8.2. Bedömning av inneboende likviditetsrisk

De behöriga myndigheterna bör fastställa P2R för andra risker än risken för alltför låg bruttosoliditet, om de identifierar någon av de situationer som förtecknas i artikel 104a.1 i direktiv 2013/36/EU för ett institut, särskilt:

• a. Risken för oväntade förluster och förväntade förluster som inte i tillräcklig utsträckning täcks av avsättningar under en tolvmånadersperiod (utom när det i förordning (EU) nr 575/2013 specificeras kapitalbaskrav för en annan period) som enskilda institut står inför på grund av sin verksamhet, inbegripet sådana som återspeglar effekterna av viss ekonomisk utveckling och marknadsutveckling.
• b. Modellbrister för interna metoder för beräkning av kapitalbaskrav (nedan kallade brister i den lagstadgade modellen) som bedömts inom ramen för artikel 101 i direktiv 2013/36/EU, exklusive sådana som redan omfattas av det faktum att ett institut har blivit bundet av kapitalgolvet i enlighet med artikel 92 i förordning 575/2013.
• c. Brister i den interna styrningen, inbegripet interna kontrollsystem och andra brister, samt risker som härrör från institutets affärsmodell, som identifierats efter den riskbedömning som beskrivs i avdelningarna 4–6, om andra tillsynsåtgärder inte har varit effektiva eller anses vara otillräckliga för att åtgärda de konstaterade bristerna.

7.2.1. Fastställande av extra kapitalbas för att täcka oväntade förluster

När de behöriga myndigheterna fastställer P2R för risken för oväntade förluster i enlighet med led a i följande punkt bör de beakta varje typ av risk som kan äventyra institutets kapitalposition. De behöriga myndigheterna bör fastställa P2R för att täcka risken för oväntade förluster genom att fastställa det kapital som anses tillräckligt för att täcka typen av risk och dra av den relevanta delen av P1R.

De behöriga myndigheterna bör för varje enskild risk fastställa de kapitalbelopp som anses vara tillräckliga, genom att identifiera, bedöma och kvantifiera de risker som institutet är exponerat för, med beaktande av dess fullständiga riskprofil. Vid fastställandet av de kapitalbelopp som anses tillräckliga bör följande ingå:

• a. Institutspecifika risker eller riskdelar som inte omfattas av P1R.
• b. Institutspecifika risker eller element av sådana risker som inte i tillräcklig utsträckning omfattas av P1R.

De behöriga myndigheterna bör säkerställa att det kapitalbelopp som anses tillräckligt för att täcka varje risk som identifierats i enlighet med artiklarna 79–85 och 87a i direktiv 2013/36/EU inte är lägre än den relevanta delen av det tillämpliga P1R som täcker den risken. I undantagsfall där det är alltför betungande, särskilt för små institut, att på ett meningsfullt sätt skilja ut det kapitalbelopp som anses vara tillräckligt för varje enskild risk bör de behöriga myndigheterna följa den första meningen i denna punkt efter bästa förmåga, med hjälp av ICAAP-beräkningar, tillsynsbedömning och andra informationskällor.

Vid identifiering, bedömning och kvantifiering av risker som institutet är exponerat för bör de behöriga myndigheterna förlita sig på följande informationskällor:

• a. ICAAP och resultaten av den behöriga myndighetens bedömning av denna, inbegripet ICAAP-beräkningarna om de bedöms vara tillförlitliga eller delvis tillförlitliga i enlighet med punkterna 306–308 .
• b. Tillsynsrapportering.
• c. Resultatet av tillsynsmyndighetens bedömning, inbegripet eventuell relevant tidigare tillsynsverksamhet, och referensmått, samt andra relevanta uppgifter, inbegripet sådana som härrör från samverkan och dialog med institutet.

ICAAP och resultaten av dess bedömning bör beaktas av de behöriga myndigheterna som en av de viktigaste uppgifterna för identifiering och bedömning av risker som är relevanta för institutet. Vid fastställandet av det kapitalbelopp som anses vara tillräckligt och P2R för varje enskild risk bör hänsyn tas till ICAAP-beräkningarna om de bedöms vara tillförlitliga eller delvis tillförlitliga samt resultaten av tillsynsmyndigheternas riktmärkning och andra relevanta uppgifter såsom tillsynsbedömningen.

