4.4 Portée et champ d’application des tests de résistance

Les tests de résistance devraient prendre en compte tous les types de risques significatifs, compte tenu des actifs et passifs au bilan et hors bilan d’un établissement, y compris les entités structurées pertinentes.

Les tests de résistance devraient intégrer les risques à différents niveaux au sein d’un établissement. À cet égard, selon le principe de proportionnalité, la portée des tests de résistance peut aller de simples analyses de la sensibilité, au niveau du portefeuille ou au niveau des risques individuels, à des tests de résistance de scénarios complets à l’échelle de l’établissement.

Les tests de résistance devraient tenir compte de l’évolution des corrélations entre les types de risques et les facteurs de risque, au niveau de chaque entité et à l’échelle du groupe. Ils devraient également tenir compte du fait que les corrélations tendent à augmenter en période de difficultés économiques ou financières et que des analyses au cas par cas du comportement de certaines corrélations dans certains scénarios sont nécessaires.

4.4.2 Tests de résistance au niveau du portefeuille et des risques individuels

Les établissements devraient effectuer des tests de résistance sur la base d’un portefeuille individuel, couvrant tous les types de risques qui pèsent sur ces portefeuilles, en ayant recours à la fois à des analyses de sensibilité et à des analyses de scénarios. Les établissements devraient également recenser les facteurs de risque et leur niveau de tension adéquat, dans la mesure du possible, au niveau d’un portefeuille individuel.

Les établissements devraient s’assurer qu’ils soumettent les portefeuilles et les lignes d’activité ou les unités opérationnelles à des tests de résistance afin de recenser les concentrations intra-risques et entre risques, c’est-à-dire les concentrations de facteurs de risque communs dans chaque type de risque et entre les différents types de risques (y compris les effets de contagion).

En particulier, lorsqu’ils examinent les concentrations entre risques, les établissements devraient agréger les différents types de risques, notamment les risques de marché et de crédit, afin de mieux comprendre leurs concentrations de risques potentielles dans une situation de tensions. Les établissements devraient recenser les liens potentiels entre les expositions qui pourraient présenter des risques pendant les périodes de difficultés économiques ou financières, et devraient également vérifier les hypothèses sur les dépendances et les corrélations entre les types de risques dans une situation de tensions.

4.4.3 Tests de résistance à l’échelle de l’établissement

Afin de fournir une image complète et holistique des risques de l’établissement, outre les tests de résistance au niveau des entités individuelles, des tests de résistance devraient également être réalisés au niveau du groupe et au niveau des portefeuilles et des différents types de risques.

Il conviendrait de tenir compte du fait que:

• a) les risques au niveau de l’ensemble de l’établissement pourraient ne pas être pris adéquatement en compte par une simple agrégation de tests de résistance sur les portefeuilles, les domaines de risque individuels ou les unités opérationnelles du groupe;
• b) les corrélations, la compensation des expositions individuelles et les concentrations pourraient conduire soit à un double comptage des risques, soit à une sous-estimation de l’impact des facteurs de risque testés; et
• c) des risques de groupe spécifiques pourraient survenir au niveau de l’ensemble de l’établissement et, par conséquent, les établissements devraient veiller à ce que tous les risques significatifs et leurs facteurs de risque correspondants soient également recensés au niveau de l’ensemble de l’établissement; lors de l’examen des risques au niveau de l’ensemble de l’établissement, une attention particulière devrait être accordée aux concentrations de risques dans une optique holistique.

Un groupe ou un établissement opérant à l’échelle internationale devrait également effectuer des tests de résistance au niveau des unités opérationnelles dans des régions géographiques, des secteurs économiques ou des lignes d’activités spécifiques, afin de tenir compte des différents facteurs de risque dans différentes activités et régions.