|
+ДЕЛЕГИРАН РЕГЛАМЕНТ (ЕС) № 231/2013 НА КОМИСИЯТА от 19 декември 2012 година за допълване на Директива 2011/61/ЕС на Европейския парламент и на Съвета по отношение на освобождаванията, общите условия във връзка с дейността, депозитарите, ливъриджа, прозрачността и надзора (текст от значение за ЕИП) ---+ГЛАВА I ОПРЕДЕЛЕНИЯ ------+Член 1 Определения ---+ГЛАВА II ОБЩИ РАЗПОРЕДБИ ------+РАЗДЕЛ 1 Изчисляване на управляваните активи ---------+Член 2 Изчисляване на общата стойност на управляваните активи ------------+Член 2 1. ------------+Член 2 2. ------------+Член 2 3. ------------+Член 2 4. ------------+Член 2 5. ------------+Член 2 6. ---------+Член 3 Текущ мониторинг на управляваните активи ---------+Член 4 Случайно превишаване на прага ------------+Член 4 1. ------------+Член 4 2. ------------+Член 4 3. ------------+Член 4 4. ------------+Член 4 5. ---------+Член 5 Информация, която се предоставя при регистрация ------------+Член 5 1. ------------+Член 5 2. ------------+Член 5 3. ------------+Член 5 4. ------------+Член 5 5. ------+РАЗДЕЛ 2 Изчисляване на ливъридж ---------+Член 6 Общи разпоредби относно изчисляването на ливъридж ------------+Член 6 1. ------------+Член 6 2. ------------+Член 6 3. ------------+Член 6 4. ------------+Член 6 5. ---------+Член 7 Брутен метод за изчисляване на експозицията на АИФ ---------+Член 8 Метод на задълженията за изчисляване на експозицията на АИФ ------------+Член 8 1. ------------+Член 8 2. ------------+Член 8 3. ------------+Член 8 4. ------------+Член 8 5. ------------+Член 8 6. ------------+Член 8 7. ------------+Член 8 8. ------------+Член 8 9. ---------+Член 9 Методи за увеличаване на експозицията на АИФ ---------+Член 10 Методи на преобразуване за дериватни инструменти ---------+Член 11 Правила за нетиране на дюрация ------------+Член 11 1. ------------+Член 11 2. ------------+Член 11 3. ------------+Член 11 4. ------------+Член 11 5. ------+РАЗДЕЛ 3 Допълнителен собствен капитал и застраховка за професионална отговорност ---------+Член 12 Рискове, свързани с професионалната отговорност ------------+Член 12 1. ------------+Член 12 2. ------------+Член 12 3. ---------+Член 13 Качествени изисквания относно рисковете, свързани с професионалната отговорност ------------+Член 13 1. ------------+Член 13 2. ------------+Член 13 3. ------------+Член 13 4. ------------+Член 13 5. ------------+Член 13 6. ------------+Член 13 7. ---------+Член 14 Допълнителен собствен капитал ------------+Член 14 1. ------------+Член 14 2. ------------+Член 14 3. ------------+Член 14 4. ------------+Член 14 5. ---------+Член 15 Застраховка за професионална отговорност ------------+Член 15 1. ------------+Член 15 2. ------------+Член 15 3. ------------+Член 15 4. ------------+Член 15 5. ---+ГЛАВА III УСЛОВИЯ ВЪВ ВРЪЗКА С ДЕЙНОСТТА НА ЛУАИФ ------+РАЗДЕЛ 1 Общи принципи ---------+Член 16 Общи задължения на компетентните органи ---------+Член 17 Задължение за действие в най-добрия интерес на АИФ или на инвеститорите в АИФ и на целостта на пазара ------------+Член 17 1. ------------+Член 17 2. ---------+Член 18 Комплексна проверка ------------+Член 18 1. ------------+Член 18 2. ------------+Член 18 3. ------------+Член 18 4. ------------+Член 18 5. ------------+Член 18 6. ---------+Член 19 Комплексна проверка при инвестиции в активи с ограничена ликвидност ------------+Член 19 1. ------------+Член 19 2. ---------+Член 20 Комплексна проверка при избора и определянето на контрагенти и основни борсови посредници ------------+Член 20 1. ------------+Член 20 2. ------------+Член 20 3. ------------+Член 20 4. ---------+Член 21 Честност, коректност и необходими умения ---------+Член 22 Ресурси ------------+Член 