5. Kryteria oceny istotności systemowej ryzyka wynikającego z podzbiorów ekspozycji sektorowych

Przy identyfikowaniu podzbioru ekspozycji, do których odpowiednie organy mogą zastosować SyRB, odpowiednie organy powinny rozważyć, czy uzasadnione jest uruchomienie sektorowego SyRB na podstawie istotności systemowej ryzyka wynikającego z podzbioru ekspozycji sektorowych, którymi chcą się zająć, biorąc pod uwagę różne źródła, z których to ryzyko może wynikać z perspektywy krajowej stabilności finansowej, oraz uniknąć nadmiernie szczegółowego zastosowania danego sektorowego SyRB.

Do celów pkt 15 odpowiednie organy powinny dokonać ilościowej i jakościowej oceny istotności systemowej ryzyka wynikającego z podzbioru ekspozycji sektorowych, w tym w razie potrzeby – ustalenia progów istotności.

Przy dokonywaniu oceny, o której mowa w pkt 16, odpowiednie organy powinny wziąć pod uwagę następujące kryteria:

• a. wielkość;
• b. ryzykowność oraz
• c. wzajemne powiązania.

5.1. Wielkość

Odpowiednie organy powinny rozważyć, czy wielkość danego podzbioru ekspozycji sektorowych może stwarzać poważne ryzyko dla systemu finansowego i gospodarki realnej w danym państwie członkowskim. W tym celu odpowiednie organy mogą brać pod uwagę względną wielkość podzbioru w stosunku do całkowitych aktywów krajowego systemu bankowego, do całkowitych ważonych ryzykiem aktywów krajowego systemu bankowego, do całkowitego kapitału krajowego systemu bankowego oraz do PKB gospodarki krajowej. Odpowiednie organy mogą również w stosownych przypadkach uwzględniać inne kwestie, takie jak struktura rynkowa niektórych ekspozycji.

5.2. Ryzykowność

Odpowiednie organy powinny rozważać, czy ryzyko kredytowe, rynkowe lub płynności odnośnego podzbioru ekspozycji jest skorelowane ze skalą strat wynikających z tego podzbioru. Możliwe pomiary ryzykowności mogą uwzględniać stratę historyczną lub wskaźniki utraty wartości, zmiany PD (prawdopodobieństwa niewykonania zobowiązania) lub LGD (straty z tytułu niewykonania zobowiązania), korekty wartości i zmiany rynkowe. Z uwagi na prewencyjny charakter buforów makroostrożnościowych mogą być również uwzględniane wskaźniki prognozowane, w tym straty z powodu niekorzystnych zmian makroekonomicznych. 5.3. Wzajemne powiązania

Odpowiednie organy powinny rozważać, czy inne podzbiory ekspozycji lub uczestnicy rynku finansowego zależą pośrednio lub bezpośrednio od odnośnego podzbioru ekspozycji sektorowych i czy materializacja ryzyka w odnośnym podzbiorze może mieć negatywne pośrednie lub bezpośrednie istotne następstwa dla innych ekspozycji lub uczestników rynku finansowego.