7. Põhjenduste kontrollimine – positsioonide struktuursuse ja suhtarvu maandamise kavatsuse hindamine

Struktuursetena tuleks käsitada järgmisi positsioone:

• (a) kui määruse (EL) nr 575/201 3 artikli 352 lõikes 2 nimetatud luba taotlev finantseerimisasutus kohaldab selle määruse nõudeid individuaalsel alusel – positsioon asjaomases valuutas, mis vastab sellistesse tütarettevõtetesse tehtud investeeringutesse, mis kuuluvad luba taotleva asutusega samasse konsolideerimise ulatusse;
• (b) kui määruse (EL) nr 575/201 3 artikli 352 lõikes 2 nimetatud luba taotlev finantseerimisasutus kohaldab selle määruse nõudeid konsolideeritud alusel – positsioon, mis vastab mõlemale järgmisele tingimusele:
• (i) see tuleneb konsolideerimisse kaasatud tütarettevõttesse tehtud investeeringust;
• (ii) positsiooni valuuta ühtib selle tütarettevõtte aruandlusvaluutaga, mille valduses on kirje, millele selline positsioon vastab.

Muid positsioone, mis ei vasta punktis 27 nimetatud tingimustele, võib pidada struktuurseks juhul, kui selleks on piisav põhjus, mis peab tuginema järgmistele põhjendustele:

• (a) kas need positsioonid on seotud finantseerimisasutuse rahvusvahelise olemusega;
• (b) kas need positsioonid on seotud finantseerimisasutuse tegevusega, mis on konsolideeritud ja püsib aja jooksul stabiilsena;
• (c) kuidas krediidiasutus kavatseb aja jooksul neid positsioone juhtida.

Suhtarvu maandamise kavatsuse hindamine – struktuursete positsioonide juhtimise ja riskijuhtimise strateegia

Selleks et pädevad asutused saaksid kindlaks määrata, kas positsioon asjaomases valuutas võeti või seda hoitakse asjaomase suhtarvu maandamise eesmärgil, peaksid olema täidetud kõik järgmised tingimused:

suhtarvu, et kaitsta seda valuutakursi muutumise eest aja jooksul, ja hinnata seda nii kvantitatiivsete mõõdikute kui ka kvalitatiivsete kriteeriumide abil;

• (c) punktis a nimetatud riskijuhtimisraamistikus on esitatud maksimaalne aktsepteeritav suhtarvu tundlikkuse tase valuutakursi muutumise suhtes ning on üksikasjalikult kirjeldatud sellise aktsepteeritava taseme määramise kriteeriumeid ja metodoloogiat; aktsepteeritava taseme määramise kriteeriumid peaksid hõlmama kõiki väärtuse

aktsepteeritavaks loetavat maksimaalse kahju piiri, mis tekib otsusest säilitada positsioone, millele taotletakse määruse (EL) nr 575/2013 artikli 352 lõikes 2 nimetatud luba;

• (e) punktis a nimetatud riskijuhtimisraamistik on seotud finantseerimisasutuse riskivalmiduse raamistiku ja asutuse üldise riskijuhtimisega ning kõigi asjaomaste asutuse tippjuhtkonna või juhatuse kinnitatud dokumentidega;
• (f) punktis a nimetatud riskijuhtimisraamistik hõlmab sõnaselget hoiatust, et suhtarvu maandamiseks säilitatud avatud positsioon tekitab asutusele asjaomase valuuta väärtuse langemise korral kohe kahju ja et suhtarvu maandamisega kaasneb asjaomase vahetuskursi muutumise tõttu omavahendite volatiilsuse suurenemine;
• (g) finantseerimisasutuse juhatus on punktis a nimetatud riskijuhtimisraamistiku ja seda kirjeldavad dokumendid heaks kiitnud;
• (h) punktis a nimetatud riskijuhtimisraamistikus on esitatud punktis b nimetatud eesmärgi saavutamise strateegia kirjeldus, mis hõlmab vähemalt järgmist:
• (i) selles on esitatud toodud finantseerimisasutuse poolt struktuurseks liigitatud ja suhtarvu maandamise eesmärgil võetud positsioonide ja muude positsioonide vaheliste piiride määratlus ning see hõlmab asutuse poolt asjaomases valuutas uue positsiooni võtmisel nende piiride kasutamise nõuet;
• (ii) selles on loetletud positsioonid, mille asutus kavatseb punktis b nimetatud eesmärgi täitmiseks avada või sulgeda;
• (iii) sellega nõutakse dokumenteeritud tõendeid alljärgneva kohta:

• (iv) vajadusel kirjeldatakse selles, kuidas juhitakse üksnes suhtarvu punktide 2 5 ja 2 6 kohaseks maandamiseks võetud positsioone punktis b nimetatud eesmärgi täitmiseks;
• (i) punktis h nimetatud strateegiat kohaldatakse vähemalt kuus kuud;
• (j) punktis a nimetatud riskijuhtimisraamistikku kirjeldavad dokumendid hõlmavad kõiki järgmisi elemente:
• (i) nendes tuuakse välja punktis b nimetatud kvantitatiivsete mõõdikute ja punktis 31 nimetatud maksimaalse avatud netopositsiooni arvutamiseks kasutatavad andmed ja kapitali arvnäitajad;
• (ii) kui finantseerimisasutus on võtnud mõne positsiooni ainult punktide 25 ja 26 kohase suhtarvu maandamise eesmärgil, sisaldavad need tõendeid, et positsioonid võeti ainult nimetatud eesmärgil;
• (iii) nendes kirjeldatakse punkti 31 kohaselt maksimaalse avatud netopositsiooni arvutamiseks tehtud lihtsustusi ja selliste lihtsustuste mõju vastava maksimaalse avatud netopositsiooniga võetud väärtusele, esitades vähemalt vahe-analüüsi, mis näitab, et tehtud lihtsustused ei põhjusta maksimaalse avatud netopositsiooni ülehindamist.