+Bijlage I – Subcategorieën voor kredietrisico’s
---+categories assessment areas
---+categories assessment areas

Bijlage I – Subcategorieën voor kredietrisico’s

De onderstaande tabel bevat een niet-uitputtende lijst van subcategorieën voor kredietrisico die de bevoegde autoriteiten in voorkomend geval in aanmerking moeten nemen.

Subcategorieën voor Verwijzingen naar Beoordelingsgebieden Verwijzingen naar wetgeving

kredietrisico’s wetgeving/definitiesmet betrekking tot de beoordelingsgebieden
Kredietconcentratierisico Het risico dat de instelling aanzienlijke kredietverliezen zal leiden als gevolg van een concentratie van blootstellingen aan een kleine groep kredietnemers, aan een reeks kredietnemers met een vergelijkbaar wanbetalingsgedrag of aan nauw met elkaar verbonden naamconcentraties (een enkele cliënt of een groep met elkaar Verordening verbonden cliënten als gedefinieerd voor grote risicoblootstellingen) Artikelen  sectorconcentraties 209,  geografische concentraties Richtlijn  productconcentratie 98  concentratie op het gebied van zekerheden en garanties  Verborgen bronnen van concentratie die zich onder stressomstandigheden kunnen voordoen, wanneer het niveau van de correlatie van het kredietrisico kan toenemen ten opzichte van normale omstandigheden(EU) 575/2013: 129, 170, 171, 184, 207, 395, 400-401 2013/36/EU: Artikelen 81,

financiële activa en geconcentreerde kredietrisicobeperking.

Kredietrisico van de Het risico dat de tegenpartij bij tegenpartij een transactie in gebreke blijft voordat de kasstromen van de transactie definitief zijn afgewikkeld De kwaliteit van de tegenpartijen en de relevante CVA’s, alsmede Verordening de complexiteit van de transacties Artikelen  Het wrong-way risk, dat optreedt wanneer de positie in een II, hoofdstuk tegenpartij negatief is gecorreleerd met de kredietkwaliteit Richtlijn  De blootstelling aan tegenpartijkrediet- en afwikkelingsrisico’s in termen van zowel de actuele marktwaarden als het nominale bedrag, vergeleken met de totale kredietpositie en het eigen vermogen  Het aandeel van de transacties dat wordt verwerkt via financiële marktinfrastructuren die “levering-bij-betaling”-afwikkelingsdiensten leveren(EU) 575/2013: 181, 246, deel drie, titel 6 2013/36/EU: Artikel 79
Subcategorieën voor Verwijzingen naar kredietrisico’s wetgeving/definitiesBeoordelingsgebieden Verwijzingen  Het aandeel van de transacties met centrale tegenpartijen en de doeltreffendheid van de mechanismen voor bescherming tegen verliezen met betrekking tot die transacties  Het aandeel van transacties met centrale tegenpartijen die in derde landen zijn gevestigd, de doeltreffendheid van de mechanismen ter bescherming tegen verliezen in hun geval, en de wijze waarop een al te grote blootstelling aan niet-EU-CCP’s wordt beperkt  Het aandeel van niet-centraal geclearde OTC-transacties en de doeltreffendheid van de mechanismen voor bescherming tegen verliezen met betrekking tot die transacties  Het bestaan, de betekenis, de doeltreffendheid en de afdwingbaarheid van verrekeningsovereenkomstennaar wetgeving met betrekking tot de beoordelingsgebieden

Afwikkelings- en Het risico dat zich voordoet in Verordening (EU) 575/2013: leveringsrisico het geval van transacties met Artikelen 1 en 92, derde deel, titel schuldinstrumenten, aandelen, V vreemde valuta en grondstoffen (exclusief retrocessietransacties en verstrekte of opgenomen effecten- of grondstoffenleningen) blijft na de overeengekomen leveringsdatum nog steeds niet afgewikkeld Subcategorieën voor Verwijzingen naar Beoordelingsgebieden Verwijzingen naar wetgeving