22 1. ------------+Член 22 2. ------------+Член 22 3. ---------+Член 23 Равностойно третиране на инвеститорите в АИФ ------------+Член 23 1. ------------+Член 23 2. ---------+Член 24 Стимули ------------+Член 24 1. ------------+Член 24 2. ---------+Член 25 Ефективно използване на ресурси и процедури — обработка на поръчки ------------+Член 25 1. ------------+Член 25 2. ------------+Член 25 3. ------------+Член 25 4. ---------+Член 26 Задължения за докладване по отношение на изпълнението на поръчки за записване и обратно изкупуване ------------+Член 26 1. ------------+Член 26 2. ------------+Член 26 3. ------------+Член 26 4. ---------+Член 27 Изпълнение на решения за търгуване от името на управлявания АИФ ------------+Член 27 1. ------------+Член 27 2. ------------+Член 27 3. ------------+Член 27 4. ------------+Член 27 5. ------------+Член 27 6. ------------+Член 27 7. ---------+Член 28 Възлагане на поръчки за търгуване от името на АИФ на други изпълняващи субекти ------------+Член 28 1. ------------+Член 28 2. ------------+Член 28 3. ------------+Член 28 4. ------------+Член 28 5. ---------+Член 29 Обединяване и разпределяне на поръчки за търговия ------------+Член 29 1. ------------+Член 29 2. ------------+Член 29 3. ------------+Член 29 4. ------+РАЗДЕЛ 2 Конфликти на интереси ---------+Член 30 Видове конфликти на интереси ---------+Член 31 Политика по отношение на конфликти на интереси ------------+Член 31 1. ------------+Член 31 2. ---------+Член 32 Конфликти на интереси, свързани с обратното изкупуване ---------+Член 33 Процедури и мерки за предотвратяване или управление на конфликти на интереси ------------+Член 33 1. ------------+Член 33 2. ---------+Член 34 Управление на конфликти на интереси ---------+Член 35 Мониторинг на конфликти на интереси ------------+Член 35 1. ------------+Член 35 2. ---------+Член 36 Оповестяване на конфликти на интереси ------------+Член 36 1. ------------+Член 36 2. ---------+Член 37 Стратегии за упражняване на право на глас ------------+Член 37 1. ------------+Член 37 2. ------------+Член 37 3. ------+РАЗДЕЛ 3 Управление на риска ---------+Член 38 Системи за управление на риска ---------+Член 39 Постоянна функция по управление на риска ------------+Член 39 1. ------------+Член 39 2. ---------+Член 40 Политика за управление на риска ------------+Член 40 1. ------------+Член 40 2. ------------+Член 40 3. ------------+Член 40 4. ------------+Член 40 5. ---------+Член 41 Оценяване, контрол и преглед на политиката за управление на риска ------------+Член 41 1. ------------+Член 41 2. ------------+Член 41 3. ------------+Член 41 4. ---------+Член 42 Функционално и йерархично отделяне на функцията по управление на риска ------------+Член 42 1. ------------+Член 42 2. ------------+Член 42 3. ---------+Член 43 Гаранции срещу конфликти на интереси ------------+Член 43 1. ------------+Член 43 2. ------------+Член 43 3. ---------+Член 44 Прагове на риска ------------+Член 44 1. ------------+Член 44 2. ------------+Член 44 3. ---------+Член 45 Измерване и управление на риска ------------+Член 45 1. ------------+Член 45 2. ------------+Член 45 3. ------+РАЗДЕЛ 4 Управление на ликвидността ---------+Член 46 Система и процедури за управление на ликвидността ---------+Член 47 Контрол и управление на ликвидния риск ------------+Член 47 1. ------------+Член 47 2. ------------+Член 47 3. ------------+Член 47 4. ---------+Член 48 Прагове при управлението на ликвидност и стрес-тестове ------------+Член 48 1. ------------+Член 48 2. ------------+Член 48 3. ---------+Член 49 Съответствие между инвестиционна стратегия, ликвиден профил и политика за обратно изкупуване ------------+Член 49 1. ------------+Член 