4. Pentru a identifica ace ș ti factori care pot afecta transferul riscului de credit ș i SRT către …

Pentru a identifica ace ș ti factori care pot afecta transferul riscului de credit ș i SRT către părț i ter ț e, institu ț iile ini țiatoare trebuie să evalueze gradul de diminuare a riscului de credit sau de transfer al riscului de credit pentru o tranzac ț ie , luând în considerare, printre alț ii, factori precum următorii, în măsura aplicabilă :

• a. O compara ț ie a cuantumului actualizat al primelor și a altor costuri încă nerecunoscute în fondurile proprii în raport cu pierderile expunerilor protejate, în mai multe scenarii de simulare a condi țiilor de criză ;
• b. Stabilirea pre ț urilor tranzac ț iei în raport cu pre ț urile pie ț ei, inclusiv analiza adecvată a plăț ii primelor;
• c. Calendarul plăț ilor în cadrul tranzac ț iei, inclusiv poten țialele nesincronizări între constituirea de provizioane de către instituț ia ini țiatoare pentru expunerile protejate sau reducerea acestora și plăț ile efectuate de vânzătorul protecț iei;
• d. O examinare a datelor aplicabile clauzelor de răscumpărare pentru a evalua durata probabilă a protecț iei creditului ob ținută în raport cu potenț ialul calendar al pierderilor viitoare aferente expuneril or protejate ;
• e. O evaluare a riscului de credit al contrapărţii, în special o analiză a posibilităț ii ca anumite circumstan țe să conducă la dependența sporită a instituț iei ini ț iatoare de contrapartea care furnizează protec ț ia creditului în acela ș i timp cu diminuarea capacității contrapărț ii respective de a- ș i îndeplini obliga ț iile;
• f. Natura legăturii dintre diferitele entităț i implicate în tranzac ț ie (ini ț iator, intermediar, investitori, vânzătorul protecț iei etc.);
• g. Existența unor forme implicite de îmbunătăț ire a calităţii creditului;
• h. Densitatea tran ș elor mezanin ș i de rang inferior în raport cu profilul riscului de credit al expunerilor -suport; ș i
• i. O evaluare a riscului de credit al activelor-suport: aceasta se poate realiza prin aplicarea testelor de simulare a condiţiilor de criz ă a activelor-suport, o evaluare a profilului de plăți al expunerii la riscul de credit al activelor-suport, evaluarea principalilor factori de risc de credit (respectiv, LGD, PD, EAD etc.).

1. Prezentare generală

1.1 Referințe

1.2 Cerințe identificate

1.3 Standarde asociate

2. Cerințe identificate

3. Standarde asociate

• EBA -

  EN: Guidelines and other publications of the European Banking Authority (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Reproduction is authorised provided the source is acknowledged (EBA legal notice). Divided into sections and converted into the GRCA format, the wording unchanged. Only the versions published by the EBA are authoritative.

  DE: Leitlinien und weitere Veröffentlichungen der Europäischen Bankenaufsichtsbehörde (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Wiedergabe mit Quellenangabe gestattet (Rechtlicher Hinweis der EBA). In Abschnitte aufgeteilt und in das GRCA-Format umgewandelt, der Wortlaut unverändert. Maßgeblich sind allein die von der EBA veröffentlichten Fassungen.