|
+DELEGOVANÉ NARIADENIE KOMISIE (EÚ) č. 231/2013 z 19. decembra 2012, ktorým sa dopĺňa smernica Európskeho parlamentu a Rady 2011/61/EÚ, pokiaľ ide o výnimky, všeobecné podmienky výkonu činnosti, depozitárov, pákový efekt, transparentnosť a dohľad (Text s významom pre EHP) ---+KAPITOLA I VYMEDZENIE POJMOV ------+Článok 1 Vymedzenie pojmov ---+KAPITOLA II VŠEOBECNÉ USTANOVENIA ------+ODDIEL 1 Výpočet spravovaných aktív ---------+Článok 2 Výpočet celkovej hodnoty spravovaných aktív ------------+Článok 2 1. ------------+Článok 2 2. ------------+Článok 2 3. ------------+Článok 2 4. ------------+Článok 2 5. ------------+Článok 2 6. ---------+Článok 3 Priebežné monitorovanie spravovaných aktív ---------+Článok 4 Príležitostné porušenie hraničnej hodnoty ------------+Článok 4 1. ------------+Článok 4 2. ------------+Článok 4 3. ------------+Článok 4 4. ------------+Článok 4 5. ---------+Článok 5 Informácie, ktoré sa poskytujú ako súčasť registrácie ------------+Článok 5 1. ------------+Článok 5 2. ------------+Článok 5 3. ------------+Článok 5 4. ------------+Článok 5 5. ------+ODDIEL 2 Výpočet pákového efektu ---------+Článok 6 Všeobecné ustanovenia o výpočte pákového efektu ------------+Článok 6 1. ------------+Článok 6 2. ------------+Článok 6 3. ------------+Článok 6 4. ------------+Článok 6 5. ---------+Článok 7 Hrubá metóda na výpočet expozície AIF ---------+Článok 8 Záväzková metóda na výpočet expozície AIF ------------+Článok 8 1. ------------+Článok 8 2. ------------+Článok 8 3. ------------+Článok 8 4. ------------+Článok 8 5. ------------+Článok 8 6. ------------+Článok 8 7. ------------+Článok 8 8. ------------+Článok 8 9. ---------+Článok 9 Metódy na zvýšenie expozície AIF ---------+Článok 10 Metodiky konverzie derivátových nástrojov ---------+Článok 11 Pravidlá vzájomného započítania trvania ------------+Článok 11 1. ------------+Článok 11 2. ------------+Článok 11 3. ------------+Článok 11 4. ------------+Článok 11 5. ------+ODDIEL 3 Dodatočné vlastné zdroje a poistenie zodpovednosti za škodu pri výkone povolania ---------+Článok 12 Riziká spojené so zodpovednosťou za škodu pri výkone povolania ------------+Článok 12 1. ------------+Článok 12 2. ------------+Článok 12 3. ---------+Článok 13 Kvalitatívne požiadavky týkajúce sa rizík spojených so zodpovednosťou za škodu pri výkone povolania ------------+Článok 13 1. ------------+Článok 13 2. ------------+Článok 13 3. ------------+Článok 13 4. ------------+Článok 13 5. ------------+Článok 13 6. ------------+Článok 13 7. ---------+Článok 14 Dodatočné vlastné zdroje ------------+Článok 14 1. ------------+Článok 14 2. ------------+Článok 14 3. ------------+Článok 14 4. ------------+Článok 14 5. ---------+Článok 15 Poistenie zodpovednosti za škodu pri výkone povolania ------------+Článok 15 1. ------------+Článok 15 2. ------------+Článok 15 3. ------------+Článok 15 4. ------------+Článok 15 5. ---+KAPITOLA III Podmienky výkonu činnosti správcov AIF ------+ODDIEL 1 Všeobecné zásady ---------+Článok 16 Všeobecné povinnosti príslušných orgánov ---------+Článok 17 Povinnosť konať v najlepšom záujme AIF alebo investorov do AIF a v záujme integrity trhu ------------+Článok 17 