1. De behöriga myndigheterna ska, när de bedömer om ett instituts datakrav uppfyller minimistandarderna för att den interna riskmätningsmodellen ska anses rimligt korrekt vid riskmätning i enlighet med artikel 325bi.1 f i förordning (EU) nr 575/2013, kontrollera huruvida
a)
institutet dokumenterar, som en del av sina interna riktlinjer, alla metoder som används för att fylla i tidsserier där datapunkter saknas, och huruvida denna dokumentation innehåller en sund analys som visar att dessa metoder inte påverkar riskfaktorernas volatiliteter och korrelationer,
b)
institutet har fastställt objektiva kriterier som anger vilken metod som ska användas för att fylla i tidsserier, om mer än en metod finns tillgänglig, och har dokumenterat dessa kriterier i sina interna riktlinjer,
c)
institutet har, som en del av sina interna riktlinjer, fastställt den process som ska följas när värdena i en tidsserie ändras, och huruvida denna process inbegriper dokumentation av de gjorda ändringarna,
d)
institutet inte filtrerar data, inbegripet golv eller tak för och uteslutningar av avvikande värden, såvida inte institutet kan visa att den uteslutna datapunkten avser felaktiga eller inaktuella data, och huruvida institutet dokumenterar ett sådant uteslutande,
e)
institutet utför regelbundna kvalitetskontroller av de tidsserier som används för beräkningen av expected shortfall-riskmåttet, och dokumenterar dessa kontroller och deras resultat,
f)
institutet analyserar, som en del av de kontroller som avses i led e, den effekt som saknade eller ersatta data och den använda metoden för att erhålla tidsserierna har på riskfaktorernas volatiliteter och korrelationer,
g)
datakvaliteten i de tidsserier som institutet använder är lämplig.
Vid tillämpning av led e ska de behöriga myndigheterna kontrollera huruvida institutet, som en del av de kontroller som avses i det ledet, för varje tidsserie övervakar
a)
antalet dagar för vilka datapunkter ursprungligen saknades och därefter fylldes i med hjälp av en särskild metod,
b)
antalet dagar för vilka datapunkter ursprungligen var tillgängliga men som ersattes med hjälp av en särskild metod,
c)
antalet dagar utan dagliga förändringar,
d)
det högsta antalet dagar i följd utan dagliga förändringar.
2. Vid tillämpning av punkt 1 g ska de behöriga myndigheterna göra följande:
a)
Kräva att institutet tillhandahåller en översikt över de tidsserier som använts i
,
,
,
,
och
enligt artikel 325bb i förordning (EU) nr 575/2013, och i beräkningen av riskmåtten med stresscenario enligt artikel 7 i kommissionens delegerade förordning (EU) 2024/397, och i den översikten för varje använd tidsserie anger
i)
det totala antalet dagar i den historiska observationsperiod som använts för att beräkna
,
,
,
,
och
enligt artikel 325bb i förordning (EU) nr 575/2013, och riskmåtten med stresscenario enligt artikel 7 i kommissionens delegerade förordning (EU) 2024/397,
ii)
antalet dagar med saknade data i tidsserien innan institutet inför en justering,
iii)
antalet dagar utan dagliga förändringar i tidsserien innan institutet inför en justering,
iv)
det högsta antalet dagar i följd utan dagliga förändringar i tidsserien innan institutet inför en justering,
v)
antalet dagar för vilka data ursprungligen var tillgängliga i tidsserien men som institutet uteslöt eller ändrade innan de användes för att beräkna
,
,
,
,
och
enligt artikel 325bb i förordning (EU) nr 575/2013, och riskmåtten med stresscenario enligt artikel 7 i kommissionens delegerade förordning (EU) 2024/397.
b)
På grundval av den översikt som avses i led a, identifiera de tidsserier som använts för riskfaktorer som kan påverkas av låg datakvalitet.
c)
På grundval av den översikt som avses i led a, göra ett urval av tidsserier som kännetecknas av ett stort antal ursprungligen saknade datapunkter, och gå igenom följande steg i följande ordning:
i)
Kräva att institutet tillhandahåller tidsserierna med endast de ursprungliga datapunkterna och tidsserierna efter det att de har fyllts i.
ii)
Kontrollera att tidsserierna har fyllts i i enlighet med de metoder som anges i de interna riktlinjer som avses i punkt 1 a och b och att dessa metoder är lämpliga för det problem som ska lösas.
d)
På grundval av den översikt som avses i led b, göra ett urval av tidsserier som kännetecknas av ett stort antal datapunkter som ursprungligen var tillgängliga men som ersattes med andra datapunkter, och gå igenom följande steg i följande ordning:
i)
Kräva att institutet tillhandahåller tidsserierna med endast de ursprungliga datapunkterna och tidsserierna efter det att datapunkter i dem har ersatts.
ii)
Kontrollera att datapunkterna har ersatts i enlighet med de metoder som anges i de interna riktlinjer som avses i punkt 1 a och b och att dessa metoder är lämpliga för det problem som ska lösas.
Vid tillämpning av led b får de behöriga myndigheterna, i lämpliga fall och som grund för den identifiering som avses i det ledet, använda följande indikatorer:
a)
Tidsserier med mindre än 10 % ursprungligen tillgängliga datapunkter.
b)
Tidsserier med 20 bankdagar i följd utan dagliga förändringar.
c)
Tidsserier med mer än 20 % dagar utan förändringar.
d)
Tidsserier för vilka mer än 50 % av ursprungligen tillgängliga data har ändrats.
De behöriga myndigheterna ska kräva att institutet motiverar användningen av dessa tidsserier och, i tillämpliga fall, anger skälet till att motsvarande riskfaktor ingår i den reducerade uppsättning riskfaktorer som avses i artikel 325bc.2 a och b och artikel 325bc.3 a och b i förordning (EU) nr 575/2013.
3. I fråga om riskfaktorer för vilka proxyvariabler används ska de behöriga myndigheterna utföra den bedömning som avses i punkt 2 för de tidsserier med proxyvariabler som använts för att beräkna
,
,
,
,
och
enligt artikel 325bb i förordning (EU) nr 575/2013, och för riskmåtten med stresscenario enligt artikel 7 i kommissionens delegerade förordning (EU) 2024/397.
