Toepassingsgebied

Deze richtsnoeren gelden voor governanceregelingen van beleggingsondernemingen als vereist volgens Richtlijn (EU) 2019/2034, met inbegrip van hun organisatiestructuur en de bijbehorende verantwoordelijkheidslijnen, alsmede voor procedures voor de identificatie, het beheer, de monitoring en de rapportage van alle risico’s³ waaraan zij blootstaan of bloot kunnen komen te staan, en voor het kader voor interne controle.

³ Iedere verwijzing naar risico’s in deze richtsnoeren omvat alle risico’s waaraan beleggingsondernemingen zijn of kunnen zijn blootgesteld, waaronder risico’s voor cliënten, voor de markt en voor de beleggingsonderneming zelf, liquiditeitsrisico’s, operationele risico’s, waaronder juridische en IT-risico’s, reputatierisico’s, ESG-risico’s en risico’s op het gebied van witwassen en terrorismefinanciering.

Deze richtsnoeren gelden op individuele en geconsolideerde basis binnen het omschreven toepassingsgebied in overeenstemming met artikel 25 van Richtlijn (EU) 2019/2034.

De richtsnoeren beogen betrekking te hebben op alle bestaande bestuursmodellen zonder een bepaald model te bepleiten. De richtsnoeren laten de algemene bevoegdheidsverdeling overeenkomstig nationaal vennootschapsrecht onverlet. Zij dienen dan ook ongeacht het gebruikte bestuursmodel (monistisch en/of dualistisch bestuursmodel en/of een ander model) te worden toegepast in de lidstaten. Het leidinggevend orgaan, als gedefinieerd in artikel 3, lid 1, punten 23 en 24, van Richtlijn (EU) 2019/2034, dient te worden opgevat als een orgaan met leidinggevende (uitvoerende) en toezichthoudende (niet-uitvoerende) functies⁴ .

⁴ Zie ook overweging 27 van Richtlijn 2019/2034/EU.

De termen “leidinggevend orgaan in zijn bestuursfunctie” en “leidinggevend orgaan in zijn toezichtfunctie” worden in deze richtsnoeren gebruikt zonder te refereren aan een specifieke governancestructuur, en verwijzingen naar de leidinggevende (uitvoerende) of toezichthoudende (niet-uitvoerende) functie dienen te worden opgevat als geldend voor de organen of leden van het leidinggevend orgaan die overeenkomstig het nationale recht verantwoordelijk zijn voor die functie. Bij de uitvoering van deze richtsnoeren dienen bevoegde autoriteiten rekening te houden met hun nationaal vennootschapsrecht en dienen zij te specificeren, waar nodig, op welk orgaan of welke leden van het leidinggevend orgaan die functies van toepassing zijn.

In lidstaten waarin het leidinggevend orgaan de uitvoerende functie geheel of gedeeltelijk delegeert aan een persoon of een intern uitvoerend orgaan (bijvoorbeeld aan een chief executive officer (CEO), managementteam of bestuur), worden de personen die op basis van die delegering deze uitvoerende functies vervullen en het beleid van de instelling bepalen, beschouwd als vormden zij de bestuursfunctie van het leidinggevend orgaan. In deze richtsnoeren vallen, in geval van verwijzing naar het leidinggevend orgaan in zijn bestuursfunctie, daar ook de leden van het uitvoerend orgaan of de CEO onder, zoals gedefinieerd in deze richtsnoeren, ook al zijn zij niet voorgesteld of benoemd als formele leden van het bestuursorgaan of de bestuursorganen van de beleggingsonderneming op grond van het nationale recht.

In lidstaten waar bepaalde verantwoordelijkheden rechtstreeks worden uitgeoefend door aandeelhouders, leden of eigenaren van de beleggingsonderneming in plaats van door het leidinggevend orgaan, waarborgen beleggingsondernemingen dat dergelijke verantwoordelijkheden en bijbehorende besluiten zoveel mogelijk in overeenstemming zijn met deze richtsnoeren die gelden voor het leidinggevend orgaan.

De definities van CEO, chief financial officer (CFO) en medewerker met een sleutelfunctie die in deze richtsnoeren worden gebruikt, zijn louter functioneel en zijn niet bedoeld om de benoeming van deze functionarissen of de totstandbrenging van dergelijke functies op te leggen, tenzij dit is voorgeschreven door relevante EU- of nationale wetgeving.