49 2. ------+РАЗДЕЛ 5 Инвестиране в секюритизационни позиции ---------+Член 50 Определения ---------+Член 51 Изисквания за запазен интерес ------------+Член 51 1. ------------+Член 51 2. ---------+Член 52 Качествени изисквания относно спонсорите и инициаторите ---------+Член 53 Качествени изисквания относно ЛУАИФ, притежаващи експозиции в секюритизации ------------+Член 53 1. ------------+Член 53 2. ------------+Член 53 3. ------------+Член 53 4. ------------+Член 53 5. ---------+Член 54 Коригиращо действие ------------+Член 54 1. ------------+Член 54 2. ---------+Член 55 Клауза за запазване на придобитите права ---------+Член 56 Тълкуване ------+РАЗДЕЛ 6 Организационни изисквания — общи принципи ---------+Член 57 Общи изисквания ------------+Член 57 1. ------------+Член 57 2. ------------+Член 57 3. ------------+Член 57 4. ------------+Член 57 5. ------------+Член 57 6. ---------+Член 58 Обработване на електронни данни ------------+Член 58 1. ------------+Член 58 2. ---------+Член 59 Счетоводни процедури ------------+Член 59 1. ------------+Член 59 2. ---------+Член 60 Контрол от страна на управителния орган, висшето ръководство и звеното по надзора ------------+Член 60 1. ------------+Член 60 2. ------------+Член 60 3. ------------+Член 60 4. ------------+Член 60 5. ------------+Член 60 6. ---------+Член 61 Постоянно звено за проверка на съответствието ------------+Член 61 1. ------------+Член 61 2. ------------+Член 61 3. ---------+Член 62 Постоянно звено за вътрешен одит ------------+Член 62 1. ------------+Член 62 2. ---------+Член 63 Лични сделки ------------+Член 63 1. ------------+Член 63 2. ------------+Член 63 3. ------------+Член 63 4. ---------+Член 64 Вписване на портфейлни трансакции ------------+Член 64 1. ------------+Член 64 2. ------------+Член 64 3. ------------+Член 64 4. ---------+Член 65 Вписване на поръчките за записване и за обратно изкупуване ------------+Член 65 1. ------------+Член 65 2. ---------+Член 66 Изисквания относно поддържането на записите ------------+Член 66 1. ------------+Член 66 2. ------------+Член 66 3. ------+РАЗДЕЛ 7 Оценяване ---------+Член 67 Политики и процедури по оценяване на активите на АИФ ------------+Член 67 1. ------------+Член 67 2. ------------+Член 67 3. ------------+Член 67 4. ---------+Член 68 Използване на модели за оценяване на активи ------------+Член 68 1. ------------+Член 68 2. ------------+Член 68 3. ---------+Член 69 Последователно прилагане на политиките и процедурите по оценяване ------------+Член 69 1. ------------+Член 69 2. ------------+Член 69 3. ------------+Член 69 4. ---------+Член 70 Периодичен преглед на политиките и процедурите по оценяване ------------+Член 70 1. ------------+Член 70 2. ------------+Член 70 3. ---------+Член 71 Преглед на отделни стойности на активи ------------+Член 71 1. ------------+Член 71 2. ------------+Член 71 3. ------------+Член 71 4. ---------+Член 72 Изчисляване на нетната стойност на активи на дял или акция ------------+Член 72 1. ------------+Член 72 2. ------------+Член 72 3. ------------+Член 72 4. ---------+Член 73 Професионални гаранции ------------+Член 73 1. ------------+Член 73 2. ------------+Член 73 3. ---------+Член 74 Честота на оценяването на активи, държани от АИФ от отворен тип ------------+Член 74 1. ------------+Член 74 2. ------+РАЗДЕЛ 8 Делегиране на функциите на ЛУАИФ ---------+Член 75 Общи принципи ---------+Член 76 Обективни причини за делегиране ------------+Член 76 1. ------------+Член 76 2. ---------+Член 77 Характеристики на подизпълнителя ------------+Член 77 1. ------------+Член 77 2. ------------+Член 77 3. ---------+Член 78 Делегиране на управлението на портфейл и управлението