Articolul 12 Evaluarea caracterului adecvat al sferei validării interne și a caracterului complet al acesteia

(a)

analizează în mod critic toate aspectele aferente metodologiilor și funcțiilor de evaluare utilizate în scopuri legate de capital, inclusiv a celor aplicate produselor noi, luând astfel în considerare punctele forte și deficiențele în comparație cu orice metodologie alternativă;

(b)

verifică:

(c)

verifică dacă ipotezele distributive și orice alte ipoteze și parametrii stocastice relevante ale proceselor stocastice subiacente, inclusiv volatilitatea și corelația, sunt bine justificate, inclusiv în ceea ce privește:

(d)

evaluează soliditatea oricăror corelații empirice utilizate atât în cadrul categoriilor generale de factori de risc, cât și între categoriile generale de factori de risc pentru a calcula măsura valorii la risc condiționate nerestricționată, menționată la articolul 325bh alineatul (2) din Regulamentul (UE) nr. 575/2013;

(e)

evaluează ipotezele de corelație utilizate la calcularea cerințelor de fonduri proprii pentru riscul de nerambursare, inclusiv:

(f)

evaluează ipotezele utilizate pentru a obține estimări ale probabilităților de nerambursare și ale pierderilor în caz de nerambursare în scopul calculării cerințelor de fonduri proprii pentru riscul de nerambursare;

(g)

evaluează ipotezele utilizate în legătură cu modelarea acoperirilor la calcularea cerinței de fonduri proprii pentru riscul de nerambursare, astfel cum se menționează la articolul 325bo din Regulamentul (UE) nr. 575/2013;

(h)

analizează rezultatele programului de simulări de criză, inclusiv rezultatele referitoare la riscul de nerambursare, și extrage concluziile relevante, dacă este cazul, cu privire la deficiențele metodologice sau la deficiențele care decurg din anumite scenarii de piață;

(i)

aplică și analizează rezultatele obținute pentru portofoliile ipotetice menționate la articolul 325bj alineatul (3) litera (c) din Regulamentul (UE) nr. 575/2013 pentru a se asigura că modelul intern poate să țină seama de caracteristici structurale, inclusiv, după caz, de următoarele:

(j)

verifică soliditatea implementării modelului intern de măsurare a riscurilor în sistemele informatice și se asigură că toate unitățile operaționale și de sprijin aplică metodologii în mod consecvent și pentru toate zonele geografice relevante;

(k)

verifică adecvarea și semnificația substituenților evaluând:

(a)

pentru validarea internă efectuată atunci când modelul este dezvoltat inițial, instituția a efectuat și a documentat un proces complet de validare pentru toate metodologiile aplicate în modelul intern;

(b)

pentru validarea internă periodică, instituția a efectuat o validare completă sau a efectuat validarea asupra domeniilor care trebuie validate în urma modificărilor menționate la alineatul (3) cu privire la:

(a)

verifică dacă politicile interne ale instituției asigură faptul că validarea internă periodică este efectuată cel puțin anual și de fiecare dată când intervin modificări structurale semnificative ale pieței sau modificări ale structurii portofoliului care pot face ca modelul intern să nu mai fie adecvat, inclusiv următoarele:

(b)

verifică dacă validarea internă periodică se bazează pe un plan de lucru, aprobat de organul de conducere, și dacă planul de lucru respectiv stabilește:

(c)

evaluează modul în care planul de lucru menționat la litera (b) asigură desfășurarea unui proces de validare internă cuprinzător și orientat spre riscuri și faptul că nu se omit aspecte relevante din sfera validării interne.