4. Tunnistaakseen tekijät, jotka voivat vaarantaa luottoriskin ja merkittävän riskin siirtymisen …

Tunnistaakseen tekijät, jotka voivat vaarantaa luottoriskin ja merkittävän riskin siirtymisen kolmansille osapuolille, alullepanijoiden tulisi arvioida transaktioon liittyvän luottoriskin vähenemisen tai luottoriskin siirtymisen laajuus ottaen tapauksen mukaan huomioon muun muassa seuraavat tekijät:

• a. preemioiden ja muiden kustannusten, joita ei ole vielä sisällytetty omiin varoihin, nykyarvo suojattuihin vastuisiin liittyviin tappioihin verrattuna eri stressiskenaarioissa;
• b. transaktion hinnoittelu suhteessa markkinahintaan; tässä yhteydessä olisi huomioitava asianmukaisesti preemiomaksut;
• c. transaktioon liittyvien maksujen ajankohta, mukaan lukien mahdolliset erot alullepanijan tekemien suojattujen vastuiden varausten tai alaskirjausten ja suojan ostajan suorittamien maksujen ajankohdissa;
• d. sovellettavien lunastuspäivien tarkastelu myönnetyn luottosuojan todennäköisen keston arvioimiseksi suhteessa suojattuihin vastuisiin liittyvien tulevien tappioiden mahdolliseen ajankohtaan;
• e. vastapuoliriskien arviointi, erityisesti analyysi siitä, voiko alullepanijan riippuvuus luottosuojaa tarjoavasta vastapuolesta tietyissä olosuhteissa kasvaa samanaikaisesti, kun vastapuolen kyky velvoitteidensa täyttämiseen heikkenee;
• f. transaktioon osallistuvien eri yhteisöjen (alullepanija, järjestäjä, sijoittajat, luottosuojan myyjä jne.) väliset sidossuhteet;
• g. mahdolliset epäsuorat erilliset takaukset;
• h. arvopaperistettujen vastuiden luottoriskiprofiiliin liittyvien välivaiheen etuoikeusluokkien ja heikompien etuoikeusluokkien tiheys; ja
• i. kohteena olevien omaisuuserien luottoriskin arviointi: tämä voidaan toteuttaa kohde-etuuksiin sovellettavilla stressitesteillä, arvioimalla kohde-etuuksien luottoriskiin liittyvän vastuun maksuprofiilia tai arvioimalla keskeisiä luottoriskitekijöitä (esim. LGD, PD ja EAD).

1. Yleiskatsaus

1.1 Viittaukset

1.2 Tunnistetut vaatimukset

1.3 Liittyvät standardit

2. Tunnistetut vaatimukset

3. Liittyvät standardit

• EBA -

  EN: Guidelines and other publications of the European Banking Authority (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Reproduction is authorised provided the source is acknowledged (EBA legal notice). Divided into sections and converted into the GRCA format, the wording unchanged. Only the versions published by the EBA are authoritative.

  DE: Leitlinien und weitere Veröffentlichungen der Europäischen Bankenaufsichtsbehörde (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Wiedergabe mit Quellenangabe gestattet (Rechtlicher Hinweis der EBA). In Abschnitte aufgeteilt und in das GRCA-Format umgewandelt, der Wortlaut unverändert. Maßgeblich sind allein die von der EBA veröffentlichten Fassungen.