7.3 Articularea și justificarea cerințelor de fonduri proprii

La stabilirea cerinței de fonduri proprii suplimentare în conformitate cu articolul 40 alineatul (3) din Directiva (UE) 2019/2034, la momentul menționat la alineatul 271, autoritățile competente trebuie să stabilească:

• a. un cuantum absolut al cerinței de fonduri proprii suplimentare ca urmare a concluziei bazate pe evaluarea SREP;
• b. raportul dintre cuantumul absolut menționat la litera (a) și cerința de fonduri proprii a firmei de investiții, determinat în conformitate cu articolul 11 din Regulamentul (UE) 2019/2033 la momentul stabilirii valorii absolute menționate la litera (a) („D”), în conformitate cu următoarea formulă:

𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶 𝐶𝐶𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝐶𝐶𝐶𝐶 𝐶𝐶𝑎𝑎 𝑐𝑐𝑐𝑐𝑐𝑐𝑐𝑐𝐶𝐶ț𝑐𝑐𝑐𝑐 𝑑𝑑𝑐𝑐 𝑓𝑓𝑎𝑎𝐶𝐶𝑑𝑑𝐶𝐶𝑐𝑐𝑐𝑐 𝑝𝑝𝑐𝑐𝑎𝑎𝑝𝑝𝑐𝑐𝑐𝑐𝑐𝑐 𝑎𝑎𝐶𝐶𝑝𝑝𝑎𝑎𝑐𝑐𝐶𝐶𝑐𝑐𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝑐𝑐𝑐𝑐

Autoritățile competente trebuie să se 𝐷𝐷 asigure că cerința de fonduri proprii suplimentare aplicabilă trebuie să fie în orice moment egală cu cea mai mare dintre valoarea absolută menționată la alineatul 295 , litera (a) sau cuantumul cerinței de fonduri proprii suplimentare necesare pentru a menține, în cazurile în care D este în creștere și până la stabilirea unui nou cuantum absolut ca urmare a concluziilor evaluării SREP de către autoritățile competente, raportul menționat la alineatul 295 , litera (b).

Când comunică firmelor de investiții cerințele prudențiale, autoritățile competente trebuie să - și justifice decizia de a impune o cerință de fonduri proprii suplimentare, 87 prezentând în mod clar evaluarea completă a elementelor enumerate la alineatul 273 în conformitate cu articolul 40 alineatul (5) din Directiva (UE) 2019/2034. Justificarea trebuie să fie specifică fiecărei firme de investiții și trebuie să ofere o indicație clară a principalilor factori care stau la baza cerinței de fonduri proprii suplimentare, inclusiv a riscurilor și a elementelor de risc care contribuie la această cerință de fonduri proprii suplimentare. La justificarea cerinței de fonduri proprii suplimentare, autoritățile competente trebuie să se refere la toate categoriile de risc relevante, și anume riscurile asociate unei lichidări ne ordonate, riscurile pentru clienți, riscul pentru piețe, riscul pentru firme și alte riscuri.

În justificarea cerinței de fonduri proprii suplimentare în temeiul alineatului 273, literele (b) - (d), autoritățile competente trebuie să identifice, de asemenea, principalele deficiențe care trebuie să fie acoperite de aceste cerințe până la remedierea lor, în conformitate cu alineatele 291 - 293 . Luând în considerare măsurile de supraveghere adecvate în conformitate cu titlul 10, autoritățile competente trebuie să solicite firmelor de investiții să identifice măsurile adecvate pentru remedierea acestor deficiențe și să comunice termenele preconizate pentru remedierea deficiențelor.