1. ------------+Článok 17 2. ---------+Článok 18 Náležitá starostlivosť ------------+Článok 18 1. ------------+Článok 18 2. ------------+Článok 18 3. ------------+Článok 18 4. ------------+Článok 18 5. ------------+Článok 18 6. ---------+Článok 19 Náležitá starostlivosť pri investovaní do aktív s obmedzenou likviditou ------------+Článok 19 1. ------------+Článok 19 2. ---------+Článok 20 Náležitá starostlivosť pri výbere a vymenovaní protistrán a primárnych brokerov ------------+Článok 20 1. ------------+Článok 20 2. ------------+Článok 20 3. ------------+Článok 20 4. ---------+Článok 21 Čestné a spravodlivé konanie s náležitými zručnosťami ---------+Článok 22 Zdroje ------------+Článok 22 1. ------------+Článok 22 2. ------------+Článok 22 3. ---------+Článok 23 Spravodlivé zaobchádzanie s investormi do AIF ------------+Článok 23 1. ------------+Článok 23 2. ---------+Článok 24 Stimuly ------------+Článok 24 1. ------------+Článok 24 2. ---------+Článok 25 Účinné využívanie zdrojov a postupov – spracovanie príkazov ------------+Článok 25 1. ------------+Článok 25 2. ------------+Článok 25 3. ------------+Článok 25 4. ---------+Článok 26 Povinnosti podávať správy v súvislosti s vykonávaním príkazov na upisovanie a vyplácanie ------------+Článok 26 1. ------------+Článok 26 2. ------------+Článok 26 3. ------------+Článok 26 4. ---------+Článok 27 Vykonávanie rozhodnutí o obchodovaní v mene spravovaného AIF ------------+Článok 27 1. ------------+Článok 27 2. ------------+Článok 27 3. ------------+Článok 27 4. ------------+Článok 27 5. ------------+Článok 27 6. ------------+Článok 27 7. ---------+Článok 28 Zadávanie príkazov na obchodovanie v mene AIF iným subjektom na vykonanie ------------+Článok 28 1. ------------+Článok 28 2. ------------+Článok 28 3. ------------+Článok 28 4. ------------+Článok 28 5. ---------+Článok 29 Zlučovanie a prideľovanie obchodných príkazov ------------+Článok 29 1. ------------+Článok 29 2. ------------+Článok 29 3. ------------+Článok 29 4. ------+ODDIEL 2 Konflikty záujmov ---------+Článok 30 Druhy konfliktov záujmov ---------+Článok 31 Politika v oblasti konfliktov záujmov ------------+Článok 31 1. ------------+Článok 31 2. ---------+Článok 32 Konflikty záujmov súvisiace s vyplatením investícií ---------+Článok 33 Postupy a opatrenia na predchádzanie konfliktom záujmov alebo ich riadenie ------------+Článok 33 1. ------------+Článok 33 2. ---------+Článok 34 Riadenie konfliktov záujmov ---------+Článok 35 Monitorovanie konfliktov záujmov ------------+Článok 35 1. ------------+Článok 35 2. ---------+Článok 36 Zverejnenie konfliktov záujmov ------------+Článok 36 1. ------------+Článok 36 2. ---------+Článok 37 Stratégie uplatňovania hlasovacích práv ------------+Článok 37 1. ------------+Článok 37 2. ------------+Článok 37 3. ------+ODDIEL 3 Riadenie rizík ---------+Článok 38 Systémy riadenia rizík ---------+Článok 39 Stála funkcia riadenia rizík ------------+Článok 39 1. ------------+Článok 39 2. ---------+Článok 40 Politika riadenia rizík ------------+Článok 40 1. ------------+Článok 40 2. ------------+Článok 40 3. ------------+Článok 40 4. ------------+Článok 40 5. ---------+Článok 41 