Naslov II – Smernice o obravnavi, ki se uporablja za instrumente iz

Spodaj določene smernice se nanašajo le na medsebojno povezavo med določbami Uredbe (EU) št. 575/2013 in Direktive 2013/36/EU ter določbami Direktive 2014/59/EU v zvezi z zaporedjem odpisa in konverzije v primeru uporabe instrumenta za reševanje s sredstvi upnikov ali pooblastila za konverzijo, ko postane poslovanje neuspešno. Ne obravnavajo pa drugih medsebojnih povezav med določbami Direktive 2014/59/EU ter določbami Uredbe (EU) št. 575/2013 in Direktive 2013/36/EU.

Smernice pojasnjujejo, kako naj bi organi za reševanje pri določanju vrstnega reda odpisa ali konverzije upoštevali pogodbene lastnosti instrumentov, ki jih izda subjekt, za katerega se v trenutku, ko postane njegovo poslovanje neuspešno, uporablja instrument za reševanje s sredstvi upnikov ali pooblastila za odpis in konverzijo, ki se štejejo za instrumente dodatnega temeljnega kapitala ali dodatnega kapitala v skladu z okvirom iz Uredbe (EU) št. 575/2013 in Direktive 2013/36/EU. Slednji okvir v nekaterih primerih instrumente priznava kot kapitalske instrumente, a so zaradi posebnih pogodbenih lastnosti v celoti ali delno izključeni iz izračuna kapitala institucije. Organi za reševanje bi morali zagotoviti, da je obravnava instrumentov v enaki kategoriji zaporedja odpisa in konverzije iz člena 48(1) ali člena 60(1) Direktive 2014/59/EU skladna s hierarhijo upnikov v okviru običajnih insolvenčnih postopkov.

Vodilo 1: Organ za reševanje naj pri uporabi instrumenta za reševanje s sredstvi upnikov ali pooblastila za odpis in konverzijo, ko postane poslovanje neuspešno, enako obravnava kapitalske instrumente, ki pripadajo enaki kategoriji zaporedja iz člena 48 ali člena 60 direktive o sanaciji in reševanju bank in ki so enako razvrščeni v primeru nesolventnosti, ne glede na njihove druge značilnosti ali nesprožene pogodbene pogoje, ki urejajo odpis ali konverzijo. Zlasti naj se odpišejo v enakem obsegu oziroma naj zanje veljajo enaki pogoji konverzije. Če do pogodbenega sprožilnega dogodka, ki bo povzročil odpis ali konverzijo instrumenta, pride pred uporabo katerega koli pooblastila ali sočasno z njegovo uporabo, naj ocena hierarhije upnikov odraža učinke tega odpisa ali konverzije.

Vodilo 2: Organ za reševanje naj pri določanju vrstnega reda in obsega odpisa ali konverzije enako obravnava vse instrumente, ki se štejejo za kapital, v skladu z delom 2 ali delom 10 naslova 1 poglavja 2 Uredbe (EU) št. 575/2013, neodvisno od tega, ali so v celoti ali delno izključeni iz tega, da bi se upoštevali kot kapital institucije. Zlasti naj se odpišejo v enakem obsegu oziroma naj zanje veljajo enaki pogoji konverzije.

Spodaj so navedena navodila, na kakšen način naj organi za reševanje uporabljajo ta vodila v posameznih primerih.

Uporaba vodila 1: za izdane instrumente dodatnega temeljnega kapitala, ki v celoti izpolnjujejo pogoje iz člena 52 Uredbe (EU) št. 575/2013, in instrumente, za katere se uporabljajo predhodna pravila v skladu s delom 10 naslova 1 poglavja 2 navedene uredbe, z enako razvrstitvijo v hierarhiji upnikov, se uporablja enaka obravnava za namene zaporedja odpisa in konverzije. Zlasti naj se odpišejo v enakem obsegu oziroma naj zanje veljajo enaki pogoji konverzije.

Da bi bili instrumenti dodatnega temeljnega kapitala vključeni kot kapital institucije, bi morali izpolnjevati pogoje iz člena 52 Uredbe (EU) št. 575/2013. Člen 52 določa, da bi morali instrumenti dodatnega temeljnega kapitala vsebovati pogodbene določbe, v skladu s katerimi se ob nastopu sprožilnega dogodka trajno ali začasno odpiše znesek glavnice instrumenta ali se instrumente konvertira v instrumente navadnega lastniškega temeljnega kapitala. Za namene te določbe člen 54(1)(a) Uredbe (EU) št. 575/2013 dodatno zahteva, da se instrumenti dodatnega temeljnega kapitala konvertirajo, ko se količnik navadnega lastniškega temeljnega kapitala zmanjša na 5,125 % ali višjo raven, če je tako navedeno v določbah, ki urejajo zadevni instrument. Določbe instrumenta lahko zajemajo več kot en sprožilni dogodek, predpisovati pa morajo stopnjo konverzije in omejitev dovoljenega zneska konverzije ali obseg, v katerem se bodo instrumenti konvertirali v instrumente navadnega lastniškega temeljnega kapitala (člen 54(1)(b) in (c) Uredbe (EU) št. 575/2013).

