+31. L- istituzzjoni għandha tikkalkula l - pożizzjoni netta miftuħa massima f’konformità mal …

31. L- istituzzjoni għandha tikkalkula l - pożizzjoni netta miftuħa massima f’konformità mal …

L- istituzzjoni għandha tikkalkula l - pożizzjoni netta miftuħa massima f’konformità mal -formuli li ġejjin:

  • (a) fejn l-istituzzjoni timmira lejn il- hedging tal -proporzjon tal-kapital ta’ Grad 1 ta’ ekwità komuni (CET1), f’konformità mal- formula li ġejja:
10

𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 (1.01 ∙ 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ) −𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ) 𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑃𝑃 𝐹𝐹𝐹𝐹 = 𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶 1 ∙ 𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 0.01 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 ∙ 𝐹𝐹𝐹𝐹 𝐹𝐹𝑋𝑋 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 𝐹𝐹𝐹𝐹 )

fejn:

= il-munita tal- pożizzjoni strutturali;

𝐹𝐹𝐶𝐶 = il- pożizzjoni netta miftuħa massima espressa fil -munita barranija ;

𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑃𝑃 = 𝐹𝐹𝐹𝐹 l- Ekwità Komuni ta’ Grad 1 tal-istituzzjoni espressa fil-munita tar-rapportar; 𝐹𝐹𝐶𝐶

𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶 1 = ir-rata tal-kambju spot bejn il-munita tar-rapportar u l-munita barranija tal-

pożizzjoni 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 strutturali; 𝐹𝐹𝐶𝐶

= l-ammont tal-iskopertura ta’ riskju totali espress fil-munita tar-

𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 rapportar 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 (.) ikkalkulat f’konformità mal-Artikolu 92(3) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, esklużi r - rekwiżiti ta’ fondi proprji għar -riskju tal- kambju għall - pożizzjonijiet kollha li jinsabu fil -munita barranija ;

  • (b) fejn l- istituzzjoni għandha l - għan li tagħmel 𝐹𝐹𝐶𝐶 hedging tal -proporzjon tal-Grad 1,

f’konformità mal- formula li ġejja:

𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 (1.01 ∙ 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ) −𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 )

𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑃𝑃 𝐹𝐹𝐹𝐹 = 𝐶𝐶 1 ∗ 𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 0.01 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 ∙ 𝐹𝐹𝐹𝐹 𝐹𝐹𝑋𝑋 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 𝐹𝐹𝐹𝐹 ) −𝐴𝐴𝐶𝐶 1 𝐹𝐹𝐹𝐹

fejn:

= il-munita tal- pożizzjoni strutturali;

𝐹𝐹𝐶𝐶 = il- pożizzjoni netta miftuħa massima espr essa fil-munita barranija;

𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑃𝑃 = il-kapital 𝐹𝐹𝐹𝐹 tal-Grad 1 tal-istituzzjoni espress fil-munita tar-rapportar;

𝐶𝐶 1 = ir-rata tal-kambju spot bejn il-munita tar-rapportar u l-munita barranija ;

𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 = l-ammont tal-iskopertura ta’ riskju totali espress fil-munita 𝐹𝐹𝐶𝐶 tar-

rapportar 𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 (.) ikkalkulat f’konformità mal-Artikolu 92(3) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, esklużi r - rekwiżiti ta’ fondi proprji għar -riskju tal- kambju għall - pożizzjonijiet kollha li jinsabu fil-munita barranija ;

= il-valur derivat f’konformità mal- formula 𝐹𝐹𝐶𝐶 li ġejja:

𝐴𝐴𝐶𝐶 1 𝐹𝐹𝐹𝐹

fejn:𝐴𝐴𝐶𝐶 1 𝐹𝐹𝐹𝐹 = 𝑉𝑉 𝐴𝐴𝐶𝐶1 ( 1.01 0.01 ∙𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐶𝐶 ∙𝐹𝐹𝑋𝑋 ) −𝑉𝑉 𝐹𝐹𝐶𝐶 𝐴𝐴𝐶𝐶1 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐶𝐶 ) = il-valur tal-portafoll espress fil-munita tar-rapportar kostitwita mill-11

istrumenti 𝑉𝑉 𝐴𝐴𝑇𝑇1 kollha tal -Grad 1 Addizzjonali maħruġa mill -istituzzjoni;

