+23 artikla Sisäisen riskienmittausmallin arviointi riskien kattamisen osalta
---+23 artikla 1
---+23 artikla 2
---+23 artikla 3

23 artikla Sisäisen riskienmittausmallin arviointi riskien kattamisen osalta

1. Yleiskatsaus

,
23 artikla 1

1.   Arvioidessaan, täyttääkö laitos asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bh artiklan 1 kohdan a alakohtaan sisältyvän vaatimuksen, jonka mukaan sisäiseen riskienmittausmalliin on sisällytettävä ainakin ne riskitekijät, joita käytetään laskettaessa omien varojen vaatimukset vaihtoehtoisen standardimenetelmän mukaisesti, toimivaltaisen viranomaisen on tarkastettava,

a)

dokumentoiko laitos, käytetäänkö standardimenetelmässä riskitekijöitä, joita sisäinen riskienmittausmalli ei sisällä;

b)

ilmoittaako laitos seuraavat tiedot:

i)

onko yleinen korkoriski, mukaan lukien inflaatioriski ja valuuttojen välinen korkoperusteriski, jätetty mallintamatta joidenkin valuuttojen osalta;

ii)

onko jotkin liikkeeseenlaskijoiden luottomarginaalit jätetty mallintamatta;

iii)

onko jotkin osakkeiden spot-hinnat tai repokorot jätetty mallintamatta;

iv)

onko jotkin hyödykkeiden spot-hinnat jätetty mallintamatta;

v)

onko jotkin avistakurssit jätetty mallintamatta;

vi)

onko instrumenttien, joihin liittyy valinnaisuutta, implisiittinen volatiliteetti jätetty joissakin tapauksissa mallintamatta;

c)

noudattaako laitos tapauksissa, joissa vaihtoehtoisessa standardimenetelmässä käytetään riskitekijöitä, joita sisäinen riskienmittausmalli ei sisällä, seuraavia edellytyksiä sen lisäksi, että se antaa asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bh artiklan 1 kohdan a alakohdassa edellytetyt tiedot siitä, miten kyseisten riskitekijöiden huomioimatta jättäminen vaikuttaa voittojen ja tappioiden tarkastelun tuloksiin:

i)

laitos esittää asianmukaiset perustelut sille, miksi kyseisiä riskitekijöitä ei ole otettu sisäisessä riskienmittausmallissa huomioon, ja jos niiden huomioimatta jättäminen johtuu siitä, että kyseisille riskitekijöille ei ole saatavilla edustavia hintoja, perustelut sille, miksi näitä riskitekijöitä ei ole otettu huomioon asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bk artiklassa tarkoitetun stressiskenaariota koskevan riskimittarin laskennassa, sekä dokumentoi nämä perustelut;

ii)

laitos laskee, miten kyseisten riskitekijöiden jättäminen huomioimatta sisäisessä riskienmittausmallissa vaikuttaa omien varojen vaatimuksiin, ja valvoo näitä vaikutuksia.
23 artikla 2

2.   Arvioidessaan, täyttääkö laitos asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bh artiklan 1 kohdan a alakohtaan sisältyvän vaatimuksen, jonka mukaan sisäisessä riskienmittausmallissa on otettava huomioon riittävä lukumäärä riskitekijöitä, toimivaltaisten viranomaisten on toteutettava seuraavat vaiheet seuraavassa järjestyksessä:

a)

edellytettävä, että laitos toimittaa yleiskatsauksen salkun päivän päätösarvon laskennassa käytetyistä tekijöistä, mukaan lukien soveltuvin osin päivän päätösarvon laskennassa käytettyjen tekijöiden yhdistelmien luettelo, jossa esitetään kunkin yhdistelmän osalta kaikki seuraavat tiedot:

i)

kunkin yhdistelmän sisältämien tekijöiden lukumäärä;

ii)

asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bd artiklassa olevassa taulukossa 2 tarkoitetut riskitekijöiden pää- ja alaluokat, joihin yhdistelmän sisältämät tekijät voidaan jaotella;

iii)

laitoksen salkun brutto- ja nettoherkkyys yhdistelmän sisältämille tekijöille;

iv)

tieto siitä, sisältyvätkö tekijät sisäiseen riskienmittausmalliin; ja jos

1)

sisältyvät, tieto siitä, onko kukin tekijä mallinnettu riskitekijänä sisäisessä riskienmittausmallissa suoraan ilman korvaavan arvion käyttöä vai onko käytetty muita tekniikoita;

