10.2. Valutazione del capitale nello SREP e requisiti prudenziali specifici dell’ente

L’accertamento dell’adeguatezza del capitale e dei relativi requisiti e orientamenti in conformità del processo riportato al titolo 7 per i gruppi transfrontalieri fa parte della procedura di decisione congiunta delle autorità competenti ai sensi dell’articolo 113 della direttiva 2013/36/UE.

Per gli enti impresa madre o per le filiazioni di un gruppo transfrontaliero, l’applicazione del P2R e del P2R-LR ai sensi dell’articolo 104, paragrafo 1, lettera a), della direttiva 2013/36/UE deve essere condotta secondo il processo di decisione congiunta previsto all’articolo 113, paragrafo 1, lettera a), della medesima direttiva.

Nel contesto delle discussioni sull’adeguatezza del livello dei fondi propri e sulla determinazione del P2R e del P2R-LR, le autorità competenti dovrebbero prendere in considerazione:

• a. la valutazione della rilevanza dei rischi e delle carenze individuate sia a livello consolidato sia di singola componente (vale a dire quali rischi sono rilevanti per il gruppo nel suo insieme e quali sono rilevanti per una singola entità) e il livello dei fondi propri necessari a coprire tali rischi;
• b. nel caso in cui le carenze individuate siano comuni a tutti gli enti (ad esempio stesse carenze nella governance presenti in tutte le entità, o carenze nei modelli utilizzati in più entità), il coordinamento della valutazione e della risposta di vigilanza e, in particolare, la decisione se debbano essere intraprese misure a livello consolidato o, in proporzione, a livello individuale per le entità nelle quali sono presenti le carenze comuni;
• c. i risultati delle valutazioni dell’ICAAP e i giudizi sull’affidabilità dei calcoli dell’ICAAP e sul loro utilizzo eventuale come input per determinare il P2R;
• d. i risultati dei calcoli dei parametri di riferimento di vigilanza per stabilire il P2R per tutte le entità all’interno del gruppo e a livello consolidato;
• e. il P2R da imporre alle entità e a livello consolidato per garantire la coerenza dei requisiti in materia di fondi propri e se vi sia la necessità di trasferire i fondi propri dal livello consolidato al livello individuale.

Per stabilire il TSCR come specificato al titolo 7, le autorità competenti dovrebbero prendere in considerazione lo stesso livello di applicazione previsto per i requisiti relativi alla decisione congiunta ai sensi dell’articolo 113, paragrafo 1, lettera a), della direttiva 2013/36/UE. In particolare, il TSCR e le altre misure di capitale, ove applicabili dovrebbero essere fissati a livello consolidato e a livello individuale per le entità che operano in altri Stati membri. Per il livello subconsolidato, il TSCR e altre misure di capitale dovrebbero riguardare solo l’impresa madre del sottogruppo al fine di evitare il doppio conteggio del P2R già considerato dalle autorità competenti per le filiazioni in altri Stati membri.

Se l’esito della valutazione di vigilanza del rischio di leva finanziaria eccessiva per le imprese madri o le filiazioni di un gruppo transfrontaliero indica che occorre stabilire i requisiti di secondo pilastro per far fronte al rischio di leva finanziaria eccessiva (P2R-LR), tali requisiti dovrebbero essere definiti nell’ambito del processo di decisione congiunta di cui all’articolo 113, paragrafo 1, lettera a), della CRD e dovrebbero riflettere il distinto insieme di requisiti in materia di fondi propri basato sul coefficiente di leva finanziaria.

Nel contesto delle discussioni sull’adeguatezza del livello dei fondi propri per coprire il rischio di leva finanziaria eccessiva e sulla determinazione del P2R-LR, le autorità competenti dovrebbero prendere in considerazione:

• a. aspetti inclusi nel paragrafo 326;
• b. i requisiti di secondo pilastro per coprire il rischio di leva finanziaria eccessiva, imposti alle entità e a livello consolidato per garantire la coerenza dei requisiti finali in materia di fondi propri e se vi sia la necessità di trasferire i fondi propri dal livello consolidato al livello individuale.

Tutte le informazioni pertinenti relative alla determinazione dei P2G e dei P2G-LR per le imprese madri o le filiazioni di un gruppo transfrontaliero dovrebbero essere condivise tra le autorità competenti e tale determinazione dovrebbe essere effettuata nell’ambito del processo di decisione congiunta ai sensi dell’articolo 113, paragrafo 1, lettera c), della direttiva 2013/36/UE. Nello specifico le autorità competenti dovrebbero discutere il metodo per stabilire P2G e P2G-LR a livello individuale laddove non siano disponibili dati derivanti dalle prove di stress di vigilanza oppure, se del caso, concordare l’applicazione di P2G e di P2G-LR esclusivamente a livello consolidato. I P2G e i P2G-LR dovrebbero essere debitamente riportati nel documento di decisione congiunta redatto ai sensi dell’articolo 113 della direttiva 2013/36/UE.