+Článok 223 Súhrnná metóda nakladania s finančným kolaterálom
---+Článok 223 1.
---+Článok 223 2.
---+Článok 223 3.
---+Článok 223 4.
---+Článok 223 5.
---+Článok 223 6.
---+Článok 223 7.

Článok 223 Súhrnná metóda nakladania s finančným kolaterálom

-

1. Prehľad

,
Článok 223 1.
Inštitúcie s cieľom zohľadniť volatilitu cien uplatňujú pri oceňovaní finančného kolaterálu na účely súhrnnej metódy nakladania s finančným kolaterálom úpravy z dôvodu volatility na trhovú hodnotu kolaterálu, ako je stanovené v článkoch 224 až 227.

Ak je kolaterál denominovaný v mene, ktorá sa líši od meny, v ktorej je denominovaná podkladová expozícia, inštitúcie pridajú k úprave z dôvodu volatility úpravu, ktorá odzrkadľuje volatilitu meny vhodnú pre daný kolaterál, ako sa uvádza v článkoch 224 až 227.

V prípade transakcií s OTC derivátmi, na ktoré sa vzťahujú dohody o vzájomnom započítavaní uznané príslušnými orgánmi podľa kapitoly 6, úprava z dôvodu volatility odzrkadľujúca volatilitu meny sa vykoná, ak existuje nesúlad medzi menou kolaterálu a menou vyrovnania. Aj keď sú v rámci transakcií, na ktoré sa vzťahujú dohody o vzájomnom započítavaní, viaceré meny, vykoná sa len jedna úprava z dôvodu volatility.
Článok 223 2.

Inštitúcie vypočítajú hodnotu kolaterálu upravenú z dôvodu volatility (CVA), pričom zohľadňujú:

image

kde:

C

=

hodnota kolaterálu;

HC

=

úprava z dôvodu volatility vhodná pre daný kolaterál, vypočítaná podľa článkov 224 a 227;

Hfx

=

úprava z dôvodu volatility zodpovedajúca nesúladu mien, vypočítaná podľa článkov 224 a 227.

Inštitúcie použijú vzorec, ktorý je uvedený v tomto odseku, pri výpočte hodnoty kolaterálu upravenej z dôvodu volatility v prípade všetkých transakcií s výnimkou transakcií, na ktoré sa vzťahujú uznané rámcové dohody o vzájomnom započítavaní, na ktoré sa uplatňujú ustanovenia uvedené v článkoch 220 a 221.
Článok 223 3.

Inštitúcie vypočítajú hodnotu expozície upravenú z dôvodu volatility (EVA), pričom zohľadnia:

image

kde:

E

=

hodnota expozície, ako by bola určená za primeranú podľa kapitoly 2 alebo kapitoly 3 v prípade, keď expozícia nie je zabezpečená kolaterálom;

HE

=

úprava z dôvodu volatility vhodná pre expozíciu, vypočítaná podľa článkov 224 a 227.

V prípade transakcií s OTC derivátmi inštitúcie používajúce metódu stanovenú v kapitole 6 oddiele 6 vypočítavajú EVA takto:

EVA =E.
Článok 223 4.

Na účely výpočtu E v odseku 3 sa uplatňuje nasledovné:

a) 

v prípade inštitúcií, ktoré vypočítavajú hodnotu rizikovo vážených expozícií podľa štandardizovaného prístupu, je hodnota expozície podsúvahovej položky uvedenej v prílohe I 100 % hodnoty tejto položky, a nie hodnota expozície uvedená v článku 111 ods. 2;

b) 

v prípade podsúvahových položiek iných než deriváty, s ktorými sa zaobchádza podľa prístupu IRB, inštitúcie vypočítavajú hodnoty svojich expozícií s použitím CCF vo výške 100 % namiesto SA-CCF alebo IRB-CCF stanovených v článku 166 ods. 8, 8a a 8b.
Článok 223 5.

Inštitúcie vypočítajú plne upravenú hodnotu expozície (E*), pričom zohľadnia volatilitu a účinky kolaterálu zmierňujúce riziko, takto:

image

kde:

EVA

=

hodnota expozície upravená z dôvodu volatility vypočítaná podľa odseku 3;

CVAM

=

ďalej upravené CVA z dôvodu akéhokoľvek nesúladu splatností v súlade s ustanoveniami oddielu 5.

V prípade transakcií s OTC derivátmi inštitúcie používajúce metódy stanovené v kapitole 6 oddieloch 3, 4 a 5 zohľadňujú účinky kolaterálu zmierňujúce riziko v súlade s ustanoveniami stanovenými v kapitole 6 oddieloch 3, 4 a 5, podľa konkrétneho prípadu.
Článok 223 6.
Inštitúcie vypočítavajú úpravy z dôvodu volatility s použitím prístupu úprav z dôvodu volatility stanovených orgánom dohľadu, ako sa uvádza v článkoch 224 až 227.
Článok 223 7.

Ak kolaterál pozostáva z niekoľkých prípustných položiek, inštitúcie vypočítajú úpravu z dôvodu volatility (H) takto:

image

kde:

ai

=

podiel hodnoty prípustnej položky „i“ na celkovej hodnote kolaterálu;

Hi

=

úprava z dôvodu volatility uplatniteľná na prípustnú položku „i“.

1.1 Odkazy

1.2 Identifikované požiadavky

1.3 Súvisiace štandardy

2. Identifikované požiadavky

Požiadavky

3. Súvisiace štandardy

Štandardy