+325 r artikla 3.
|
325 r artikla 3.
Laitosten on laskettava osakeriskin deltaherkkyydet seuraavasti:
a)
herkkyydet riskitekijöille, jotka koostuvat osakesidonnaisen arvopaperin spot-hinnasta, lasketaan seuraavasti:
jossa:
|
sk
|
=
|
herkkyydet riskitekijöille, jotka koostuvat osakesidonnaisen arvopaperin spot-hinnasta;
|
|
k
|
=
|
osakesidonnainen arvopaperi;
|
|
EQk
|
=
|
kyseisen osakesidonnaisen arvopaperin spot-hinnan arvo;
|
|
Vi (.)
|
=
|
instrumentin i hinnoittelufunktio; ja
|
|
x, y
|
=
|
muut riskitekijät kuin EQk hinnoittelufunktiossa Vi;
|
b)
herkkyydet riskitekijöille, jotka koostuvat osakkeiden repokoroista, lasketaan seuraavasti:
jossa:
|
|
=
|
herkkyydet riskitekijöille, jotka koostuvat osakkeiden repokoroista;
|
|
k
|
=
|
indeksi, joka kuvaa osaketta;
|
|
|
=
|
m-komponenttien vektori, kun kuvataan repokoron aikarakennetta tietyn osakkeen k osalta ja kun m on yhtä kuin eri maturiteetteja vastaavien repokorkojen lukumäärä instrumentin i hinnoittelumallissa;
|
|
|
=
|
dimension yksikkömatriisi (1 · m);
|
|
Vi (.)
|
=
|
instrumentin i hinnoittelufunktio; ja
|
|
y, z
|
=
|
muut riskitekijät kuin
hinnoittelufunktiossa Vi.
|
1. Yleiskatsaus
1.1 Viittaukset
1.2 Tunnistetut vaatimukset
1.3 Liittyvät standardit
2. Tunnistetut vaatimukset
Vaatimukset
| Lähde |
Vaatimus |
3. Liittyvät standardit
Standardit
| Lähde |
Vaatimus |
|