+Artikel 383 decies Deltarisicogevoeligheden
---+Artikel 383 decies 1.
---+Artikel 383 decies 2.
---+Artikel 383 decies 3.
---+Artikel 383 decies 4.
---+Artikel 383 decies 5.
---+Artikel 383 decies 6.
|
Artikel 383 decies Deltarisicogevoeligheden
-
1. Overzicht
| Titel |
Regelgeving |
|
Artikel 383 decies 1.
|
De instellingen berekenen uit renterisicofactoren bestaande deltagevoeligheden als volgt:
a)
de deltagevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor risicofactoren bestaande uit risicovrije rentes en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren worden als volgt berekend:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een risicofactor risicovrije rente;
|
|
rkt
|
= de waarde van de risicofactor risicovrije rente k met looptijd t;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan rkt
in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een risicovrije renterisicofactor;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan rkt
in de prijsfunctie Vi
;
|
b)
de deltagevoeligheden voor risicofactoren bestaande uit inflatiepercentages en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren worden als volgt berekend:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een inflatierisicofactor;
|
|
inflkt
|
= de waarde van een inflatierisicofactor k met looptijd t;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan inflkt
in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een inflatierisicofactor;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan inflkt
in de prijsfunctie Vi
.
|
|
|
Artikel 383 decies 2.
|
De instellingen berekenen de deltagevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor risicofactoren bestaande uit contante wisselkoersen en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren als volgt:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een risicofactor contante wisselkoersen;
|
|
FXk
|
= de waarde van de risicofactor contante wisselkoersen k;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan FXk
in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een risicofactor contante wisselkoersen;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan FXk
in de prijsfunctie Vi
.
|
|
|
Artikel 383 decies 3.
|
De instellingen berekenen de deltagevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor risicofactoren bestaande uit tegenpartijcreditspreads en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren als volgt:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een risicofactor tegenpartijcreditspreads;
|
|
ccskt
|
= de waarde van de risicofactor tegenpartijcreditspreads k voor looptijd t;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan ccskt
in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een risicofactor tegenpartijcreditspreads;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan ccskt
in de prijsfunctie Vi
.
|
|
|
Artikel 383 decies 4.
|
De instellingen berekenen de deltagevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor risicofactoren bestaande uit referentiecreditspreads en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren als volgt:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een risicofactor referentiecreditspreads;
|
|
rcskt
|
= de waarde van de risicofactor referentiecreditspreads k voor looptijd t;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan ccskt
in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een risicofactor referentiecreditspreads;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan ccskt
in de prijsfunctie Vi
.
|
|
|
Artikel 383 decies 5.
|
De instellingen berekenen de deltagevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor risicofactoren bestaande uit contante aandelenkoersen en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren als volgt:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een risicofactor contante aandelenkoersen;
|
|
EQ
|
= de waarde van de contante aandelenkoers;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan "EQ in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een risicofactor contante aandelenkoersen;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan "EQ in de prijsfunctie Vi
.
|
|
|
Artikel 383 decies 6.
|
De instellingen berekenen de deltagevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor risicofactoren bestaande uit contante grondstoffenprijzen en uit een toelaatbare afdekking van die risicofactoren als volgt:
waarbij:
|
|
= de gevoeligheden van de geaggregeerde CVA voor een risicofactor contante grondstoffenprijzen;
|
|
CTY
|
= de waarde van de contante grondstoffenprijs;
|
|
VCVA
|
= de geaggregeerde CVA berekend volgens het regelgevings-CVA-model;
|
|
x,y
|
= andere risicofactoren dan "CTY in VCVA
;
|
|
|
= de gevoeligheden van de toelaatbare afdekking (hedge) i voor een risicofactor contante grondstoffenprijzen;
|
|
Vi
|
= de prijsfunctie van de toelaatbare afdekking (hedge) i;
|
|
w,z
|
= andere risicofactoren dan "CTY in de prijsfunctie Vi
.
|
|
,
1.1 Referenties
1.2 Geïdentificeerde eisen
1.3 Gerelateerde standaarden
2. Geïdentificeerde eisen
3. Gerelateerde standaarden
- Builddate: 01.01.2027 00:00:00 -Doknr: CELEX:32013R0575
- EULAW -
EN: Legal acts of the European Union from EUR-Lex, https://eur-lex.europa.eu/. © European Union. Re-use is authorised by Decision 2011/833/EU, provided the source is acknowledged; the consolidated texts are licensed under CC BY 4.0 (EUR-Lex legal notice). Divided into sections and converted into the GRCA format, the wording unchanged. Only the legislation published in the Official Journal of the European Union is deemed authentic.
DE: Rechtsakte der Europäischen Union aus EUR-Lex, https://eur-lex.europa.eu/. © Europäische Union. Weiterverwendung nach Beschluss 2011/833/EU mit Quellenangabe gestattet; die konsolidierten Fassungen stehen unter CC BY 4.0 (Rechtlicher Hinweis von EUR-Lex). In Abschnitte aufgeteilt und in das GRCA-Format umgewandelt, der Wortlaut unverändert. Verbindlich sind allein die im Amtsblatt der Europäischen Union veröffentlichten Rechtsakte.
|