4.2 Alustava arviointi

Toimivaltaisten viranomaisten tulisi analysoida sijoituspalveluyrityksen pääasiallisia toimintoja, toiminnan maantieteellisiä sijainteja ja markkina-asemaa, jotta voitaisiin yksilöidä kyseisen lainkäyttöalueen korkeimmalla konsolidointitasolla sijoituspalveluyrityksen

• a. tärkeimmät maantieteelliset toimialueet
• b. tärkeimmät tytäryhtiöt/sivuliikkeet, ja
• c. tärkeimmät toiminnot ja tarvittaessa liiketoiminta-alueet tai tuotelinjat.

Tätä tarkoitusta varten toimivaltaisten viranomaisten tulisi ottaa huomioon useita asiaankuuluvia mittareita arvioinnin ajankohtana sekä niissä ajan kuluessa tapahtuvat muutokset. Näihin mittareihin tulisi sisältyä

• a. osuus kokonaistuloista/-kustannuksista
• b. osuus varoista
• c. vaikutus omien varojen vaatimuksiin, ja
• d. markkina-asema.

Toimivaltaisten viranomaisten tulisi käyttää tätä alustavaa arviointia seuraaviin tarkoituksiin:

• a. Liiketoiminnan olennaisuuden määrittäminen: Toimivaltaisten viranomaisten tulisi määrittää, mitkä maantieteelliset alueet, tytäryhtiöt/sivuliikkeet, toiminnot ja tarvittaessa liiketoiminta-alueet tai tuotelinjat ovat olennaisimpia voiton (etenkin tuloslaskelman perusteella), riskien (mukaan lukien K-tekijät tai muut riskimittarit) ja/tai organisatoristen prioriteettien perusteella. Toimivaltaisten viranomaisten tulisi käyttää näitä tietoja pohjana selvittääkseen, mihin liiketoimintamallianalyysissa tulisi keskittyä (tätä käsitellään tarkemmin 4.3 jaksossa).
• b. Vertaisryhmän tunnistaminen: Toimivaltaiset viranomaiset voivat i) määrittää sijoituspalveluyrityksen asiaankuuluvan vertaisryhmän yrityksen rakenteen ja toiminnan perusteella; ii) liiketoimintamallianalyysin tekemiseksi määrittää vertaisryhmän kilpailevien tuotteiden/liiketoiminta-alueiden perusteella, jotka kohdistuvat samaan voiton lähteeseen / samoihin asiakkaisiin.

22

• c. Suhteellisuusperiaatteen soveltamisen tukeminen: Toimivaltaiset viranomaiset voivat käyttää alustavan arvioinnin tuloksia arvioinnin asianmukaisen yksityiskohtaisuuden määrittämisen tukena.