  • (c) fejn l- istituzzjoni għandha l - għan li tagħmel hedging tal -proporzjon tal-kapital totali, f’konformità mal-formul a li ġejja:
𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 (1.01 ∙ 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ) −𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 )

𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑃𝑃 𝐹𝐹𝐹𝐹 = 𝑀𝑀𝐹𝐹∗ 𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 0.01 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 ∙ 𝐹𝐹𝐹𝐹 𝐹𝐹𝑋𝑋 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 𝐹𝐹𝐹𝐹 ) −𝐴𝐴𝐶𝐶 1 𝐹𝐹𝐹𝐹 −𝐶𝐶 2 𝐹𝐹𝐹𝐹

fejn:

= il-fondi proprji tal-istituzzjoni espressi fil-munita tar-rapportar;

𝑀𝑀𝐹𝐹 = il- pożizzjoni netta miftuħa massima espressa fil -munita barranija;

𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑀𝑃𝑃 𝐹𝐹𝐹𝐹 = l-ammont tal-iskopertura ta’ riskju totali espress fil-munita tar-

rapportar 𝑅𝑅𝑅𝑅𝐴𝐴 𝑁𝑁𝑁𝑁𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐹𝐹 (.) ikkalkulat f’konformità mal-Artikolu 92(3) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, esklużi r - rekwiżiti ta’ fondi proprji għar -riskju tal- kambju għall - pożizzjonijiet kollha li jinsabu fil -munita barranija tal- pożizzjoni strutturali;

= ir-rata tal-kambju spot bejn il-munita tar-rapportar 𝐹𝐹𝐶𝐶 u l-munita barranija tal-

𝐹𝐹𝑋𝑋 pożizzjoni 𝐹𝐹𝐹𝐹 strutt urali; 𝐹𝐹𝐶𝐶

= il-valur derivat f’konformità mal- formula li ġejja:

𝐴𝐴𝐶𝐶 1 𝐹𝐹𝐹𝐹

fejn: 𝐴𝐴𝐶𝐶 1 𝐹𝐹𝐹𝐹 = 𝑉𝑉 𝐴𝐴𝐶𝐶1 ( 1.01 ∙𝐹𝐹𝑋𝑋 0.01 𝐹𝐹𝐶𝐶 ∙𝐹𝐹𝑋𝑋 ) −𝑉𝑉 𝐹𝐹𝐶𝐶 𝐴𝐴𝐶𝐶1 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐶𝐶 )

= il- valur tal-portafoll espress fil-munita tar-rapportar kostitwit mill-

𝑉𝑉 istrumenti 𝐴𝐴𝑇𝑇1 kollha tal -Grad 1 Addizzjonali maħruġa mill -istituzzjoni;

= il-valur derivat f’konformità mal- formula li ġejja:

𝐶𝐶 2 𝐹𝐹𝐹𝐹

fejn:𝐶𝐶 2 𝐹𝐹𝐹𝐹 = 𝑉𝑉 𝐶𝐶2 ( 1.01 ∙𝐹𝐹𝑋𝑋 0.01 𝐹𝐹𝐶𝐶 ∙𝐹𝐹𝑋𝑋 ) −𝑉𝑉 𝐹𝐹𝐶𝐶 𝐶𝐶2 ( 𝐹𝐹𝑋𝑋 𝐹𝐹𝐶𝐶 ) = il-valur tal-portafoll espress fil-munita tar-rapportar kostitwit mill-12

𝑉𝑉 istrumenti 𝑇𝑇2 k ollha tal -Grad 2 maħruġa mill -istituzzjoni.

1. Ħarsa ġenerali

,

1.1 Referenzi

1.2 Rekwiżiti identifikati

1.3 Standards relatati

2. Rekwiżiti identifikati

Rekwiżiti

3. Standards relatati

Standards
  • EBA -

    EN: Guidelines and other publications of the European Banking Authority (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Reproduction is authorised provided the source is acknowledged (EBA legal notice). Divided into sections and converted into the GRCA format, the wording unchanged. Only the versions published by the EBA are authoritative.

    DE: Leitlinien und weitere Veröffentlichungen der Europäischen Bankenaufsichtsbehörde (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Wiedergabe mit Quellenangabe gestattet (Rechtlicher Hinweis der EBA). In Abschnitte aufgeteilt und in das GRCA-Format umgewandelt, der Wortlaut unverändert. Maßgeblich sind allein die von der EBA veröffentlichten Fassungen.