|
Hänvisningar till lagstiftning och instruktioner
|
|
Rad nr
|
Förklaring
|
|
EU a)
|
Vid offentliggörande av den information som avses i artikel 455 c i kapitalkravsförordningen om den utsträckning i vilken och med vilka metoder kraven i artiklarna 104 i kapitalkravsförordningen uppfylls, ska instituten inkludera följande:
— En beskrivning av de förfaranden och system som införts för säkring av möjligheten att handla för de positioner som inbegrips i handelslagret för att uppfylla kraven i artikel 104 i kapitalkravsförordningen.
— En beskrivning av den metod som används för att säkerställa att de riktlinjer och processer som införts för den övergripande hanteringen av handelslagret är lämpliga.
|
|
EU b)
|
Vid offentliggörande av den information som avses i artikel 455 c i kapitalkravsförordningen om den utsträckning i vilken och med vilka metoder kraven i artiklarna 105 i kapitalkravsförordningen uppfylls, ska instituten inkludera följande:
— En beskrivning av värderingsmetoderna, inbegripet en förklaring av i vilken utsträckning marknadsvärderings- och modellvärderingsmetoderna används.
— En beskrivning av den oberoende priskontrollprocessen.
— Förfaranden för värderingsjusteringar eller reserver (inbegripet en beskrivning av processen och metoden för värdering av handelspositioner efter typ av instrument).
|
|
(A)
|
Institut som använder VaR-modeller och stressjusterade VaR-modeller enligt definitionen i artikel 365 i kapitalkravsförordningen
|
|
a)
|
Vid offentliggörande av den information som avses i artikel 455 a (i) och b i kapitalkravsförordningen ska instituten beskriva den verksamhet och de risker som omfattas av VaR-modellerna och de stressjusterade VaR-modellerna och ange hur de har fördelats i de portföljer/underportföljer för vilka den behöriga myndigheten har gett sitt godkännande.
|
|
b)
|
Vid offentliggörande av de uppgifter som avses i artikel 455 b i kapitalkravsförordningen ska institutet inkludera följande:
— En beskrivning av tillämpningsområdet för de VaR-modeller och stressjusterade VaR-modeller för vilka den behöriga myndigheten har gett sitt tillstånd.
— I tillämpliga fall, information om vilka enheter i gruppen som använder dessa modeller och hur dessa modeller representerar alla de modeller som används på gruppnivå, samt den procentandel av kapitalbaskraven som täcks av modellerna och/eller om samma VaR-modeller och stressjusterade VaR-modeller används för alla enheter med marknadsriskexponering.
|
|
|
Offentliggörandet av den information som avses i artikel 455 a (i) i kapitalkravsförordningen om egenskaperna för den modell som används ska inbegripa följande:
|
|
c)
|
En allmän beskrivning av regleringsmässiga VaR-modeller och stressjusterade VaR-modeller.
|
|
d)
|
En redogörelse av de huvudsakliga skillnaderna, om sådana existerar, mellan den modell som används i förvaltningssyfte och den modell som används i regleringssyfte (10 dagar – 99 %) för VaR-modellerna och de stressjusterade VaR-modellerna.
|
|
e)
|
För VaR-modeller:
|
|
i)
|
Frekvens för uppdatering av uppgifter.
|
|
ii)
|
Längden på den period för uppgifter som används för kalibrering av modellen. En beskrivning det viktningssystem som används (i tillämpliga fall).
|
|
iii)
|
En beskrivning av hur instituten fastställer innehavsperioden på tio dagar (ökar de till exempel en endags VaR med kvadratroten av 10 eller utformar de en tiodagars VaR direkt?).
|
|
iv)
|
En beskrivning av aggregeringsmetoden, som är metoden för aggregering av den specifika och allmänna risken (dvs. beräknar instituten den specifika kostnaden som en fristående kostnad genom användning av en annan metod än den som används för att beräkna den allmänna risken eller använder instituten en enskild metod som diversifierar allmän och specifik risk?).
|
|
v)
|
Värderingsmetoden (fullständig omvärdering eller användning av approximeringar).