Vid tillämpning av artikel 98.1 f i direktiv 2013/36/EU och fastställandet av P2R bör de behöriga myndigheterna bedöma och beakta diversifieringseffekter till följd av geografiska, sektorsvisa eller andra relevanta drivkrafter inom varje väsentlig riskkategori (diversifiering inom risken). Denna diversifiering bör inte leda till att det kapitalbaskrav som ska beräknas enligt artikel 92 i förordning (EU) nr 575/2013 sänks för någon av de risker för kapital som omfattas av förordning (EU) 575/2013.

Diversifieringen mellan risker i olika kategorier, även dem som täcks av förordning (EU) nr 575/2013 (diversifiering mellan olika risker), bör dock inte beaktas vid fastställandet av P2R.

ICAAP-beräkningar

De behöriga myndigheterna bör bedöma ICAAP-beräkningarnas tillförlitlighet genom att bedöma om de är:

• a. Granulära: beräkningarna/metoderna bör göra det möjligt att dela upp beräkningarna per risktyp snarare än att presentera en enda (ekonomiskt kapital) beräkning som omfattar alla risker.
• b. Trovärdiga: de beräkningar/metoder som används bör bevisligen täcka den risk de avser att hantera (t.ex. bör man vid beräkningen av kreditkoncentrationsrisken använda lämpliga sektorsuppdelningar som återspeglar faktiska korrelationer och portföljsammansättningar) och bör vara tillräckligt robusta, stabila, riskkänsliga och försiktiga för att på lämpligt sätt kvantifiera de förluster som är förknippade med riskerna. Sådana beräkningar/metoder bör vara förenliga med institutens strategiska processer, inbegripet institutens riskaptit.
• c. Begripliga: de underliggande drivkrafterna och centrala antagandena i beräkningarna/metoderna bör specificeras tydligt. En beräkning med okända faktorer bör inte accepteras. De behöriga myndigheterna bör se till att institutet lämnar en förklaring av de viktigaste antagandena som använts, inklusive åtminstone tidshorisont, konfidensnivåer, korrelationsantaganden, nyckelparametrar, de mest felbara områdena i de använda modellerna och hur dessa redovisas och korrigeras i den slutliga beräkningen av ICAAP.
• d. Jämförbara: beräkningarna/metoderna bör tydligt ange de viktigaste antagandena i termer av övergripande konservatism, innehavsperioder/risktidshorisonter och konfidensnivåer (eller motsvarande mätning) för att möjliggöra den justering som de behöriga myndigheterna kan komma att begära eller genomföra för att underlätta jämförelser med jämförbara enheter och referensmått.

De behöriga myndigheterna bör vidare bedöma ICAAP-beräkningarnas tillförlitlighet genom att jämföra dem med resultatet av referensmåtten för samma risker och andra relevanta uppgifter.

En ICAAP-beräkning bör betraktas som delvis tillförlitlig när beräkningen trots att den inte uppfyller alla kriterierna i punkt 306 ändå förefaller mycket trovärdig. Detta bör dock vara ett undantagsfall och omfatta åtgärder för att förbättra de brister som identifieras i ICAAP-beräkningen.

Referensmått för tillsyn och andra relevanta uppgifter

De behöriga myndigheterna bör utveckla och tillämpa riskspecifika referensvärden för tillsyn som ett sätt att ifrågasätta beräkningarna av ICAAP för de väsentliga risker, eller delar av sådana risker, som inte täcks eller inte i tillräcklig utsträckning täcks av förordning (EU) nr 575/2013, eller för att ytterligare stödja fastställandet av P2R för varje enskild risk, särskilt om beräkningarna enligt ICAAP för dessa väsentliga risker, eller delar av sådana risker, bedöms vara otillförlitliga eller inte är tillgängliga.