на риск ------------+Член 78 1. ------------+Член 78 2. ------------+Член 78 3. ---------+Член 79 Ефективен надзор ---------+Член 80 Конфликт на интереси ------------+Член 80 1. ------------+Член 80 2. ------------+Член 80 3. ---------+Член 81 Съгласие и уведомяване за възлагане на вторичен подизпълнител ------------+Член 81 1. ------------+Член 81 2. ---------+Член 82 Случаи, в които вече не се смята,че дружество „пощенска кутия“ и ЛУАИФ управляват АИФ ------------+Член 82 1. ------------+Член 82 2. ------------+Член 82 3. ---+ГЛАВА IV ДЕПОЗИТАР ------+РАЗДЕЛ 1 Особености на писмения договор ---------+Член 83 Договорни особености ------------+Член 83 1. ------------+Член 83 2. ------------+Член 83 3. ------------+Член 83 4. ------------+Член 83 5. ------------+Член 83 6. ------+РАЗДЕЛ 2 Общи критерии за оценка на пруденциалното регулиране и надзор, приложими за депозитарите в трети държави ---------+Член 84 Критерии за оценка на пруденциалното регулиране и надзор, приложими за депозитар в трета държава ------+РАЗДЕЛ 3 Функции на депозитаря, задължения за надлежна проверка и за разделяне на активите ---------+Член 85 Наблюдение на паричните потоци — общи изисквания ------------+Член 85 1. ------------+Член 85 2. ---------+Член 86 Наблюдение на паричните потоци на АИФ ---------+Член 87 Задачи във връзка записвания на дялове или акции ---------+Член 88 Финансови инструменти, които се държат на отговорно пазене ------------+Член 88 1. ------------+Член 88 2. ------------+Член 88 3. ---------+Член 89 Задължения по съхраняване на активите, държани на отговорно пазене ------------+Член 89 1. ------------+Член 89 2. ------------+Член 89 3. ---------+Член 90 Задължения по съхраняване при проверката на собствеността и водене на регистри ------------+Член 90 1. ------------+Член 90 2. ------------+Член 90 3. ------------+Член 90 4. ------------+Член 90 5. ---------+Член 91 Задължения на основните борсови посредници за докладване ------------+Член 91 1. ------------+Член 91 2. ------------+Член 91 3. ---------+Член 92 Задължения по надзор — общи изисквания ------------+Член 92 1. ------------+Член 92 2. ------------+Член 92 3. ------------+Член 92 4. ---------+Член 93 Задължения във връзка със записвания и откупувания ---------+Член 94 Задължения по оценяване на акции/дялове ------------+Член 94 1. ------------+Член 94 2. ------------+Член 94 3. ------------+Член 94 4. ---------+Член 95 Задължения за изпълнение на указанията на ЛУАИФ ---------+Член 96 Задължения за навременен сетълмент на трансакции ------------+Член 96 1. ------------+Член 96 2. ---------+Член 97 Задължения, свързани с разпределянето на прихода на АИФ ------------+Член 97 1. ------------+Член 97 2. ---------+Член 98 Надлежна проверка ------------+Член 98 1. ------------+Член 98 2. ------------+Article 98 2a. ------------+Член 98 3. ------------+Член 98 4. ------------+Член 98 5. ------------+Член 98 6. ------------+Член 98 7. ---------+Член 99 Задължение по разделяне ------------+Член 99 1. ------------+Член 99 2. ------------+Article 99 2a. ------------+Член 99 3. ------+РАЗДЕЛ 4 Загуба на финансови инструменти, освобождаване от отговорност и обективни причини ---------+Член 100 Загуба на финансов инструмент, държан на отговорно пазене ------------+Член 100 1. ------------+Член 100 2. ------------+Член 100 3. ------------+Член 100 4. ------------+Член 100 5. ---------+Член 101 Освобождаване от отговорност съгласно член 21, параграф 12 от Директива 2011/61/ЕС. ------------+Член 101 1. ------------+Член 101 2. ------------+Член 101 3. ------------+Член 101 4. ---------+Член 102 Обективни причини за депозитаря да сключи договор за освобождаване от отговорност ------------+Член 102 1. ------------+Член 102 2. ------------+Член 102 3. ---+ГЛАВА V ИЗИСКВАНИЯ ЗА ПРОЗРАЧНОСТ, ЛИВЪРИДЖ, ПРАВИЛА, СВЪРЗАНИ С ТРЕТИ ДЪРЖАВИ, И ОБМЕН НА ИНФОРМАЦИЯ ЗА ПОТЕНЦИАЛНИТЕ ПОСЛЕДИЦИ ОТ ДЕЙНОСТТА НА ЛУАИФ ------+РАЗДЕЛ 1 Годишен доклад, оповестяване на информация на инвеститорите и докладване пред компетентните органи ---------+Член 103 Общи принципи за годишния доклад ---------+Член 104 Съдържание и форма на счетоводния баланс или отчета за активите и пасивите и отчета за приходите и разходите ------------+Член 104 1. ------------+Член 104 2. ------------+Член 104 3. ------------+Член 104 4. ------------+Член 104 5. ------------+Член 104 6. ------------+Член 104 7. ---------+Член 105 Доклад за дейностите през финансовата година ------------+Член 105 1. ------------+Член 105 2. ------------+Член 105 3. ------------+Член 105 4. ---------+Член 106 Съществени промени ------------+Член 106 1. ------------+Член 106 2. ------------+Член 106 3. ------------+Член 106 4. ---------+Член 107 Оповестяване на възнаграждения ------------+Член 107 1. ------------+Член 107 2. ------------+Член 107 3. ------------+Член 107 4. ---------+Член 108 Периодично оповестяване на информация пред инвеститорите ------------+Член 108 1. ------------+Член 108 2. ------------+Член 108 3. ------------+Член 108 4. ------------+Член 108 5. ---------+Член 109 Редовно оповестяване на информация пред инвеститорите ------------+Член 109 1. ------------+Член 109 2. ------------+Член 109 3. ---------+Член 110 Докладване пред компетентните органи ------------+Член 110 1. ------------+Член 110 2. ------------+Член 110 3. ------------+Член 110 4. ------------+Член 110 5. ------------+Член 110 6. ------------+Член 110 7. ---------+Член 111 Използване на ливъридж в значителна степен ------------+Член 111 1. ------------+Член 111 2. ------+РАЗДЕЛ 2 ЛУАИФ, управляващи АИФ, които използват ливъридж ---------+Член 112 Ограничения върху управлението на АИФ ------------+Член 112 1. ------------+Член 112 2. ------------+Член 112 3. ------+РАЗДЕЛ 3 Специални правила, отнасящи се за трети държави ---------+Член 113 Общи изисквания ------------+Член 113 1. ------------+Член 113 2. ------------+Член 113 3. ------------+Член 113 4. ---------+Член 114 Механизми, инструменти и процедури ------------+Член 114 1. ------------+Член 114 2. ------------+Член 114 3. ---------+Член 115 Защита на данните ------+РАЗДЕЛ 4 Обмен на информация относно евентуални последствия за системата от дейността на ЛУАИФ ---------+Член 116 Обмен на информация относно евентуални последствия за системата от дейността на ЛУАИФ ---+ГЛАВА VI ЗАКЛЮЧИТЕЛНИ РАЗПОРЕДБИ ------+Член 117 Влизане в сила ---+ПРИЛОЖЕНИЕ I ---+ПРИЛОЖЕНИЕ II ---+ПРИЛОЖЕНИЕ III ---+ПРИЛОЖЕНИЕ IV |
English -
European Union -
Financial Industry -
ДЕЛЕГИРАН РЕГЛАМЕНТ (ЕС) № 231/2013 НА КОМИСИЯТА от 19 декември 2012 година за допълване на Директива 2011/61/ЕС на Европейския парламент и на Съвета по отношение на освобождаванията, общите условия във връзка с дейността, депозитарите, ливъриджа, прозрачността и надзора (текст от значение за ЕИП)ДЕЛЕГИРАН РЕГЛАМЕНТ (ЕС) № 231/2013 НА КОМИСИЯТА от 19 декември 2012 година за допълване на Директива 2011/61/ЕС на Европейския парламент и на Съвета по отношение на освобождаванията, общите условия във връзка с дейността, депозитарите, ливъриджа, прозрачността и надзора (текст от значение за ЕИП) Настоящият регламент е задължителен в своята цялост и се прилага пряко във всички държави членки. 1. Преглед
1.1 Препратки1.2 Идентифицирани изисквания1.3 Свързани стандарти2. Идентифицирани изисквания
3. Свързани стандарти
Свързани задачи
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