2)

eivät sisälly, perustelut tälle;

b)

seuraavat toimet a alakohdassa tarkoitetun yleiskatsauksen perusteella:

i)

tarkastettava, että mitään olennaisia tekijöitä ei ole jätetty mallintamatta ja että perustelut mallintamattomien tekijöiden huomioimatta jättämiselle ovat asianmukaiset;

ii)

arvioitava, miten laitos varmistaa sellaisten a alakohdan iv alakohdassa tarkoitettujen tekijöiden osalta, joita ei ole mallinnettu riskitekijöinä sisäisessä riskienmittausmallissa suoraan, että kaikki olennaiset riskit, myös olennaiset perusteriskit, mitataan.

Sovellettaessa a alakohtaa laitosten on muodostettava tekijöiden yhdistelmät siten, että kullakin yhdistelmällä on ii alakohdan sekä iv alakohdan 1 ja 2 alakohdan osalta samat ominaisuudet.

Sovellettaessa b alakohdan i alakohtaa toimivaltaisten viranomaisten on sovellettava 3 kohdassa tarkoitettua arviointimenetelmää, jota ne voivat täydentää 4 kohdassa tarkoitetulla arviointimenetelmällä.

Edellä olevan 2 kohdan b alakohdan i alakohdassa tarkoitettua arviointia varten toimivaltaisten viranomaisten on yksilöitävä kaupankäyntiyksiköt tai asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bj artiklan 3 kohdan c alakohdassa tarkoitetut oletussalkut, joita laitos käyttää sisäisessä validoinnissa ja joiden arvot riippuvat tekijöistä, jotka eivät sisälly sisäiseen riskienmittausmalliin. Edellä tarkoitettujen kaupankäyntiyksiköiden osalta toimivaltaisten viranomaisten on tarkastettava, onko sisäisessä riskienmittausmallissa asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bf artiklassa tarkoitetun toteutumatestauksen tai asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bj artiklan 3 kohdan b alakohdassa tarkoitettujen omien sisäisen mallin validointitestien tulosten perusteella puutteita.
23 artikla 3

3.   Toimivaltaiset viranomaiset voivat edellä olevan 2 kohdan b alakohdan i alakohdassa tarkoitettua arviointia varten yksilöidä kaupankäyntiyksiköitä tai asetuksen (EU) N:o 575/2013 325 bj artiklan 3 kohdan c alakohdassa tarkoitettuja oletussalkkuja, joita laitos käyttää sisäisessä validoinnissa ja joiden arvot riippuvat tekijöistä, jotka eivät sisälly sisäiseen riskienmittausmalliin, ja toteuttaa seuraavat vaiheet seuraavassa järjestyksessä:

a)

edellyttää, että laitos laskee:

i)

kaupankäyntiyksikön salkun arvon tai oletussalkun arvon oletetut muutokset delegoidun asetuksen (EU) 2022/2059 3 artiklan mukaisesti;

ii)

kaupankäyntiyksikön salkun arvon tai oletussalkun arvon oletetut muutokset delegoidun asetuksen (EU) 2022/2059 3 artiklan mukaisesti siten, että tekijöitä, jotka eivät sisälly riskitekijöinä sisäiseen riskienmittausmalliin, ei muuteta;

iii)

kaupankäyntiyksikön salkun arvon tai oletussalkun arvon riskiteoreettiset muutokset delegoidun asetuksen (EU) 2022/2059 12 artiklan mukaisesti;

b)

edellyttää laitosta selittämään erot a alakohdan i–iii alakohdan mukaisesti lasketuissa salkun arvoissa.

1.1 Viittaukset

1.2 Tunnistetut vaatimukset

1.3 Liittyvät standardit

2. Tunnistetut vaatimukset

Vaatimukset

3. Liittyvät standardit

Standardit