώς απλή δομή για τους σκοπούς του άρθρου 8 παράγραφος 1 του κανονισμού (ΕΕ) 2019/2033, εάν πληρούνται όλες οι ακόλουθες προϋποθέσεις:

• (α) ο αριθμός των επιχειρήσεων του ομίλου, όπως αναφέρεται στο άρθρο 8 παράγραφος 3 του κανονισμού (ΕΕ) 2019/2033, συμπεριλαμβανομένης της μητρικής επιχείρησης επενδύσεων στην Ένωση, της μητρικής επενδυτικής εταιρείας συμμετοχών εγκατεστημένης στην Ένωση ή της μητρικής μικτής χρηματοοικονομικής εταιρείας συμμετοχών εγκατεστημένης στην Ένωση, είναι ίσος ή μικρότερος από έξι·
• (β) κατά παρέκκλιση από την παράγραφο 14 στοιχείο α), οι αρμόδιες αρχές μπορούν να θεωρούν ότι ένας όμιλος επιχειρήσεων επενδύσεων που περιλαμβάνει περισσότερες από έξι επιχειρήσεις έχει επαρκώς απλή δομή, αν διαπιστώσουν ότι η δομή του ομίλου συνάδει με το επιχειρηματικό μοντέλο και με τις δραστηριότητες του ομίλου επιχειρήσεων επενδύσεων και ο όμιλος πληροί τις προϋποθέσεις που αναφέρονται στην παράγραφο 15 στοιχείο ε)·
• (γ) ο όμιλος επιχειρήσεων επενδύσεων περιλαμβάνει μόνο μία μητρική επιχείρηση μεταξύ της μητρικής επιχείρησης επενδύσεων στην Ένωση, της μητρικής επενδυτικής εταιρείας συμμετοχών εγκατεστημένης στην Ένωση ή της μητρικής μικτής χρηματοοικονομικής εταιρείας συμμετοχών εγκατεστημένης στην Ένωση, καθώς και μια θυγατρική·
• (δ) κατά παρέκκλιση από την παράγραφο 14 στοιχείο γ), οι αρμόδιες αρχές μπορούν να θεωρούν ότι ένας όμιλος επιχειρήσεων επενδύσεων, ο οποίος περιλαμβάνει περισσότερες από μία μητρικές επιχειρήσεις μεταξύ της μητρικής επιχείρησης επενδύσεων εγκατεστημένης στην Ένωση, της μητρικής επενδυτικής εταιρείας συμμετοχών εγκατεστημένης στην Ένωση ή της μητρικής μικτής χρηματοοικονομικής εταιρείας συμμετοχών εγκατεστημένης στην Ένωση και μια θυγατρική, έχει επαρκώς απλή δομή εάν η πλειονότητα των δικαιωμάτων ψήφου όλων των επιχειρήσεων του ομίλου κατέχεται από άλλες επιχειρήσεις του εν λόγω ομίλου, και η δομή του ομίλου συνάδει με το επιχειρηματικό μοντέλο και τις δραστηριότητες του ομίλου επιχειρήσεων επενδύσεων, κατά τρόπο ώστε να μπορούν να περιοριστούν οι κίνδυνοι, συμπεριλαμβανομένων των κινδύνων που απορρέουν από επιχειρήσεις του ομίλου που διενεργούν συναλλαγές για ίδιο λογαριασμό ή από δομές του ομίλου που επιβάλλονται από την εθνική νομοθεσία·
• (ε) καμία δραστηριότητα που σχετίζεται με τα περιουσιακά στοιχεία υπό φύλαξη και διαχείριση (ASA) και τα χρήματα πελατών υπό κατοχή (CMH) δεν έχει ανατεθεί σε άλλη επιχείρηση του ομίλου,