|
|
vi)
|
Huruvida, vid simulering av möjliga rörelser vad gäller riskfaktorer, absolut eller relativ avkastning (eller en blandad metod) används (dvs. proportionella förändringar av priser eller kurser eller absoluta förändring av priser eller kurser).
|
|
f)
|
För stressjusterade VaR-modeller:
|
|
i)
|
En beskrivning av hur innehavsperioden på tio dagar fastställs. Ökar till exempel institutet en endags VaR med kvadratroten av 10 eller utformar det en tiodagars VaR direkt? Om metoden är densamma som för VaR-modellerna kan instituten bekräfta detta och hänvisa till upplysningarna i e (iii) ovan.
|
|
ii)
|
En beskrivning av den stressperiod som valts av institutet och skälen till detta val.
|
|
iii)
|
En beskrivning av värderingsmetoden (fullständig omvärdering eller användning av approximeringar).
|
|
g)
|
När den information som avses i artikel 455 a (iii) i kapitalkravsförordningen offentliggörs ska instituten beskriva de stresstester som används för modelleringsparametrarna som stämmer överens med den information som rapporterats i A a ovan (huvudscenarier framtagna för att fånga dragen hos de portföljer för vilka VaR-modellerna och de stressjusterade VaR-modellerna tillämpas på gruppnivå).
|
|
h)
|
Vid offentliggörande av den information som avses i artikel 455 a iv i kapitalkravsförordningen ska instituten beskriva den metod som används för utfallstester/validering av noggrannheten och den interna följdriktigheten för uppgifter och parametrar som används för de interna modellerna och modelleringsprocesserna.
|
|
(B)
|
Institut som använder interna modeller för att mäta kapitalbaskraven för tillkommande fallissemangs- och migrationsrisker (IRC) i enlighet med del tre avdelning IV kapitel 5 avsnitt 3 och 4 i kapitalkravsförordningen
|
|
a)
|
Vid offentliggörande av den information som avses i artikel 455 a (ii) och b i kapitalkravsförordningen ska instituten beskriva de risker som täcks av IRC-modellerna, med specificering av hur de är fördelade i portföljer/underportföljer för vilka den behöriga myndigheten har gett sitt godkännande.
|
|
b)
|
Den information som avses i artikel 455 b i kapitalkravsförordningen ska inbegripa en beskrivning av tillämpningsområdet för den IRC-modell för vilken den behöriga myndigheten har gett tillstånd, och ska kompletteras med information om vilka enheter i gruppen som använder dessa modeller och hur dessa modeller representerar alla de modeller som används på gruppnivå, inklusive den procentandel av kapitalbaskraven som täcks av modellerna eller om samma IRC-modeller används för alla enheter med marknadsriskexponering.
|
|
|
Den information som avses i artikel 455 a (ii) i kapitalkravsförordningen om egenskaperna hos de IRC-modeller som används ska inbegripa följande:
|
|
c)
|
En allmän beskrivning av den metod som används för interna modeller för tillkommande fallissemangs- och migrationsrisk, inklusive följande:
|
|
i)
|
Uppgifter om den övergripande modelleringsmetoden (i synnerhet användningen av spridningsbaserade modeller eller modeller som baseras på övergångsmatriser).
|
|
ii)
|
Uppgifter om kalibreringen av övergångsmatrisen.
|
|
iii)
|
Uppgifter om korrelationsantaganden.
|
|
d)
|
Instituten ska beskriva den metod som används för att fastställa likviditetshorisonter.
|
|
e)
|
Instituten ska beskriva den metod som används för att nå fram till en kapitalbedömning som är förenlig med den sundhetsstandard som krävs.
|
|
f)
|
Instituten ska beskriva den metod som används vid valideringen av modellerna.
|
|
g)
|
Den information som avses i artikel 455 a (iii) i kapitalkravsförordningen ska inbegripa en beskrivning av de stresstester som används för modelleringsparametrarna som stämmer överens med den information som rapporterats i B a ovan (huvudscenarier framtagna för att fånga egenskaperna hos de portföljer för vilka IRC-modellerna tillämpas på gruppnivå).