Referensmåtten bör ge en försiktig, konsekvent (dvs. kalibrerad till likvärdiga innehavstider/risktidshorisonter och konfidensnivåer i enlighet med kraven i förordning (EU) nr 575/2013), transparent och jämförbar måttstock för beräkning och jämförelse mellan institut av det kapital som anses tillräckligt för en viss risk.

När de behöriga myndigheterna tillämpar referensmått för tillsyn bör de beakta institutens affärsmodell och i den utsträckning det är lämpligt komplettera dessa med tillämpningen av tillsynsbedömningar för att ta hänsyn till affärsmodellsspecifika och institutspecifika överväganden.

De behöriga myndigheterna bör använda andra relevanta uppgifter för att stödja fastställandet av P2R för varje enskild risk. Andra relevanta uppgifter kan omfatta resultaten av riskbedömningar (enligt de kriterier som anges i avdelning 6), jämförelser mellan jämförelsegrupper, inklusive rapporter och riktmärken som utfärdats av EBA.

Andra relevanta uppgifter bör få den behöriga myndigheten att ompröva lämpligheten/tillförlitligheten hos en ICAAP eller beräkning av referensmått för tillsyn för en specifik risk och/eller justera resultatet, om de ger anledning till tvivel om dess noggrannhet.

För att säkerställa konsekvens vid fastställandet av P2R bör de behöriga myndigheterna använda samma jämförelsegrupper som inrättats för att analysera kapitalrisker i enlighet med avdelning 6.

När de behöriga myndigheterna, som en del av dialogen med institutet, beaktar referensmått för tillsyn samt andra relevanta uppgifter vid fastställandet av P2R bör de förklara den logiska grunden och de allmänna underliggande principerna för de uppgifter som används.

7.2.2. Fastställande av kapitalbas eller andra åtgärder för att täcka brister i den lagstadgade modellen som inte täcks av det faktum att ett institut har blivit bundet av kapitalgolvet

Om de behöriga myndigheterna under den pågående översynen av interna metoder för beräkning av kapitalbaskrav identifierar modellbrister som kan leda till underskattning av P1R bör de endast fastställa P2R om detta anses vara lämpligare än andra tillsynsåtgärder. De behöriga myndigheterna bör endast fastställa P2R för att täcka dessa brister:

• a. om det inte är möjligt att hantera dem enligt P1R genom andra tillsynsåtgärder, till exempel att kräva att instituten anpassar sina modeller eller tillämpar en lämplig försiktighetsmarginal i sina skattningar,
• b. genom att ta hänsyn till om institutet har blivit bundet av kapitalgolvet i enlighet med artikel 92 i förordning (EU) nr 575/2013 och, om så är fallet, gå vidare enligt vad som förklaras i nästa punkt.

Sådana ytterligare kapitalbaskrav bör endast fastställas som en interimistisk åtgärd medan bristerna åtgärdas.

När ett institut blir bundet av det kapitalgolv som anges i artikel 92.3 i förordning (EU) nr 575/2013 bör de behöriga myndigheterna göra följande:

• a. Säkerställa att det nominella P2R-beloppet inte automatiskt ökar till följd av att institutet blir bundet av kapitalgolvet (tillfälligt tak), i enlighet med artikel 104a.6 a i direktiv 2013/36/EU. För detta ändamål kommer den tillämpliga procentandelen av den P2R som den behöriga myndigheten tidigare meddelat institutet efter den senaste ÖUP-cykeln att tillämpas på institutets TREA före golv, i enlighet med artikel 92.4 i förordning (EU) nr 575/2013. Denna metod kommer att gälla fram till dess att den granskning som beskrivs i punkt b har genomförts.
• b. Utan dröjsmål, och senast vid slutet av nästa ÖUP granska den P2R som införts för institutet i enlighet med artikel 104.1 a i direktiv 2013/36/EU. Som en del av denna granskning bör de behöriga myndigheterna:
• i. ta bort varje del av P2R som kan omfatta brister i tillsynsmodellen för beräkning av kapitalbaskrav som redan täcks av kapitalgolvet, för att eliminera eventuella dubbelräkningseffekter,
• ii. överväga om det finns aritmetiska effekter (dvs. om ökningen av det nominella P2R-beloppet inte beror på en ökning av risken utan på att P2R uttrycks som en procentandel av TREA) på det nominella P2R-beloppet som härrör från den automatiska ökningen av TREA på grund av att institutet har blivit bundet av kapitalgolvet, och ta bort dem i förekommande fall,
• c. meddela instituten de tillämpliga kapitalbaskraven efter översynen i led b, med särskild tonvikt på eventuella resultat som rör dubbelräkningsfaktorer. De behöriga myndigheterna kan också kräva att instituten, som en del av sin rapportering enligt pelare 3, redovisar effekten av antingen det tillfälliga taket eller granskningen av dubbelräkning, beroende på vad som är tillämpligt vid referensdatumet, på den rapporterade P2R.

