16. Portfolio concentration

Institutens modeller för tillkommande fallissemangs- och migrationsrisk bör avspegla emittent-koncentrationer som kan uppkomma t.ex. genom en brist på regional diversifiering eller branschdiversifiering eller genom omfattande exponeringar för enskilda eller inbördes sammanlänkade emittenter. Instituten bör visa attatt risker på grund av emittent-koncentrationer fångas inom ramen för tillkommande fallissemangs- och migrationsrisk. Instituten bör därför validera och dokumentera främst, men inte enbart, att resultaten från modellen för tillkommande fallissemangs- och migrationsrisk ökar med graden av koncentration för deras portfölj.

Ett institut måste visa specifikt att dess metod ger en rimlig beskrivning av portföljkoncentrationer.