8.1. Considerazioni generali

Le autorità competenti dovrebbero valutare i rischi rilevanti di liquidità e di funding dell’ente e verificare se la liquidità e il funding dell’ente garantiscano una copertura adeguata dei rischi valutati. Lo scopo di questo titolo è di fornire metodologie da considerare nella valutazione sia dei singoli rischi sia della gestione dei rischi e dei controlli. Il titolo non intende essere esaustivo e consente alle autorità competenti di prendere in considerazione altri criteri aggiuntivi che possano essere ritenuti pertinenti in base alla propria esperienza e alle caratteristiche specifiche dell’ente nella loro valutazione della liquidità e del funding dell’ente.

Nel valutare il rischio intrinseco di liquidità e di funding , nonché l’adeguatezza del quadro di controllo interno relativo a tali rischi, le autorità competenti dovrebbero valutare, tra l’altro, la conformità complessiva dell’ente agli atti giuridici pubblicati separatamente sul sito web dell’ABE, come indicato al paragrafo 12.

La metodologia comprende sei componenti principali:

• a. la valutazione del rischio di liquidità intrinseco (sezione 8.2);
• b. la valutazione del rischio di funding intrinseco (sezione 8.3);
• c. la valutazione del quadro di gestione e controllo dei rischi di liquidità e di funding (sezione 8.4);
• d. la sintesi delle risultanze e il punteggio relativo all’adeguatezza della liquidità e del funding (sezione 8.5);
• e. la determinazione delle potenziali misure di gestione del rischio di liquidità e di funding nello SREP (sezione 8.6);
• f. il confronto e la definizione dei requisiti quantitativi in materia di liquidità e funding (sezione 8.7).

Il diagramma di flusso della valutazione è rappresentato graficamente nella figura 3. Figura 3. Elementi della valutazione dei rischi che impattano sulla liquidità e sul funding

Valutazione dei all’adeguatezza rischi che impattano della liquidità e sulla liquidità del funding

Nella valutazione dei rischi che impattano sulla liquidità e sul funding , le autorità competenti dovrebbero verificare, tra le altre cose, il coefficiente di copertura della liquidità ( Liquidity Coverage Ratio , LCR), come specificato nel regolamento delegato (UE) 2015/61⁴⁴ della Commissione e il coefficiente netto di finanziamento stabile ( Net Stable Funding Ratio , NSFR), come stabilito nella parte sei, titolo IV, del regolamento (UE) n. 575/2013, nonché l’ILAAP dell’ente. Esse dovrebbero inoltre prendere in considerazione raccomandazioni, orientamenti e indicazioni inclusi nelle relazioni di attuazione dell’LCR e dell’NSFR, emanati dall’ABE, oltre agli avvisi e alle raccomandazioni trasmessi dalle autorità macroprudenziali o dal CERS. Tuttavia, i presenti orientamenti estendono l’ambito della valutazione al di là dei requisiti minimi, al fine di consentire alle autorità competenti di avere una visione completa dei rischi.

Le autorità competenti dovrebbero garantire che la valutazione presti attenzione all’impatto del modello di business dell’ente sul suo profilo di rischio di liquidità e di funding , tenendo conto dei risultati dell’analisi del modello di business condotta ai sensi del titolo 4. Esse dovrebbero contestualmente prestare attenzione al modo in cui il modello di business dell’ente sia cambiato nel tempo e se ciò abbia comportato un aumento dei rischi. Le autorità competenti dovrebbero monitorare i principali indicatori quantitativi per individuare le tendenze e fornire elementi a sostegno di tale analisi.

Al fine di facilitare la valutazione quantitativa dei rischi di liquidità e di funding dell’ente, nonché dell’adeguatezza della stessa, le autorità competenti dovrebbero fare riferimento alle indicazioni aggiuntive disponibili nella sezione 8.7 relative al confronto e alla definizione dei requisiti quantitativi di liquidità e di funding .

Le autorità competenti dovrebbero inoltre valutare qualsiasi informazione che possa avere un impatto sulla posizione di liquidità e funding (ad esempio, proveniente dalle autorità competenti in materia di AML/CFT).

Nel valutare la qualità dei meccanismi organizzativi e di gestione dei rischi adottati dall’ente per la gestione del rischio di liquidità e di funding , le autorità competenti dovrebbero assicurarsi che tali meccanismi coprano tutte le sue entità giuridiche, filiazioni e succursali rilevanti.

Le autorità competenti dovrebbero tenere conto dell’impatto dei rischi ESG sui rischi intrinseci di liquidità e di funding , nonché dell’adeguatezza del quadro di gestione e controllo dei rischi di liquidità e di funding in relazione ai rischi ESG, dando priorità ai rischi ambientali.

L’esito della valutazione dei singoli rischi dovrebbe riflettersi in una sintesi delle risultanze, in una spiegazione dei principali fattori di rischio e in un punteggio, come specificato nelle seguenti sezioni.