kredietrisico’s wetgeving/definitiesmet betrekking tot de beoordelingsgebieden
Landenrisico Het risico dat de instelling kredietverliezen lijdt in verband met de activiteiten die in een bepaald land worden uitgeoefend als gevolg van ongunstige omstandigheden en/of gebeurtenissen, waaronder de gevolgen van geopolitieke gebeurtenissen, in dat specifieke land • Het risico dat de kwaliteit van de posities van een instelling in een bepaald land verslechtert (met inbegrip van het collectieve debiteurenrisico – d.w.z. het in gebreke blijven van een grote groep debiteuren), als gevolg van dreigingen, gebeurtenissen en de escalatie van ongunstige gebeurtenissen in verband met oorlogen, terrorisme en spanningen tussen staten en politieke actoren die van invloed zijn op de internationale betrekkingen  • De mate van concentratie binnen alle typen blootstelling aan landenrisico, met inbegrip van posities in staatsschuld, in verhouding tot de kredietportefeuille van de hele instelling (in termen van debiteuren en bedragen)  • De economische kracht en stabiliteit van het land van de kredietnemer en het verleden daarvan in termen van tijdige betaling en het voorkomen van ernstige wanbetalingen  • Het risico van andere vormen van overheidsinterventie die de kredietwaardigheid van kredietnemers wezenlijk kan verminderen (bijv. bevriezing van spaargelden, onteigening of zeer hoge belastingen)  • Het conversierisico in verband met grensoverschrijdende kredietverlening in vreemde valuta’s voor materiële grensoverschrijdende kredieten en posities in vreemde valuta’s
kredietrisico uit De risico’s die voortvloeien uit securitisaties securitisatietransacties waarbij de kredietinstellingen optreden als belegger, initiator of sponsor, met inbegrip van reputatierisico’s, zoals die welke voortvloeien uit complexe structuren of producten Of de toewijzing van securitisatieposities aan de Verordening beleggingsportefeuille en de handelsportefeuille passend en in Artikel overeenstemming met de securitisatiestrategie van de instelling is hoofdstuk  Wat de rating en prestatie van de securitisatietranches van de Richtlijn instelling zijn, de aard, samenstelling en kwaliteit van de onderliggende activa  Of de kapitaalverlichting in overeenstemming is met de werkelijke risico-overdracht voor door hen geïnitieerde securitisaties(EU) 575/2013: 67, deel drie, titel II, 5 2013/36/EU: Artikel 82
Subcategorieën voor Verwijzingen naar kredietrisico’s wetgeving/definitiesBeoordelingsgebieden Verwijzingen  Of er een duidelijk onderscheid is tussen opgenomen en niet-opgenomen bedragen voor liquiditeitsfaciliteiten die worden geleverd aan het securitisatievehikel;  Of er noodplannen zijn voor doorstroomvennootschappen voor door activa gedekt commercial paper, die worden beheerd door de instelling voor het geval dat een uitgifte van verhandelbaar toonderpapier niet mogelijk is wegens liquiditeitsomstandigheden, en wat de impact hiervan is op de totale kredietrisicoblootstelling van de instellingnaar wetgeving met betrekking tot de beoordelingsgebieden
Valutaleningenrisico Het extra kredietrisico dat voortvloeit uit leningen in vreemde valuta aan niet-afgedekte retail- en kmo-leners Elke niet-lineaire relatie tussen marktrisico en kredietrisico waarbij wisselkoersen een onevenredig effect kunnen hebben op het kredietrisico van de leningenportefeuille in vreemde valuta van een instelling, zoals een wezenlijke toename van zowel de uitstaande waarde van schuld als de stroom van betalingen om die schuld af te lossen, en een toename van de uitstaande waarde van schuld in vergelijking met de waarde van als zekerheid verstrekte activa die in de nationale valuta luiden
Aandelenrisico in de Het risico van verlies op beleggingsportefeuille financiële instrumenten als gevolg van veranderingen in aandelen in de bankportefeuille Het risico van een waardedaling van de kapitaalinvesteringen van Verordening de instelling en waarborgen dat dit risico op adequate wijze wordt Artikel ondervangen door het risicokader van de instelling  Waar van toepassing, over het participatierisico bij strategische deelnemingen (zowel in de verzekeringssector als daarbuiten)(EU) 575/2013: 133
Vastgoedrisico Het risico van verlies als gevolg van veranderingen in de marktwaarde van de eigen activa in de vorm van onroerend Het risico van waardevermindering van de vastgoedbeleggingen Voor van de instelling eigendom  Waar relevant, de waarde van financiële instrumenten die (Verordening verband houden met vastgoed (bijv. Vastgoedfondsen, REITs) Artikelonroerende goederen die zijn van een instelling (EU) 575/2013: 134, lid 1 – SA

goed of van financiële Artikel 156 — IRB instrumenten die verband houden met de activa in de vorm van onroerend goed Subcategorieën voor Verwijzingen naar Beoordelingsgebieden Verwijzingen naar wetgeving