Vid tillämpning av föregående punkt bör de behöriga myndigheterna uppmuntra instituten att informera dem i ett tidigt skede när de förutser (baserat på uppskattningar) att de kan bli bundna av kapitalgolvet. Syftet med detta är att så långt det är möjligt underlätta granskningen av de dubbelräkningsfaktorer som beskrivs i föregående punkt.

De behöriga myndigheterna bör utföra den granskning som beskrivs i punkt 317 när ett institut för första gången blir bundet av kapitalgolvet. Efter slutförandet av denna översyn gäller inte det tillfälliga taket för P2R, och det P2R som meddelats av behöriga myndigheter gäller för TREA med golv. De behöriga myndigheterna bör beakta det faktum att så länge ett institut är bundet av kapitalgolvet ska inga ytterligare kapitalbaskrav införas som skulle dubbelräkna de risker som redan fullt ut täcks av det faktum att institutet är bundet av kapitalgolvet, i enlighet med artikel 104a.8 i direktiv 2013/36/EU, och i enlighet med punkt 294.

7.2.3. Fastställande av kapitalbas eller andra åtgärder för att hantera andra brister

De behöriga myndigheterna bör fastställa P2R för att täcka brister som konstaterats efter riskbedömningen som beskrivs i avdelningarna 4–6 där andra tillsynsåtgärder inte har varit effektiva eller anses vara otillräckliga för att åtgärda de konstaterade bristerna. De behöriga myndigheterna bör endast fastställa en sådan P2R som en interimistisk åtgärd medan bristerna åtgärdas.

De behöriga myndigheterna bör endast fastställa P2R för att täcka finansieringsrisker, som konstateras i riskbedömningen i kapitel 8, om detta anses vara lämpligare än andra tillsynsåtgärder.

Om ett institut vid upprepade tillfällen underlåter att fastställa eller upprätthålla en tillräcklig kapitalbasnivå för att täcka P2G bör de behöriga myndigheterna fastställa P2R för att täcka denna ytterligare risk senast två år efter det att riktlinjen inte följts. De behöriga myndigheterna kan skjuta upp detta beslut om de tillåter institut att bedriva verksamhet under riktlinjenivån på grund av ekonomiska förhållanden, marknadsförhållanden eller institutspecifika omständigheter, i enlighet med punkt 452 och 453.

7.2.4. Fastställande av sammansättningen av kraven inom pelare 2

Vid behov, och med beaktande av institutets särskilda omständigheter, får de behöriga myndigheterna besluta att kräva att institutet täcker P2R med en högre kapitalkvalitet än vad som avses i artikel 104a.4 i direktiv 2013/36/EU⁴² . Detta beslut bör vara tydligt motiverat, med betoning på de särskilda omständigheter som ledde fram till det. I sina motiveringar bör de behöriga myndigheterna hänvisa till faktorer som:

• a. institutets särskilda karaktär, dess aktieägarstruktur och, i förekommande fall, gruppens struktur, vilka kan påverka möjligheterna att anskaffa kapital,
• b. den särskilda karaktären hos de risker som institutet står inför, vilket kan leda till en särskilt snabb minskning av kärnprimärkapitalet.

⁴² Minst 56,25 % kärnprimärkapital och minst 75 % primärkapital.