|
|
h)
|
Den information som avses i artikel 455 a iv i kapitalkravsförordningen ska inbegripa en beskrivning av den metod som används för utfallstester/validering av noggrannheten och den interna följdriktigheten för uppgifter och parametrar som används för de interna IRC-modellerna och modelleringsprocesserna.
|
|
(C)
|
Institut som använder interna modeller för att mäta kapitalbaskrav för korrelationshandelsportföljen (övergripande riskmått) i enlighet med del tre avdelning IV kapitel 5 avsnitt 5 i kapitalkravsförordningen
|
|
a)
|
Vid offentliggörande av den information som avses i artikel 455 a (ii) och b i kapitalkravsförordningen ska instituten beskriva de risker som omfattas av modellerna för övergripande riskmått, med specificering av hur de har fördelats i portföljer/underportföljer för vilka den behöriga myndigheten har gett sitt godkännande.
|
|
b)
|
Den information som avses i artikel 455 b i kapitalkravsförordningen ska inbegripa en beskrivning av tillämpningsområdet för modellerna för övergripande riskmått för vilka den behöriga myndigheten har gett sitt godkännande. Denna information ska kompletteras med information om vilka enheter i gruppen som använder dessa modeller och hur modellerna representerar alla de modeller som används på gruppnivå, inklusive den procentandel av kapitalbaskravet som omfattas av modellerna eller om samma IRC-modeller används för alla enheter med marknadsriskexponeringar.
|
|
|
Den information som avses i artikel 455 a (ii) i kapitalkravsförordningen om egenskaperna för de modeller för övergripande riskmått som används ska inbegripa följande:
|
|
c)
|
En allmän beskrivning av den metod som används för korrelationshandel, inklusive följande:
|
|
i)
|
Uppgifter om den övergripande modelleringsmetoden (valet av modellkorrelation mellan fallissemang/migrationshändelser och spridning: i) Separata men korrelerade stokastiska processer som driver migration/fallissemang och spridningsrörelser, ii) spridningsförändringar som driver migration/fallissemang, eller iii) fallissemang/migration som driver spridningsförändringar).
|
|
ii)
|
Uppgifter som används för att kalibrera parametrarna för baskorrelationen: LGD-prissättning av trancherna (konstant eller stokastisk).
|
|
iii)
|
Uppgifter om valet av huruvida positioner ska delas in efter antal återstående kreditdagar (vinster och förluster baserade på simulerade marknadsrörelser i modellen som beräknas baserat på tidpunkten för förfallodagen för varje position i slutet av den ettåriga kapitalhorisonten eller genom användning av deras tid till förfallodatum på beräkningsdatumet).
|
|
d)
|
Instituten ska beskriva den metod som används för att fastställa likviditetshorisonter.
|
|
e)
|
Instituten ska beskriva den metod som används för att nå fram till en kapitalbedömning som är förenlig med den sundhetsstandard som krävs.
|
|
f)
|
Instituten ska beskriva den metod som används vid valideringen av modellerna.
|
|
g)
|
Den information som avses i artikel 455 a (iii) i kapitalkravsförordningen ska inbegripa en beskrivning av de stresstester som används för modelleringsparametrarna (huvudscenarier framtagna för att fånga egenskaperna hos de portföljer för vilka modellerna för övergripande riskmått tillämpas på gruppnivå).
|
|
h)
|
Den information som avses i artikel 455 a iv i kapitalkravsförordningen ska inbegripa en beskrivning av den metod som används för utfallstester eller validering av noggrannheten och den interna följdriktigheten för uppgifter och parametrar som används för de interna modellerna för övergripande riskmått och modelleringsprocesserna.
|
|
i)
|
Instituten ska komplettera den offentliggjorda informationen om de interna modeller för tillkommande fallissemangs- och migrationsrisker och för korrelationshandel med den information som avses i artikel 455 f om den viktade genomsnittliga likviditetshorisonten för underportföljer, vilken ska stämma överens med den beskrivning som tillhandahållits i raderna B a och B d samt C a och C d i tabell EU MRB.
|