Posúdenie, monitorovanie a preskúmanie systémov riadenia rizík ------------+Článok 41 1. ------------+Článok 41 2. ------------+Článok 41 3. ------------+Článok 41 4. ---------+Článok 42 Funkčné a hierarchické oddelenie funkcie riadenia rizík ------------+Článok 42 1. ------------+Článok 42 2. ------------+Článok 42 3. ---------+Článok 43 Ochranné opatrenia proti konfliktom záujmov ------------+Článok 43 1. ------------+Článok 43 2. ------------+Článok 43 3. ---------+Článok 44 Rizikové limity ------------+Článok 44 1. ------------+Článok 44 2. ------------+Článok 44 3. ---------+Článok 45 Meranie a riadenie rizík ------------+Článok 45 1. ------------+Článok 45 2. ------------+Článok 45 3. ------+ODDIEL 4 Riadenie likvidity ---------+Článok 46 Systém a postupy riadenia likvidity ---------+Článok 47 Monitorovanie a riadenie rizika likvidity ------------+Článok 47 1. ------------+Článok 47 2. ------------+Článok 47 3. ------------+Článok 47 4. ---------+Článok 48 Limity riadenia likvidity a stresové testy ------------+Článok 48 1. ------------+Článok 48 2. ------------+Článok 48 3. ---------+Článok 49 Zosúladenie investičnej stratégie, profilu likvidity a politiky vyplácania ------------+Článok 49 1. ------------+Článok 49 2. ------+ODDIEL 5 Investovanie do sekuritizačných pozícií ---------+Článok 50 Vymedzenie pojmov ---------+Článok 51 Požiadavky na ponechaný podiel ------------+Článok 51 1. ------------+Článok 51 2. ---------+Článok 52 Kvalitatívne požiadavky týkajúce sa sponzorov a pôvodcov ---------+Článok 53 Kvalitatívne požiadavky týkajúce sa správcov AIF vystavených sekuritizáciám ------------+Článok 53 1. ------------+Článok 53 2. ------------+Článok 53 3. ------------+Článok 53 4. ------------+Článok 53 5. ---------+Článok 54 Nápravné opatrenia ------------+Článok 54 1. ------------+Článok 54 2. ---------+Článok 55 Doložka o ochrane predchádzajúceho stavu ---------+Článok 56 Výklad ------+ODDIEL 6 Organizačné požiadavky – všeobecné zásady ---------+Článok 57 Všeobecné požiadavky ------------+Článok 57 1. ------------+Článok 57 2. ------------+Článok 57 3. ------------+Článok 57 4. ------------+Článok 57 5. ------------+Článok 57 6. ---------+Článok 58 Elektronické spracovanie údajov ------------+Článok 58 1. ------------+Článok 58 2. ---------+Článok 59 Účtovné postupy ------------+Článok 59 1. ------------+Článok 59 2. ---------+Článok 60 Kontrola riadiacim orgánom, vrcholovým manažmentom a funkciou dohľadu ------------+Článok 60 1. ------------+Článok 60 2. ------------+Článok 60 3. ------------+Článok 60 4. ------------+Článok 60 5. ------------+Článok 60 6. ---------+Článok 61 Stála funkcia zaisťovania dodržiavania súladu s predpismi ------------+Článok 61 1. ------------+Článok 61 2. ------------+Článok 61 3. ---------+Článok 62 Stála funkcia vnútorného auditu ------------+Článok 62 1. ------------+Článok 62 2. ---------+Článok 63 Osobné transakcie ------------+Článok 63 1. ------------+Článok 63 2. ------------+Článok 63 3. ------------+Článok 63 4. ---------+Článok 64 Zaznamenávanie portfóliových transakcií ------------+Článok 64 1. ------------+Článok 64 2. ------------+Článok 64 3. ------------+Článok 64 4. ---------+Článok 