• (στ) οι δραστηριότητες που σχετίζονται με περιουσιακά στοιχεία υπό διαχείριση (AUM) ανατίθενται σε επιχειρήσεις εντός του ομίλου σε ποσοστό που δεν υπερβαίνει το 150% του ορίου που ορίζεται στο άρθρο 12 παράγραφος 1 στοιχείο α) του κανονισμού (ΕΕ) 2019/2033 για ομίλους με όχι περισσότερες από δύο επιχειρήσεις με θετικό AUM - το ποσοστό αυτό αυξάνεται κατά 50% για κάθε πρόσθετη επιχείρηση του ομίλου με θετικό AUM. Για τους σκοπούς του παρόντος στοιχείου, οι τιμές για τον υπολογισμό θα πρέπει να αναφέρονται στο προηγούμενο οικονομικό έτος και η επαναφορά της δραστηριότητας δεν θα πρέπει να λαμβάνεται υπόψη·
• (ζ) εάν υπάρχουν συμβάσεις ή ρυθμίσεις για τη μεταφορά θέσεων διαπραγμάτευσης μεταξύ επιχειρήσεων του ομίλου, η αξία των μεταφερόμενων θέσεων διαπραγμάτευσης θα πρέπει να είναι χαμηλότερη από το διπλάσιο του κατώτατου ορίου που ορίζεται στο άρθρο 94 παράγραφος 1 στοιχείο β) του κανονισμού (ΕΕ) αριθ. 575/2013 για θέσεις που υπόκεινται σε K - NPR ή K - CMG, με βάση τα αριθμητικά στοιχεία του προηγούμενου οικονομικού έτους. Όλα τα στοιχεία ενεργητικού και οι θέσεις με αρνητική εύλογη αξία υπολογίζονται σε απόλυτη αξία για τους σκοπούς του παρόντος σημείου, και ο συμψηφισμός δεν θα πρέπει να επιτρέπεται. Για τους σκοπούς του παρόντος σημείου, η επαναφορά στις επιχειρήσεις του ομίλου δεν θα πρέπει να υπολογίζεται στο όριο αυτό,
• (η) εάν η μεταφορά των δραστηριοτήτων που υπόκεινται σε K - AUM, K - ASA, K - CMH, K - NPR και K - CMG πραγματοποιείται ως συνέπεια αναδιάρθρωσης του ομίλου, συμπεριλαμβανομένων των συγχωνεύσεων και εξαγορών, η αξία των μεταφερόμενων δραστηριοτήτων δεν θα πρέπει να υπολογίζεται στα όρια που καθορίζονται στις παραγράφους 14 στοιχεία ε), στ) και ζ) για το οικονομικό έτος κατά το οποίο πραγματοποιήθηκε η αναδιάρθρωση του ομίλου,
• (θ) οι κεφαλαιακοί δεσμοί, η ιδιοκτησιακή διάρθρωση και οι συμβατικές συμφωνίες μεταξύ της μητρικής επενδυτικής επιχείρησης στην Ένωση, της μητρικής επενδυτικής εταιρείας συμμετοχών στην Ένωση ή της μητρικής μικτής χρηματοοικονομικής εταιρείας συμμετοχών στην Ένωση και των επιχειρήσεων του ομίλου, καθώς και μεταξύ των επιχειρήσεων του ομίλου, τίθενται στη διάθεση της αρμόδιας αρχής κατόπιν αιτήματος,
• (ι) οι κεφαλαιακοί δεσμοί, η ιδιοκτησιακή διάρθρωση και οι συμβατικές συμφωνίες που αναφέρονται στο στοιχείο θ) δεν αποτελούν εμπόδιο στην άσκηση ελέγχου από τη μητρική επενδυτική επιχείρηση στην Ένωση, τη μητρική επενδυτική εταιρεία συμμετοχών στην Ένωση ή τη μητρική μικτή χρηματοοικονομική εταιρεία συμμετοχών στην Ένωση επί των επιχειρήσεων του ομίλου,
• (ια) οι κεφαλαιακοί δεσμοί, η ιδιοκτησιακή διάρθρωση και οι συμβατικές συμφωνίες που αναφέρονται στο στοιχείο θ) δεν έχουν επιπτώσεις στη διακυβέρνηση του ομίλου ως συνόλου, ώστε να απαιτείται εποπτεία σε ενοποιημένη βάση.

1. Επισκόπηση

1.1 Παραπομπές

• Άρθρο 8 1.
• Άρθρο 8 3.

1.2 Εντοπισμένες απαιτήσεις

1.3 Σχετικά πρότυπα

2. Εντοπισμένες απαιτήσεις

3. Σχετικά πρότυπα

• EBA - Published by the European Banking Authority at https://www.eba.europa.eu/