Guidelines on Stressed Value-At-Risk (Stressed VaR) (EBA/GL/2012/02)

Obecné pokyny Evropského orgánu pro bankovnictví o stresovém rizikovém potenciálu .................................................................................................... 1 Hlava I – Předmět, rozsah působnosti a definice ................................................................ 4

1. Předmět ..................................................................................................... 4 2. Rozsah působnosti a míra uplatnění ............................................................... 4 3. Definice ...................................................................................................... 4 Hlava II – Požadavky týkající se modelování stresového rizikového potenciálu v institucích ........................................................................................................................................ 5

A. Určení a validace stresového období ........................................................... 5 4. Délka stresového období .............................................................................. 5 5. Počet stresových období použitých pro kalibraci .............................................. 5 6. Přístup uplatňovaný při určování vhodného historického období......................... 6 7. Dokumentace na podporu přístupu uplatňovaného při určování stresového období .................................................................................................................... 7 B. Přezkum stresového období ........................................................................ 8 8. Četnost ..................................................................................................... 8 9. Monitorování stresového období .............................................................. 8 C. Metodika stresového rizikového potenciálu ................................................. 9 10. Konzistentnost s metodikou rizikového potenciálu ................................ 9 11. Přibližné stanovení zástupných indikátorů pro stresový rizikový potenciál ....... 11 12. Validace zástupných indikátorů .................................................................. 12 13. Validace vstupů/výstupů modelů ............................................................... 13 D. Test použití ............................................................................................... 13 14. Test použití ............................................................................................. 13 Hlava III – Závěrečná ustanovení a provedení .................................................................. 14

15. Datum použití ......................................................................................... 14 Hlava I – Předmět, rozsah působnosti a definice

III. EBA Guidelines on Stressed VaR ............................................................................. 6 Title I – Subject matter, Scope and Definitions ................................................................... 8

1. Subject matter ............................................................................................ 8 2. Scope and level of application ....................................................................... 8 3. Definitions .................................................................................................. 8 Title II – Requirements regarding institutions’ Stressed VaR modelling .................... 9

A. Identification and validation of the stressed period .................................... 9 4. Length of the stressed period ........................................................................ 9 5. Number of stressed periods to use for calibration ............................................ 9 6. The approach for identifying the appropriate historical period ......................... 10 7. Documentation to support the approach used to identify the stressed period .... 11 B. Review of the stressed period ................................................................... 12 8. Frequency ................................................................................................ 12 9. Monitoring the stressed period .................................................................... 12 C. Stressed VaR methodology ........................................................................ 13 10. Consistency with VaR methodology ............................................................ 13 11. Estimation of proxies for Stressed VaR ....................................................... 15 12. Validation of proxies ................................................................................ 16 13. Validation of model inputs/outputs ............................................................. 16 D. Use test ..................................................................................................... 17 14. Use test.................................................................................................. 17 Title III – Final Provisions and Implementation ................................................................. 17

15. Date of application ................................................................................... 17

7 Title I – Subject matter, Scope and Definitions