4.1 Offentliggørelse af processen for operationel eksekvering

Afviklingsmyndighederne bør på deres websted offentliggøre en overordnet beskrivelse af deres tilgang til gennemførelse af nedskrivning og konvertering af kapitalinstrumenter og forpligtelser, der er omfattet af bail-in ("beskrivelse af processen for operationel eksekvering") fra de indledende skridt til den endelige gennemførelse af processen for operationel eksekvering, herunder eventuelle efterfølgende endelige værdiansættelsesjusteringer, hvor det er relevant.

Beskrivelsen af processen for operationel eksekvering bør som minimum omfatte følgende oplysninger:

• a. Fastlæggelse og beskrivelse af den funktion, som udfyldes af de interessenter, der indgår i processen for operationel eksekvering, herunder værdipapircentraler, potentiel administrator⁴ , relevante markedsmyndigheder og, hvor det er relevant, enhver eksekveringsrådgiver, der skal udpeges af afviklingsmyndigheden til at støtte gennemførelsen af processen for operationel eksekvering. Beskrivelsen bør om muligt omfatte de pågældendes kontaktoplysninger.
• b. Tilgang til ophør eller suspension af handel og afnotering eller fjernelse af instrumenter fra handelspladser.
• c. Klar beskrivelse af, hvordan det potentielle midlertidige instrument fungerer, hvor det er relevant.
• d. Beskrivelse af nedskrivning og annullering af relevante instrumenter, herunder mulige løsninger til håndtering af instrumenter, hvis transaktioner endnu ikke er afviklet ("igangværende transaktioner").
• e. Detaljeret, om end vejledende, beskrivelse af konverteringsprocessen, herunder levering af eventuelle nye instrumenter, som kan henvise til en af følgende:
• a. konvertering af instrumenter eller forpligtelser, der er omfattet af bail-in, til ny egenkapital ("direkte konvertering")
• b. konvertering af instrumenter eller forpligtelser, der er omfattet af bail-in, der omfatter midlertidige instrumenter
• c. en blanding af de to.
• f. Tilgang til håndtering af potentielle forskelle mellem den endelige og den midlertidige værdiansættelse, f.eks. kompensation i tilfælde af overkonvertering.
• g. Tilgang til håndtering af delaktier.
• h. En detaljeret, om end vejledende, tidsplan for gennemførelsen af ovennævnte trin, med passende sondring mellem:
• a. planlægningsfasen for afviklingen
• b. gennemførelsen af afviklingsbeslutningen
• c. den periode, hvor processen for operationel eksekvering gennemføres, og
• d. afslutningen på afviklingsproceduren.
• i. Vejledende skabeloner eller hovedelementerne i de retlige instrumenter, der skal anvendes til formelt at gennemføre bail-in, hvis sådanne foreligger.

⁴ Hvis udpeget, i overensstemmelse med artikel 35 i direktiv 2014/59/EU.

I beskrivelsen af processen for operationel eksekvering bør det anføres, at den faktiske gennemførelse af nedskrivnings- og konverteringsprocesser kan afvige fra den, der er angivet i denne beskrivelse.

Afviklingsmyndighederne bør opdatere beskrivelsen af processen for operationel eksekvering, hvis deres tilgang ændres. I beskrivelsen af processen for operationel eksekvering skal det klart angives, at dette er et dokument, der løbende opdateres.