65 Záznamy o príkazoch na upísanie a vyplatenie ------------+Článok 65 1. ------------+Článok 65 2. ---------+Článok 66 Požiadavky na vedenie záznamov ------------+Článok 66 1. ------------+Článok 66 2. ------------+Článok 66 3. ------+ODDIEL 7 Určovanie hodnoty ---------+Článok 67 Politiky a postupy určovania hodnoty aktív AIF ------------+Článok 67 1. ------------+Článok 67 2. ------------+Článok 67 3. ------------+Článok 67 4. ---------+Článok 68 Použitie modelov na určovanie hodnoty aktív ------------+Článok 68 1. ------------+Článok 68 2. ------------+Článok 68 3. ---------+Článok 69 Jednotné uplatňovanie politík a postupov určovania hodnoty ------------+Článok 69 1. ------------+Článok 69 2. ------------+Článok 69 3. ------------+Článok 69 4. ---------+Článok 70 Pravidelné preskúmavanie politík a postupov určovania hodnoty ------------+Článok 70 1. ------------+Článok 70 2. ------------+Článok 70 3. ---------+Článok 71 Preskúmanie jednotlivých hodnôt aktív ------------+Článok 71 1. ------------+Článok 71 2. ------------+Článok 71 3. ------------+Článok 71 4. ---------+Článok 72 Výpočet čistej hodnoty aktív na podielový list alebo akciu ------------+Článok 72 1. ------------+Článok 72 2. ------------+Článok 72 3. ------------+Článok 72 4. ---------+Článok 73 Odborné záruky ------------+Článok 73 1. ------------+Článok 73 2. ------------+Článok 73 3. ---------+Článok 74 Periodicita určovania hodnoty aktív v držbe AIF otvoreného typu ------------+Článok 74 1. ------------+Článok 74 2. ------+ODDIEL 8 Delegovanie funkcií správcu AIF ---------+Článok 75 Všeobecné zásady ---------+Článok 76 Objektívne dôvody delegovania ------------+Článok 76 1. ------------+Článok 76 2. ---------+Článok 77 Vlastnosti subjektu, na ktorý sa funkcie delegujú ------------+Článok 77 1. ------------+Článok 77 2. ------------+Článok 77 3. ---------+Článok 78 Delegovanie riadenia portfólia alebo riadenia rizík ------------+Článok 78 1. ------------+Článok 78 2. ------------+Článok 78 3. ---------+Článok 79 Účinný dohľad ---------+Článok 80 Konflikty záujmov ------------+Článok 80 1. ------------+Článok 80 2. ------------+Článok 80 3. ---------+Článok 81 Súhlas so subdelegovaním a jeho oznámenie ------------+Článok 81 1. ------------+Článok 81 2. ---------+Článok 82 Schránkové subjekty a správca AIF, ktorý sa už nepovažuje za spravujúceho AIF ------------+Článok 82 1. ------------+Článok 82 2. ------------+Článok 82 3. ---+KAPITOLA IV DEPOZITÁR ------+ODDIEL 1 Náležitosti písomnej zmluvy ---------+Článok 83 Zmluvné náležitosti ------------+Článok 83 1. ------------+Článok 83 2. ------------+Článok 83 3. ------------+Článok 83 4. ------------+Článok 83 5. ------------+Článok 83 6. ------+ODDIEL 2 Všeobecné kritériá na posúdenie pravidiel obozretného podnikania a dohľadu, ktoré sa vzťahujú na depozitárov v tretích krajinách ---------+Článok 84 Kritériá na posúdenie pravidiel obozretného podnikania a dohľadu, ktoré sa vzťahujú na depozitára v tretej krajine ------+ODDIEL 3 Funkcie depozitára, povinnosti náležitej starostlivosti a povinnosť oddelenia aktív ---------+Článok 85 Monitorovanie peňažných prostriedkov – všeobecné požiadavky ------------+Článok 