6.1. Tests de résistance

Les établissements financiers devraient intégrer les facteurs environnementaux dans le cadre de leurs tests de résistance, élaboré conformément aux orientations de l’ABE sur les tests de résistance des établissements financiers.

Conformément à l’article 177, paragraphes 2 et 2 bis , du règlement (UE) nº 575/2013, les établissements financiers utilisant l’approche NI sont tenus d’effectuer régulièrement des tests de résistance au risque de crédit qui tiennent compte des effets des scénarios de récession graves, mais plausibles, et qui « incluent également les facteurs de risque ESG, en particulier les facteurs liés au risque physique et au risque de transition découlant du changement climatique ». La méthodologie utilisée pour réaliser les tests de résistance conformément à l’article précité devrait être cohérente, dans la mesure appropriée, avec les méthodes exposées à la section 4.7.1 des orientations de l’ABE sur les tests de résistance des établissements financiers et à la présente section.

Aux fins de leur exercice de tests de résistance, les établissements financiers devraient utiliser un scénario de référence ainsi qu’un ensemble de scénarios adverses définis comme des scénarios sévères (c’est - à - dire un risque extrême) mais plausibles (c’e st- à - dire raisonnablement probables).

Lorsqu’ils définissent leur scénario de référence, les établissements financiers devraient supposer la poursuite des conditions et des tendances actuelles, y compris les tendances attendues en matière de risques environnementaux, sans supposer de chocs extrêmes ou de changements de politique. Le scénario de référence devrait tenir compte, lorsqu’il est susceptible d’avoir des incidences importantes, des politiques adoptées ou sur le point d’être adoptées au cours de la période considérée.

Pour l’ensemble des scénarios défavorables, les établissements financiers devraient considérer les chocs environnementaux comme des chocs parmi d’autres. Lorsque des chocs d’origines différentes se combinent, les établissements financiers devraient examiner de manière plus approfondie les conséquences de ces risques composés qui pourraient amplifier les incidences au - delà d’une simple agrégation des incidences des scénarios climatiques, environnementaux et macroéconomiques analysés séparément.

Lorsqu’ils intègrent des variables environnementales dans leur cadre actuel de tests de résistance, les établissements financiers devraient procéder à une analyse approfondie des lacunes de leurs modèles de tests de résistance afin de recenser les domaines dans lesquels les capacités de modélisation actuelles doivent être améliorées pour tenir dûment compte des risques environnementaux. Étant donné que les risques environnementaux ne sont pas principalement pris en compte par les variables économiques, les établissements financiers devraient envisager une refonte en profondeur de leurs approches plutôt que de multiples ajustements ad hoc.

Afin de faciliter une intégration harmonieuse des variables environnementales, les établissements financiers peuvent être amenés à tester les nouvelles approches ou les modules sur les risques environnementaux séparément avant leur intégration complète. Au cours de la phase de test, les établissements financiers devraient faire preuve de prudence lorsqu’ils utilisent les résultats des tests de résistance aux fins de la prise de décision.

Les établissements financiers devraient veiller à ce que les dimensions du secteur industriel et du pays ou de la localisation géographique soient dûment prises en compte dans leurs modèles de tests de résistance. Lors de l’élaboration de nouveaux modèles ou de l’extension de la granularité des modèles existants, les établissements financiers devraient introduire des variables sensibles aux risques environnementaux en lien avec l’identification des canaux de transmission prévue à la section 5.1.

Dans la mesure du possible et en tenant compte de leur évaluation du caractère significatif, les établissements financiers devraient appliquer les chocs environnementaux liés à des scénarios défavorables directement au niveau de l’exposition. Pour les risques dont le caractère significatif résulte principalement d’un effet de concentration, les établissements financiers devraient appliquer les chocs à des groupes de contreparties présentant un profil similaire d’exposition aux risques environnementaux.

Les établissements financiers peuvent utiliser une hypothèse de bilan constant, mais sont encouragés à intégrer, dans la mesure du possible, des changements significatifs dans la composition de leurs portefeuilles résultant de la stratégie approuvée par l'établissement, lorsque ceux - ci doivent se produire au cours de la période du test de résistance. En complément, les établissements financiers peuvent utiliser une approche de bilan dynamique complète en fonction de leurs pratiques et de leurs besoins.

Les établissements financiers devraient intégrer progressivement les facteurs environnementaux dans leurs modèles de tests de résistance, en commençant par les modèles de risque de crédit, et en visant à rendre compte progressivement des incidences des changements environnementaux sur d’autres catégories de risque traditionnelles, y compris le risque de marché, le risque opérationnel et le risque de liquidité dans tous les portefeuilles, tous les secteurs et toutes les zones géographiques en question.

Par dérogation au paragraphe 15 des orientations de l’ABE sur les tests de résistance des établissements financiers, les établissements financiers ne sont pas tenus d’intégrer les risques environnementaux dans leurs tests de résistance inversés. Ils peuvent le faire sur une base volontaire s’ils le jugent utile.