Partie B: Calibrage des chocs de taux d’intérêt pour les devises non visées à la partie A
(1)
Les établissements calculent d’abord, pour chaque devise, le taux d’intérêt journalier moyen sur la base d’une série chronologique de 16 ans pour les taux d’intérêt «sans risque» journaliers, à l’exclusion de tout écart de crédit et écart de liquidité spécifique à l’instrument ou à l’entité, pour les échéances suivantes: 3 mois, 6 mois, 1 an, 2 ans, 5 ans, 7 ans, 10 ans, 15 ans et 20 ans, et calculent ensuite le taux d’intérêt moyen arithmétique par devise c pour toutes les observations des séries chronologiques et pour toutes les échéances. Le résultat est une mesure unique par devise.
(2)
Lorsque le taux d’intérêt moyen calculé conformément au point 1) pour les sept premières années est supérieur à 700 points de base, les données des 10 dernières années sont utilisées, pour autant qu’elles soient disponibles. Lorsque le taux d’intérêt moyen calculé conformément au point 1) pour les sept premières années est inférieur ou égal à 700 points de base, les séries chronologiques complètes sur 16 ans sont utilisées.
(3)
Les chocs de taux d’intérêt parallèle, court et long par devise résultent de l’application des paramètres de choc pertinents du tableau 1 au taux d’intérêt moyen calculé conformément aux points 1) et 2).
Tableau 1
Paramètres de référence pour chaque catégorie de choc de taux d’intérêt
Parallèle
60 %
Court
85 %
Long
40 %
(4)
Les établissements appliquent un plancher de 100 points de base ainsi que les plafonds variables suivants: 500 points de base pour le choc à court terme, 400 points de base pour le choc parallèle et 300 points de base pour le choc à long terme, respectivement.
(5)
Chaque ensemble de chocs de taux d’intérêt par devise est ensuite arrondi aux 50 points de base les plus proches.
