14. De behöriga myndigheterna bör obehindrat kunna bedöma att en värdepappersföretagskoncern som …

De behöriga myndigheterna bör obehindrat kunna bedöma att en värdepappersföretagskoncern som inte uppfyller alla de villkor som anges i avsnitt 4.2 är tillräckligt enkel i den mening som avses i artikel 8.1 i förordning (EU) 2019/2033 om samtliga följande villkor är uppfyllda:

• (a) Antalet företag i den koncern som avses i artikel 8.3 i förordning (EU) 2019/2033, inbegripet modervärdepappersföretaget inom unionen, det värdepappersinriktade moderholdingföretaget inom unionen eller det blandade finansiella moderholdingföretaget inom unionen, är högst sex.
• (b) Genom undantag från punkt 14 a får de behöriga myndigheterna betrakta en värdepappersföretagskoncern som omfattar fler än sex företag som tillräckligt enkel om de drar slutsatsen att koncernstrukturen är förenlig med affärsmodellen och med värdepappersföretagskoncernens verksamhet och att koncernen uppfyller de villkor som avses i punkt 15 e.
• (c) Det i värdepappersföretagskoncernen endast finns ett moderföretag, mellan modervärdepappersföretaget inom unionen, det värdepappersinriktade moderholdingföretaget inom unionen eller det blandade finansiella moderholdingföretaget inom unionen, och ett dotterföretag.
• (d) Genom undantag från punkt 14 c får de behöriga myndigheterna betrakta en värdepappersföretagskoncern i vilken det finns mer än ett moderföretag – mellan modervärdepappersföretaget inom unionen, det värdepappersinriktade moderholdingföretaget inom unionen eller det blandade finansiella moderholdingföretaget inom unionen – och ett dotterföretag, som tillräckligt enkelt om majoriteten av rösträtterna i alla företag i koncernen ägs av andra företag i den koncernen och koncernstrukturen är förenlig med affärsmodellen och med värdepappersföretagskoncernens verksamhet, på ett sådant sätt att riskerna kan begränsas, inbegripet risker som härrör från företag i koncernen som handlar för egen räkning eller från koncernstrukturer som föreskrivs enligt nationell lagstiftning.
• (e) Ingen verksamhet med anknytning till tillgångar under förvaring och administration (ASA) eller innehav av kundmedel (CMH) har utkontrakterats till ett annat koncernföretag.
• (f) Verksamhet med anknytning till förvaltade tillgångar (AUM) är utkontrakterad till företag i koncernen i en grad som inte överstiger 150 procent av det tröskelvärde som anges i artikel 12.1 a i förordning (EU) 2019/2033 för koncerner med högst två företag med positivt AUM-värde. Denna procentandel höjs med 50 procentenheter för varje ytterligare koncernföretag med positivt AUM-värde. Vid tillämpningen av denna punkt bör värdena för beräkningen avse det föregående räkenskapsåret, och återföring av verksamheten bör inte beaktas.
• (g) Om det finns avtal eller arrangemang om att överföra handelspositioner mellan företag i koncernen bör värdet av de överförda handelspositionerna vara lägre än två gånger det tröskelvärde som anges i artikel 94.1 b i förordning (EU) 575/2013 för positioner som omfattas av K-nettopositionsrisk (K-NPR) eller K-faktor för ställd clearingmarginal (K-CMG), på grundval av siffrorna för det föregående räkenskapsåret. Alla tillgångar och positioner med negativt verkligt värde bör tas till absolut värde vid tillämpningen av denna punkt, och nettning bör inte tillåtas. Vid tillämpningen av denna punkt bör återföringen till företagen i koncernen inte beaktas när det gäller detta tröskelvärde.
• (h) Om överföring av verksamhet som omfattas av K-AUM, K-ASA, K-CMH, K-NPR och K-CMG sker till följd av en omstrukturering av koncernen, inbegripet fusioner och förvärv, bör värdet av den överförda verksamheten inte räknas in i de gränsvärden som anges i punkterna 14 e–g för det räkenskapsår då omstruktureringen av koncernen ägde rum.
• (i) Kapitalbindningar, ägarstruktur och avtalsöverenskommelserna mellan modervärdepappersföretaget inom unionen, det värdepappersinriktade moderholdingföretaget inom unionen eller det blandade finansiella moderholdingföretaget inom unionen och företagen i koncernen, såväl som mellan företagen i koncernen, görs på begäran tillgängliga för den behöriga myndigheten.
• (j) Kapitalbindningarna, ägarstrukturen och de avtalsöverenskommelser som avses i led i utgör inte något hinder för att modervärdepappersföretaget inom unionen, det värdepappersinriktade moderholdingföretaget inom unionen eller det blandade finansiella moderholdingföretaget inom unionen ska kunna utöva kontroll över koncernens företag.
• (k) Kapitalbindningarna, ägarstrukturen och de avtalsöverenskommelser som avses i led i påverkar inte styrningen av koncernen som helhet på ett sätt som medför att det krävs gruppbaserad tillsyn.

1. Översikt

1.1 Referenser

• Article 8 1.
• Article 8 3.

1.2 Identifierade krav

1.3 Relaterade standarder

2. Identifierade krav

3. Relaterade standarder

• EBA - Published by the European Banking Authority at https://www.eba.europa.eu/