kredietrisico’s wetgeving/definitiesmet betrekking tot de beoordelingsgebieden
Verwateringsrisico Artikel 4, lid 53, van de CRR Verwateringsrisico voor alle kredietportefeuilles waarvoor de IRB-benadering niet wordt toegepast, en voor die portefeuilles waarvan het verdunningsrisico vanuit portefeuilleperspectief als verwaarloosbaar wordt beschouwd  De wijze waarop blootstellingen die niet van materieel belang zijn binnen elke portefeuille of blootstellingscategorie worden meegenomen in de geaggregeerde beoordeling van het verwateringsrisico van de instelling  Waar van toepassing: of de risicobeoordeling van de blootstelling aan het verwateringsrisico binnen de overnemende onderneming voor betalingssystemen voor handelaren (bijvoorbeeld in de portefeuille van voorwaardelijke verplichtingen voor terugboekingsposities) passend is en gebaseerd is op een consistente segmentatie van de onderliggende posities op basis van hun belangrijkste contractuele kenmerken – d.w.z. de aard van de onderliggende verkooptransacties, het tijdstip van de verwerkte betalingen en de toepassing van standaardmechanismen voor risicobeperking.
Modelrisico (voor Artikel 4, eerste lid, punt 52b) wettelijk goedgekeurde van de CRR modellen) Bewaken of de instelling blijft voldoen aan de minimumvereisten Richtlijn en ervoor zorgen dat de desbetreffende eigenvermogensvereisten niet worden onderschat  De beoordeling kan worden gebaseerd op de inzichten die verkregen worden uit andere toezichtmaatregelen, met inbegrip van die welke worden uitgevoerd in overeenstemming met artikel 101 van Richtlijn 2013/36/EU.2013/36/EU: Artikel 3

1. Overzicht

,
categories assessment areas
The risk that the institution will incur significant credit losses stemming from a concentration of Credit exposures to a small group of concentration borrowers, to a set of borrowers risk with similar default behaviour or to highly correlated financial assets and concentrated credit risk mitigation• Single -name concentrations (including a client or group of connected clients as defined for large exposures) • Sectoral concentrations • Geographical concentrations • Product concentration • Collateral and guarantees concentration • Hidden sources of concentration that can materialise under stressed conditions, when the level of credit risk correlation can increase compared to normal conditions • The quality of counterparties and relevant CVAs and the complexity of transactions • The wrong -way risk arising when the exposure to a counterparty is adversely correlated with its credit quality • The exposure to counterparty credit and settlement risks in terms of both current market values and nominal amount, compared to the overallRegulation (EU) 575/2013: Articles 129, 170, 171, 184, 207, 209, 395, 400-401 Directive 2013/36/EU: Articles 81, 98
The risk that the counterparty to a Counterparty transaction could default before credit risk the final settlement of the transaction ’ s cash flowscredit exposure and to own funds • The proportion of transactions processed through financial market infrastructures that provide payment versus delivery settlement • The proportion of transactions to central counterparties and the effectiveness of loss protection mechanisms for them • The proportion of transactions to central counterparties established in third countries the effectiveness of loss protection mechanisms for them, and how any excessive exposure to non-EU CCPs is reduced • The proportion of non -centrally cleared OTC transactions and the effectiveness of loss protection mechanisms for themRegulation (EU) 575/2013: Articles 181, 246, Part Three, Title II, Chapter 6 Directive 2013/36/EU: Article 79

Credit risk sub- Legal references related to the Legal references/Definitions Assessment areas categories assessment areas

• The existence, significance, effectiveness and enforceability of netting agreements

The risk arising in the case of transactions with debt instruments, equities, foreign currencies and commodities

Settlement and (excluding repurchase delivery risk transactions and securities orRegulation (EU) 575/2013: Articles 1,92, Part Three, Title V

commodities lending and securities or commodities borrowing) remain unsettled after their due delivery date

The risk that the institution will incur credit losses associated to the business carried out in a specific country due to adverse Country risk circumstances and/or events, including the impact of geopolitical events, in the specific country• The risk of a deterioration in the quality of an institution’s exposures in a specific country (including collective debtor risk – i.e. the default by a large group of debtors), stemming from threats, occurrences, and the escalation of adverse events associated with wars, terrorism, and tensions among states and political actors affecting international relations • The degree of concentration within all types of exposures to country risk, including sovereign exposures, in proportion to the whole institution’s credit portfolio (per obligor and amount) • The economic strength and stability of the borrower’s country and its track record in terms of punctual payment and occurrence of serious default events • The risk of other forms of sovereign intervention that can materially impair the creditworthiness of borrowers (e.g. deposit freezes, expropriation or punitive taxation) • The transfer risk linked to cross -border foreign currency lending for material cross-border lending and exposures in foreign currencies

