Status för dessa gemensamma riktlinjer

Enligt den sektorsspecifika lagstiftningen bör de behöriga myndigheterna följa dessa gemensamma riktlinjer i enlighet med proportionalitetsprincipen (⁴ ).

(¹ ) Europaparlamentets och rådets direktiv 2013/36/EU av den 26 juni 2013 om behörighet att utöva verksamhet i kreditinstitut och om tillsyn av kreditinstitut och värdepappersföretag, om ändring av direktiv 2002/87/EG och om upphävande av direktiv 2006/48/EG och 2006/49/EG (EUT L 176, 27.6.2013, s. 338, ELI: http://data.europa.eu/eli/dir/2013/36/oj).

(² ) Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/138/EG av den 25 november 2009 om upptagande och utövande av försäkrings- och återförsäkringsverksamhet (Solvens II) (EUT L 335, 17.12.2009, s. 1, ELI: http://data.europa.eu/eli/dir/2009/138/oj).

(³ ) Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 575/2013 av den 26 juni 2013 om tillsynskrav för kreditinstitut och värdepappersföretag och om ändring av förordning (EU) nr 648/2012 (EUT L 176, 27.6.2013, s. 1, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2013/575/oj).

(⁴ ) Eftersom dessa riktlinjer riktar sig till behöriga myndigheter bör tillämpningen av proportionalitetsprincipen följa de proportionalitetskrav som fastställs i den sektorsspecifika lagstiftningen.

De behöriga myndigheterna bör beakta alla ESG-risker och deras potentiella utveckling när de utformar sin tillsynsrelaterade ram för stresstester och fortlöpande se över ESG-riskernas relevans för denna ram samtidigt som de gradvis försöker utvidga täckningen till andra ESG-faktorer. De behöriga myndigheterna bör noga definiera målen med sina ESG-stresstester, med beaktande av två huvudsakliga typer av stresstester:

• ▪ Testning av kapital- och likviditetspositionens stabilitet och de finansiella enheternas förmåga att absorbera förluster vid ekonomiska och finansiella chocker kopplade till alla väsentliga risker, inbegripet kortsiktiga ESG-risker (t.ex. med en tidshorisont på upp till fem år).
• ▪ Testning av motståndskraften hos finansiella enheters strategi och affärsmodell gentemot en rad långsiktiga ESG-relaterade scenarier (med en tidshorisont på minst 10 år (⁵ )).

Väsentlighetsbedömning