6.3.1.1 Definition of economic loss and realised LGD

När det gäller LGD-skattningar enligt vad som avses i artikel 181.1 a i förordning (EU) nr 575/2013 bör instituten beräkna realiserade LGD-värden för varje exponering, enligt vad som avses i punkt 55 i artikel 4.1 i samma förordning, som kvoten av den ekonomiska förlusten och det utestående beloppet för fordran vid tidpunkten för fallissemanget, inbegripet belopp som avser kapitalbelopp, ränta och avgifter.

När det gäller punkt 131 bör instituten beräkna den ekonomiska förlusten som realiserats inom ramen för ett instrument (dvs. fallerad exponering), enligt vad som avses i punkt 2 i artikel 5 i förordning (EU) nr 575/2013, som skillnaden mellan

• (a) det utestående beloppet för fordran vid tidpunkten för fallissemanget, utan att det påverkar tillämpningen av punkt 140, inbegripet belopp som avser kapitalbelopp, ränta och avgifter, som höjs genom väsentliga direkta eller indirekta kostnader vid inkassering av instrumentet som diskonteras fram till fallissemanget, och
• (b) återvinningar som realiserats efter fallissemanget som diskonterats fram till tidpunkten för detsamma.

För att beräkna den ekonomiska förlusten som realiserats inom ramen för en exponering i enlighet med punkt 132 bör instituten ta hänsyn till alla realiserade återvinningar, även återvinningar från okända källor och återvinningar i samband med säkerheter som inte uppfyller kravet i artikel 181.1 f i förordning (EU) nr 575/2013.

Om någon del av en exponering i samband med ett fallissemang har efterskänkts eller skrivits bort före eller på datumet för fallissemanget, och det belopp som efterskänkts eller skrivits bort inte tagits med i det utestående beloppet för fordran vid fallissemanget bör beloppet för den exponering som efterskänkts eller skrivits bort läggas till det utestående beloppet för fordran vid fallissemanget, både för beräkning av ekonomisk förlust enligt vad som anges i punkt 132 i täljaren och i beräkningen av det utestående beloppet för fordran i nämnaren för realiserade LGD-värden.

När det gäller exponeringar som återgår till ej fallerade bör instituten beräkna den ekonomiska förlusten som för alla andra fallerade exponeringar med den enda skillnaden att ett ytterligare kassaflöde för återvinning bör läggas till i beräkningen som om gäldenären skulle ha gjort en betalning som uppgick till det utestående beloppet på den dag då exponeringen gick tillbaka till ej fallerad, inbegripet kapitalbelopp, ränta och avgifter (artificiella kassaflöden). Detta artificiella kassaflöde bör diskonteras fram till fallissemanget på samma sätt som alla observerade kassaflöden. Om exponeringarna uppfyller kriterierna i punkt 101 bör de realiserade LGD-värdena beräknas med hänvisning till den dag då det första fallissemanget inträffade, med hänsyn till alla kassaflöden som observerats från den dag när det första fallissemanget inträffade, inbegripet de som observerats under perioden mellan det första och det andra fallissemanget, utan att lägga till några artificiella kassaflöden.

Om instituten öppnar nya exponeringar för att ersätta exponeringar som fallerat som en del av omstruktureringen eller av tekniska skäl bör de beräkna de realiserade LGD-värdena på grundval av de ursprungligen fallerade exponeringarna. I detta hänseende bör instituten ha en sund mekanism för att fördela observerade kostnader, återvinningar och ytterligare utnyttjanden till de ursprungliga exponeringarna.