Załącznik II – Podkategorie ryzyka rynkowego

Ryzyko strat wynikających ze zmian wartości rynkowej instrumentów dłużnych spowodowanych zmianą poziomu stóp procentowych, niezwiązanych z żadnymi konkretnymi cechami tych poszczególnych instrumentów dłużnych.

Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale:

> Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5 – art. 362

> Okres przed wejściem w życie FRTB – metoda standardowa/Okres po wejściu w życie FRTB – uproszczona metoda standardowa Ryzyko ogólne stopy procentowej Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 2, sekcja 2, podsekcja 2 – art. 339–340 (ryzyko ogólne instrumentów dłużnych) (portfel handlowy) > Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, , część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 2 – art. 325d–325k (metoda oparta na wskaźnikach wrażliwości, ryzyko ogólne stopy procentowej)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b – art. 325az–325bp (oczekiwany brak/składnik miary ryzyka scenariusza warunków skrajnych) Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Ryzyko wynikające ze zmian wartości rynkowej dłużnych instrumentów finansowych w wyniku wahań ich spreadu kredytowego (zob. „Definicje”, tytuł 1).

• - Zróżnicowane ujęcie w kapitale w zależności od rodzaju instrumentu/portfela:

1) Ryzyko spreadu kredytowego pozycji niesekurytyzacyjnych

2) Ryzyko spreadu kredytowego pozycji sekurytyzacyjnych (niewłączonych do alternatywnego korelacyjnego portfela handlowego – ACTP)

3) Ryzyko spreadu kredytowego pozycji sekurytyzacyjnych włączonych do ACTP

• - Obejmuje również ryzyko związane niewypłacalności państwa (tj. ryzyko strat wynikających ze spadających wartości rynkowych Ryzyko spreadu ekspozycji na dług państwowy)

(portfel handlowy) Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale

> Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5 CRR – art. 362

(Wartość zagrożona (VaR) – komponent; dodatkowy komponent ACTP („kompleksowa miara ryzyka”) w odniesieniu do pozycji w ACTP)

> Okres przed wejściem w życie FRTB – metoda standardowa/Okres po wejściu w życie FRTB – uproszczona metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 2, sekcja 2, podsekcja 1 – art. 335–338 (ryzyko szczególne z tytułu instrumentów dłużnych)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, , część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 2 – art. 325d–325k (metoda oparta na wskaźnikach wrażliwości, ryzyko spreadu kredytowego pozycji niesekurytyzacyjnych, ryzyko spreadu kredytowego pozycji sekurytyzacyjnych niewłączonych do ACTP, ryzyko spreadu kredytowego pozycji sekurytyzacyjnych włączonych do ACTP)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b – art. 325az–325bp (oczekiwany brak/składnik miary ryzyka scenariusza warunków skrajnych)

Ryzyko zmiany wartości rynkowej instrumentu spowodowanej ogólnymi wahaniami na rynku akcji lub czynnikami związanymi z emitentem tego instrumentu lub – w przypadku instrumentu pochodnego – z emitentem instrumentu bazowego.

Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale

> Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5 – art. 362 CRR

Ryzyko cen akcji > Okres przed wejściem w życie FRTB – metoda standardowa/Okres po wejściu w życie FRTB – uproszczona metoda standardowa

(portfel handlowy) Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 2, sekcja 3 – art. 341–344 (ryzyko ogólne instrumentów kapitałowych + ryzyko szczególne instrumentów kapitałowych)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 2 – art. 325d–325k (metoda oparta na wskaźnikach wrażliwości, klasa ryzyka: ryzyko cen akcji)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b – art. 325az–325bp (oczekiwany brak/składnik miary ryzyka scenariusza warunków skrajnych) Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Ryzyko straty z tytułu instrumentów finansowych w związku z pogorszeniem wiarygodności kredytowej emitenta albo emitenta aktywów referencyjnych lub aktywów bazowych. Nie obejmuje ono ryzyka niewykonania zobowiązań. W ramach gruntownego przeglądu portfela handlowego ryzyko to ujmuje się jako część ryzyka spreadu kredytowego.

Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale Ryzyko migracji > Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5, sekcja 4 – art. 372–376

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 2 – art. 325d–325k

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b – art. 325az–325bp

Ryzyko straty z tytułu instrumentów finansowych w związku z niewykonaniem zobowiązania przez emitentów tych instrumentów finansowych lub emitentów odniesienia lub przez emitentów aktywów bazowych. Obejmuje również ryzyko związane z niewypłacalnością państwa, tj. ryzyko strat wynikających z niewykonania zobowiązań przez podmioty państwowe. Ryzyko niewykonania Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale zobowiązania > Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne (portfel handlowy) Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5 – art. 372–376 („narzut z tytułu ryzyka niewykonania zobowiązań”– składnik)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 5 – art. 325v–325ad

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b – art. 325az–325bp (narzut z tytułu niewykonania zobowiązania)

Rozporządzenie (UE) 575/2013, art. 4 ust. 1 pkt 142 – obejmuje m.in. ryzyko związane z przeliczeniem i strukturalne ryzyko walutowe

Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale

I) Zwolnienie dotyczące strukturalnych pozycji walutowych

• - Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, , art. 104c
• - Wytyczne dotyczące strukturalnych pozycji walutowych (EBA/GL/2020/09)

Ryzyko walutowe II) Postępowanie z pozycjami innymi niż strukturalne pozycje walutowe (portfel handlowy i bankowy) > Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5 – art. 362–377

> Okres przed wejściem w życie FRTB – metoda standardowa/Okres po wejściu w życie FRTB – uproszczona metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 3 – art. 351–354

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 2 – art. 325d–325k (metoda oparta na wskaźnikach wrażliwości, klasa ryzyka: ryzyko walutowe)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b, art. 325az–325bp (oczekiwany brak/składnik miary ryzyka scenariusza warunków skrajnych)

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013 , art. 4 ust. 1 pkt 143

Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale

> Okres przed wejściem w życie FRTB – modele wewnętrzne

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 5 – art. 362–377 Ryzyko cen towarów > Okres przed wejściem w życie FRTB – metoda standardowa/Okres po wejściu w życie FRTB – uproszczona metoda standardowa

(portfel handlowy Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 4 – art. 351–354

i bankowy) > Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, , część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 2 – art. 325d–325k (metoda oparta na wskaźnikach wrażliwości, klasa ryzyka: ryzyko cen towarów)

> Okres po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda modeli wewnętrznych

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1b – art. 325az–325bp (oczekiwany brak/składnik miary ryzyka scenariusza warunków skrajnych)

Ryzyko związane Rozporządzenie (UE) nr 575/2013 , art. 381 z korektą wyceny

(portfel handlowy i bankowy) Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013 i art. 325u regulacyjnego standardu technicznego dotyczącego narzutu z tytułu ryzyka rezydualnego (rozporządzenie (UE) 2022/2328) – obejmuje szerokie kategorie ryzyka wynikającego z egzotycznych instrumentów bazowych i ryzyka Ryzyko rezydualne rezydualnego instrumentów obciążonych innym ryzykiem rezydualnym Podkategorie ryzyka rynkowego Odniesienia prawne/definicje⁵⁴

Odpowiednie odniesienia prawne do sposobu ujmowania w kapitale

> Po wejściu w życie FRTB – alternatywna metoda standardowa

Rozporządzenie (UE) nr 575/2013, część trzecia, tytuł IV, rozdział 1a, sekcja 4 – art. 325u

Ryzyko rynkowe: rozporządzenie (UE) nr 575/2013 , art. 4 ust. 1 pkt 52b