Direktiva 2006/48/ES ne zagotavlja enakega pogoja za namene upoštevanja instrumentov kot kapitala institucije.

V skladu z določbami dela 10 naslova 1 poglavja 2 Uredbe (EU) št. 575/2013 (Uporaba predhodnih pravil za kapitalske instrumente) se lahko postavke, ki se v okviru nacionalnih ukrepov za prenos Direktive 2006/48/ES štejejo za kapital institucije, v določenih okoliščinah za namene Uredbe (EU) št. 575/2013 štejejo za kapital, čeprav ne izpolnjujejo vseh pogojev iz člena 52 in poznejših členov Uredbe (EU) št. 575/2013. Tako so instrumenti, za katere se uporabljajo predhodna pravila in ne vsebujejo pogodbenega sprožilnega dogodka iz člena 54 Uredbe (EU) št. 575/2013, vključeni v kapital v skladu z omejitvami iz te uredbe.

V skladu z vodilom 1 in da bi zagotovili upoštevanje hierarhije upnikov, naj organ za reševanje vse instrumente dodatnega temeljnega kapitala, ki so enako razvrščeni v primeru nesolventnosti, obravnava enako za namene odpisa in konverzije (razen če je v Direktivi 2014/59/EU opredeljeno drugače) brez upoštevanja drugih razlik med sposobnostjo teh instrumentov dodatnega temeljnega kapitala za pokrivanje izgub, ki izhajajo iz njihovih pogodbenih klavzul. Zato naj organi za reševanje v primeru uporabe instrumenta za reševanje s sredstvi upnikov ali pooblastila za odpis in konverzijo, ko postane poslovanje neuspešno, enako obravnavajo instrumente dodatnega temeljnega kapitala, izdane v skladu z Uredbo (EU) št. 575/2013, in instrumente, za katere se uporabljajo predhodna pravila.

Instrumenti, za katere se uporabljajo predhodna pravila v skladu z Uredbo (EU) št. 575/2013, so vključeni v kapital v skladu z omejitvami iz Uredbe (EU) št. 575/2013 (del 10, poglavje 2), na podlagi katerih so te postavke postopno izključene iz kapitala (² ). Pri uporabi tako vodila 1 kot vodila 2 v zaporedju odpisa in konverzije naj bi se za postavke dodatnega temeljnega kapitala, ki so v skladu s pravili iz Uredbe (EU) št. 575/2013, in instrumente, za katere se uporabljajo predhodna pravila, vključno s katerim koli zneskom, ki je postopno izključen iz kapitala zaradi omejitev iz dela 10 poglavja 2 Uredbe (EU) št. 575/2013 (zlasti člena 486), uporabljala enaka obravnava.

Uporaba vodila 2: za instrumente dodatnega kapitala v okviru amortizacijske ureditve naj se uporablja enaka obravnava kot za instrumente dodatnega kapitala, ki so v celoti vključeni v kapital.

V skladu z amortizacijsko ureditvijo iz člena 64 Uredbe (EU) št. 575/2013 je vrednost instrumenta dodatnega kapitala, ki se lahko vključi v kapital, njegova nominalna vrednost, amortizirana na linearni podlagi v zadnjih petih letih pred zapadlostjo. Znesek, ki se amortizira, ni vključen v kapital, tudi če je instrument dodatnega kapitala kvalificiran v skladu s členom 63 Uredbe (EU) št. 575/2013. Organ za reševanje naj bi pri določanju vrstnega reda in zneska odpisa ali konverzije enako obravnaval instrumente dodatnega kapitala, vključene v isti razred, in za izdajo enakih instrumentov dodatnega kapitala ne bi smel uporabljati diskriminatorne obravnave.

Za amortizirani znesek instrumentov dodatnega kapitala naj bi se prav tako uporabljala enaka obravnava kot za znesek instrumentov dodatnega kapitala, vključenih v kapital, če se amortizacijska ureditev uporablja za instrument, za katerega se uporabljajo predhodna pravila. V tem primeru naj bi se pri uporabi vodil 1 in 2 ter v skladu s hierarhijo upnikov za polni nominalni znesek instrumenta dodatnega kapitala, za katerega se uporabljajo predhodna pravila in amortizacijska ureditev, uporabljala enaka obravnava kot za enako

(² ) Za namene teh smernic se za vse zneske postavk, upoštevanih kot kapital,v skladu z omejitvami iz dela 10 poglavja 2 uredbe o kapitalskih zahtevah uporablja enaka obravnava. razvrščene instrumente dodatnega kapitala, da bi določili zaporedje ter znesek odpisa in konverzije.

I nstrumenti dodatnega temeljnega kapitala naj se obravnavajo enako, ne glede na to, ali na njih vplivajo omejitve iz člena 486 Uredbe (EU) št. 575/2013.