Credit risk sub- Legal references related to the Legal references/Definitions Assessment areas categories assessment areas

The risks arising from securitisation transactions in relation to which the credit Credit risk from institutions are investor, securitisations originator or sponsor, including reputational risks, such as arise in relation to complex structures or products• The appropriateness of allocation of securitisation exposures to the banking book and trading book and the consistency with the institution’s securitisation strategy • The rating and the performance of the securitisation tranches held by the institution, the nature, composition and quality of the underlying assets • The consistency of the capital relief with the actual risk transfer for originated securitisations • Whether there is a clear distinction between drawn and undrawn amounts for liquidity facilities provided to the securitisation vehicle • The existence of contingency plans for Asset -Backed Commercial Paper conduits managed by the institution in the event that an issuance of commercial paper is not possible because of liquidity conditions, and the impact on the total credit risk exposure of the institution • Any non -linear relationship between market risk and credit risk whereRegulation (EU) 575/2013: Article 67, Part Three, Title II, Chapter 5 Directive 2013/36/EU: Article 82
The additional credit risk arising from FX lending exposures to FX lending risk unhedged retail and SME borrowersexchange rates may have a disproportional impact on the credit risk of an institution’s FX loans portfolio such as a material increase in both the outstanding value of debt and the flow of payments to service such debt and an increase in the outstanding value of debt compared to the value of collateral assets denominated in the domestic currency • The risk of decline in the value of the institution’s equity investments
The risk of loss on financial Equity risk in the instruments from changes in banking book equities posted in the banking bookand ensure that this risk is appropriately captured by the institution’s risk framework • Where relevant, on participation risk in strategic holdings (both insurance and non-insurance)Regulation (EU) 575/2013: Article 133

Credit risk sub- Legal references related to the Legal references/Definitions Assessment areas
categories assessment areas

The risk of loss due to changes in For immovable properties owned

the market value of real estate Real estate risk own assets or of financial instruments linked to real estate assets• The risk of decline in the value of the institution’s real estate by an institution Regulation (EU) investments 575/2013: • Where relevant, the value of financial instruments linked to real estate Article 134(1) - SA assets (e.g. real estate investment trusts, REITs) Article 156 - IRB • Dilution risk for all credit portfolios for which the IRB approach is not adopted, and for those whose dilution risk is deemed immaterial from a portfolio perspective • How exposures that are immaterial within each portfolio or exposure class are factored in the institution’s aggregate dilution risk assessment • Where relevant, whether the risk assessment of exposures to dilution
Dilution risk Article 4 (53) of the CRRrisk in the acquiring business for merchant payment systems (for example, in the portfolio of contingent liabilities for chargeback positions) is appropriate and based upon a consistent segmentation of the underlying positions in accordance with their key contractual features – i.e. the nature of underlying sales transactions, the timing of processed payments, and the application of standard risk mitigation mechanisms. • Monitor whether the institution continues to fulfil the minimum
Model risk (for regulatory Article 4(1), point (52b) of the CRR approved models)requirements and ensure that related own funds requirements are not underestimated Directive 2013/36/EU: Article 3 • The assessment may be based on the insights gained in other supervisory actions, including those carried out in accordance with Article 101 of Directive 2013/36/EU

1.1 Referenties

1.2 Geïdentificeerde eisen

1.3 Gerelateerde standaarden

2. Geïdentificeerde eisen

Eisen

3. Gerelateerde standaarden

Standaarden
  • EBA -

    EN: Guidelines and other publications of the European Banking Authority (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Reproduction is authorised provided the source is acknowledged (EBA legal notice). Divided into sections and converted into the GRCA format, the wording unchanged. Only the versions published by the EBA are authoritative.

    DE: Leitlinien und weitere Veröffentlichungen der Europäischen Bankenaufsichtsbehörde (EBA), https://www.eba.europa.eu/. © European Banking Authority. Wiedergabe mit Quellenangabe gestattet (Rechtlicher Hinweis der EBA). In Abschnitte aufgeteilt und in das GRCA-Format umgewandelt, der Wortlaut unverändert. Maßgeblich sind allein die von der EBA veröffentlichten Fassungen.