85 1. ------------+Článok 85 2. ---------+Článok 86 Monitorovanie peňažných tokov AIF ---------+Článok 87 Povinnosti týkajúce sa upisovania ---------+Článok 88 Finančné nástroje, ktoré sa majú držať v úschove (custody) ------------+Článok 88 1. ------------+Článok 88 2. ------------+Článok 88 3. ---------+Článok 89 Povinnosti v oblasti úschovy (safe-keeping) so zreteľom na aktíva držané v úschove (custody) ------------+Článok 89 1. ------------+Článok 89 2. ------------+Článok 89 3. ---------+Článok 90 Povinnosti v oblasti úschovy (safe-keeping) týkajúce sa overenia vlastníctva a vedenia záznamov ------------+Článok 90 1. ------------+Článok 90 2. ------------+Článok 90 3. ------------+Článok 90 4. ------------+Článok 90 5. ---------+Článok 91 Povinnosti primárnych brokerov týkajúce sa podávania správ ------------+Článok 91 1. ------------+Článok 91 2. ------------+Článok 91 3. ---------+Článok 92 Povinnosti týkajúce sa dohľadu – všeobecné požiadavky ------------+Článok 92 1. ------------+Článok 92 2. ------------+Článok 92 3. ------------+Článok 92 4. ---------+Článok 93 Povinnosti týkajúce sa upisovania a vyplácania ---------+Článok 94 Povinnosti týkajúce sa určovania hodnoty akcií/podielových listov ------------+Článok 94 1. ------------+Článok 94 2. ------------+Článok 94 3. ------------+Článok 94 4. ---------+Článok 95 Povinnosti týkajúce sa vykonávania pokynov správcu AIF ---------+Článok 96 Povinnosti týkajúce sa včasného vyrovnania transakcií ------------+Článok 96 1. ------------+Článok 96 2. ---------+Článok 97 Povinnosti týkajúce sa rozdelenia výnosov AIF ------------+Článok 97 1. ------------+Článok 97 2. ---------+Článok 98 Náležitá starostlivosť ------------+Článok 98 1. ------------+Článok 98 2. ------------+Článok 98 2a. ------------+Článok 98 3. ------------+Článok 98 4. ------------+Článok 98 5. ------------+Článok 98 6. ------------+Článok 98 7. ---------+Článok 99 Povinnosť oddelenia aktív ------------+Článok 99 1. ------------+Článok 99 2. ------------+Článok 99 2a. ------------+Článok 99 3. ------+ODDIEL 4 Strata finančnych nástrojov, zbavenie sa zodpovednosti a objektívne dôvody ---------+Článok 100 Strata finančného nástroja držaného v úschove (custody) ------------+Článok 100 1. ------------+Článok 100 2. ------------+Článok 100 3. ------------+Článok 100 4. ------------+Článok 100 5. ---------+Článok 101 Zbavenie sa zodpovednosti podľa článku 21 ods. 12 smernice 2011/61/EÚ ------------+Článok 101 1. ------------+Článok 101 2. ------------+Článok 101 3. ------------+Článok 101 4. ---------+Článok 102 Objektívne dôvody na zmluvné zbavenie sa zodpovednosti depozitára ------------+Článok 102 1. ------------+Článok 102 2. ------------+Článok 102 3. ---+KAPITOLA V POŽIADAVKY NA TRANSPARENTNOSŤ, PÁKOVÝ EFEKT, PRAVIDLÁ TÝKAJÚCE SA TRETÍCH KRAJÍN A VÝMENA INFORMÁCIÍ O POTENCIÁLNYCH DÔSLEDKOCH ČINNOSTI SPRÁVCU AIF ------+ODDIEL 1 Výročná správa, poskytovanie informácií investorom a podávanie správ príslušným orgánom ---------+Článok 103 Všeobecné zásady týkajúce sa výročnej správy ---------+Článok 104 Obsah a formát súvahy alebo bilančný výkaz aktív a pasív a výkaz príjmov a výdavkov ------------+Článok 104 