4. Jaemüügi proportsionaalsed hajutamismeetodid

Määruse (EL) nr 575/2013 artikli 123 lõike 1 punkti c tähenduses on riskipositsioon üks märkimisväärsest arvust sarnaste tunnustega riskipositsioonidest, nii et sellise riskipositsiooniga seotud riskid on oluliselt väiksemad, kui see kuulub piisavalt hajutatud portfelli vastavalt punktile 11.

Portfelli tuleks pidada piisavalt hajutatuks, kui punktis 12 määratletud suurte kõlblike jaenõuete riskipositsiooni väärtuste summa ja kõigi finantseerimisasutuse kõlblike jaenõuete riskipositsioonide väärtuste summa suhe ei ületa 10%.

Kõlblikku jaenõuet tuleks käsitada suure kõlbliku jaenõudena, kui selle riskipositsiooni väärtuse ja finantseerimisasutuse kõigi kõlblike jaenõuete riskipositsioonide väärtuste summa suhe ületab 0,2% künnise. Suurte kõlblike jaenõuete kindlakstegemiseks peaks finantseerimisasutus käsitlema kõlblikke jaenõudeid vastavalt kas kliendi või seotud klientide rühma suhtes ühe riskipositsioonina, liites nende riskipositsioonide väärtused kokku.

Finantseerimisasutus peaks esmalt hindama, kas asutuse kõigist kõlblikest jaenõuetest koosnev portfell vastab punktis 11 sätestatud tingimusele.

Kui finantseerimisasutuse kõigist kõlblikest jaenõuetest koosnev portfell ei vasta punktis 11 sätestatud tingimusele, võib asutus sellest välja jätta ühe või mitu suurt kõlblikku jaenõuet, nagu on määratletud punktis 12.

Portfelli, mis tuleneb punkti 14 kohaselt teostatud riskipositsioonide väljajätmisest, tuleks käsitada piisavalt hajutatud portfellina, kui see vastab punktis 11 sätestatud tingimusele.

Punkti 14 kohaselt väljajäetud riskipositsioone ei tohiks käsitada määruse (EL) nr 575/2013 artikli 123 lõike 1 punkti c tähenduses ühe osana suurest hulgast sarnaste omadustega riskipositsioonidest.

Kui portfell sisaldab väärtpaberistatud riskipositsioone, tuleks punkti 11 kohase hajutamise tingimuse täitmist hinnata väärtpaberistamise aluspositsioonide suhtes, kui aluspositsiooni ei oleks väärtpaberistatud, vastavalt määruse (EL) nr 575/2013 artikli 255 lõikele 6. Seetõttu ei tohiks punktides 11 ja 12 osutatud suhtarvude arvutamist teha finantseerimisasutuse kogu kõlblike jaenõuete portfelli kohta, vaid seda tuleks teha eraldi kolme alamportfelli kohta. Täpsemalt tähendab see järgmist.

• a) Kui alamportfell koosneb väärtpaberistamata riskipositsioonidest, peaksid lugeja ja nimetaja hõlmama ainult väärtpaberistamata riskipositsioone.
• b) Kui alamportfell koosneb väärtpaberistatud riskipositsioonidest, millega seoses finantseerimisasutus tegutseb väärtpaberistamise tehingu algatajana, peaksid lugeja ja nimetaja hõlmama nii neid väärtpaberistatud riskipositsioone kui ka kõiki väärtpaberistamata riskipositsioone.
• c) Kui alamportfell koosneb väärtpaberistatud riskipositsioonidest, mille puhul finantseerimisasutus tegutseb väärtpaberistamise investorina, peaksid lugeja ja nimetaja hõlmama üksnes väärtpaberistamise aluspositsioone.

Olenemata punktist 17 võib finantseerimisasutus seoses väärtpaberistatud riskipositsioonidega, mille puhul ta tegutseb väärtpaberistamise investorina, kasutada alternatiivina järgmisi suuniseid: eespool kirjeldatud hajutamise hindamine tuleks lugeda automaatselt täidetuks, kui finantseerimisasutus tegutseb aluspositsioonidest koosneva väärtpaberistamise investorina, millega seoses kooskõlas määruse (EL) 2017/2402 artiklites 5 ja 7 sätestatud hoolsuskohustuse ja läbipaistvuse nõuetega ei nõuta kõnealuse väärtpaberistamise positsioonide võlgniku ja aluspositsioonide riskipositsiooni väärtuse kohta teavet kõnealuse määruse artiklis 7 osutatud vormidel. Seda erandit tuleks kohaldada üksnes juhul, kui määruse (EL) 2017/2402 artikli 7 lõike 4 kohaselt ette nähtud vormidel ei nõuta teavet võlgniku ja võlgniku suuruse kohta.