Artigo 20.o Avaliação da exatidão razoável do modelo interno de medição dos riscos, incluindo o modelo de fixação de preços

a)

Verificar se a instituição dispõe de inventários, devendo esses inventários incluir:

b)

Verificar se os inventários referidos na alínea a) são atualizados, pelo menos, uma vez por ano e se as políticas internas da instituição preveem uma atualização específica sempre que tal seja necessário devido a alterações substanciais nas informações fornecidas nos inventários;

c)

Verificar se todas as diferenças entre as funções de fixação de preços utilizadas para calcular o valor no final do dia e as funções de fixação de preços utilizadas no modelo interno de medição dos riscos são validadas no âmbito da validação interna referida no artigo 325.o-BJ do Regulamento (UE) n.o 575/2013;

d)

Avaliar, com base nos resultados da atribuição de lucros e perdas e nos resultados das verificações a posteriori, se existem funções de fixação de preços que possam apresentar deficiências;

e)

Analisar as conclusões dos relatórios mais recentes da validação interna da instituição referida no artigo 325.o-BJ do Regulamento (UE) n.o 575/2013 no que respeita à exatidão do modelo interno de medição dos riscos;

f)

Analisar as conclusões estabelecidas nos relatórios mais recentes sobre a análise interna da instituição relativamente à exatidão do modelo interno de medição dos riscos, tal como referido no artigo 325.o-BI, n.o 1, alínea h), do Regulamento (UE) n.o 575/2013;

g)

Verificar se a instituição documentou as diferenças entre o modelo interno de medição dos riscos e os modelos que utiliza para a sua gestão interna dos riscos para o mesmo âmbito de posições, e se é capaz de explicar essas diferenças;

h)

Analisar os resultados dos testes realizados pela instituição no âmbito da sua validação interna para verificar se os pressupostos do modelo interno de medição dos riscos são adequados e não subestimam nem sobrestimam o risco, tal como referido no artigo 325.o-BJ, n.o 3, alínea a), do Regulamento (UE) n.o 575/2013, em especial para as mesas de negociação com as maiores diferenças entre os requisitos de fundos próprios calculados de acordo com o método padrão alternativo referido na parte III, título IV, capítulo 1-A, do Regulamento (UE) n.o 575/2013, e os requisitos de fundos próprios calculados de acordo com o modelo interno de medição dos riscos.

a)

As variações de risco reais, hipotéticas e teóricas ao longo de 60 dias úteis no valor da carteira da mesa de negociação, sem que sejam consideradas quaisquer coberturas com a entidade do grupo;

b)

Os montantes do valor em risco a nível da mesa de negociação referidos no artigo 325.o-BF do Regulamento (UE) n.o 575/2013 durante 60 dias úteis, sem que sejam consideradas quaisquer coberturas com a entidade do grupo;

c)

Uma avaliação dos resultados da atribuição de lucros e perdas e dos resultados das verificações a posteriori à luz da variação dos valores da carteira referidos na alínea a) e dos montantes do valor em risco referidos na alínea b).