1. ------------+Článok 104 2. ------------+Článok 104 3. ------------+Článok 104 4. ------------+Článok 104 5. ------------+Článok 104 6. ------------+Článok 104 7. ---------+Článok 105 Správa o činnosti za dané účtovné obdobie ------------+Článok 105 1. ------------+Článok 105 2. ------------+Článok 105 3. ------------+Článok 105 4. ---------+Článok 106 Významné zmeny ------------+Článok 106 1. ------------+Článok 106 2. ------------+Článok 106 3. ------------+Článok 106 4. ---------+Článok 107 Zverejňovanie odmeňovania ------------+Článok 107 1. ------------+Článok 107 2. ------------+Článok 107 3. ------------+Článok 107 4. ---------+Článok 108 Pravidelné poskytovanie informácií investorom ------------+Článok 108 1. ------------+Článok 108 2. ------------+Článok 108 3. ------------+Článok 108 4. ------------+Článok 108 5. ---------+Článok 109 Riadne poskytovanie informácií investorom ------------+Článok 109 1. ------------+Článok 109 2. ------------+Článok 109 3. ---------+Článok 110 Podávanie správ príslušným orgánom ------------+Článok 110 1. ------------+Článok 110 2. ------------+Článok 110 3. ------------+Článok 110 4. ------------+Článok 110 5. ------------+Článok 110 6. ------------+Článok 110 7. ---------+Článok 111 Používanie pákového efektu vo významnej miere ------------+Článok 111 1. ------------+Článok 111 2. ------+ODDIEL 2 Správcovia AIF, ktorí spravujú AIF využívajúce pákový efekt ---------+Článok 112 Obmedzenia týkajúce sa správy AIF ------------+Článok 112 1. ------------+Článok 112 2. ------------+Článok 112 3. ------+ODDIEL 3 Osobitné pravidlá v súvislosti s tretími krajinami ---------+Článok 113 Všeobecné požiadavky ------------+Článok 113 1. ------------+Článok 113 2. ------------+Článok 113 3. ------------+Článok 113 4. ---------+Článok 114 Mechanizmy, nástroje a postupy ------------+Článok 114 1. ------------+Článok 114 2. ------------+Článok 114 3. ---------+Článok 115 Ochrana údajov ------+ODDIEL 4 Výmena informácií týkajúcich sa potenciálnych systémových dôsledkov činnosti správcu AIF ---------+Článok 116 Výmena informácií týkajúcich sa potenciálnych systémových dôsledkov činnosti správcu AIF ---+KAPITOLA VI ZÁVEREČNÉ USTANOVENIA ------+Článok 117 Nadobudnutie účinnosti ---+PRÍLOHA I ---+PRÍLOHA II ---+PRÍLOHA III ---+PRÍLOHA IV |
English -
European Union -
Financial Industry -
Capital Markets -
DELEGOVANÉ NARIADENIE KOMISIE (EÚ) č. 231/2013 z 19. decembra 2012, ktorým sa dopĺňa smernica Európskeho parlamentu a Rady 2011/61/EÚ, pokiaľ ide o výnimky, všeobecné podmienky výkonu činnosti, depozitárov, pákový efekt, transparentnosť a dohľad (Text s významom pre EHP)DELEGOVANÉ NARIADENIE KOMISIE (EÚ) č. 231/2013 z 19. decembra 2012, ktorým sa dopĺňa smernica Európskeho parlamentu a Rady 2011/61/EÚ, pokiaľ ide o výnimky, všeobecné podmienky výkonu činnosti, depozitárov, pákový efekt, transparentnosť a dohľad (Text s významom pre EHP) Toto nariadenie je záväzné v celom rozsahu a priamo uplatniteľné vo všetkých členských štátoch. 1. Prehľad
1.1 Odkazy1.2 Identifikované požiadavky1.3 Súvisiace štandardy2. Identifikované požiadavky
3. Súvisiace štandardy
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
