14.1.1 Ocene prevzetih tveganj

Investicijsko podjetje bi moralo opredeliti svoje cilje ter cilje poslovnih enot in zaposlenih. Ti cilji bi morali izhajati iz njegove poslovne strategije in strategije upravljanja tveganj, korporativnih vrednot, nagnjenosti k prevzemanju tveganj in dolgoročnih interesov, upoštevati pa bi morali tudi stroške kapitala in likvidnost investicijskega podjetja. Investicijska podjetja bi morala oceniti dosežke poslovnih enot in opredeljenih zaposlenih v obračunskem obdobju glede na njihove cilje.

Investicijska podjetja bi morala upoštevati vsa sedanja in prihodnja tveganja, ne glede na to, ali so vključena v bilanco stanja ali ne, pri čemer bi morala razlikovati med tveganji, ki so pomembna za investicijsko podjetje, poslovne enote in posameznike. Čeprav so investicijska podjetja običajno izpostavlje na vsem vrstam tveganj na ravni investicijskega podjetja, so na ravni posameznih zaposlenih ali poslovnih enot relevantne samo nekatere vrste tveganj.

Investicijska podjetja bi morala tudi uporabljati ukrepe za prilagajanje prejemkov tveganjem, kadar je te žko natančno količinsko opredeliti izpostavljenost tveganjem, kot v primeru tveganja ugleda in operativnega tveganja. V takih primerih bi morala ocena tveganj temeljiti na ustreznih približkih, vključno s kazalniki tveganj, kapitalskimi zahtevami ali anali zo scenarija.

Da bi se konservativno upoštevala vsa pomembna tveganja na ravni investicijskega podjetja in poslovne enote, bi morala investicijska podjetja uporabiti enake metode merjenja tveganja, kot jih uporabljajo za namene notranjega merjenja tveganja, npr. v okviru procesa ocenjevanja ustreznosti notranjega kapitala (proces ICAAP). Upoštevati bi morala pričakovane in nepričakovane izgube ter stresne pogoje.

Investicijska podjetja bi morala biti sposobna pristojnim organom pokazati, kako so izračuni tv eganj porazdeljeni po poslovnih enotah in različnih vrstah tveganj. Obseg in kakovost metod in modelov, ki se uporabljajo v okviru procesa ICAAP, bi moralo investicijsko podjetje sorazmerno upoštevati v politiki prejemkov.